מורן צביק
24/07/2016
-
קרנות אג"ח חברות: עלייה חדה בקצב הגיוסים משבוע שעבר : כ-225 מיליון ₪.
-
קרנות אג"ח כללי: מגבירות השבוע את קצב הגיוסים בסכום הנאמד בכ-235 מיליון ₪.
-
קרנות אג"ח מדינה: ללא שינוי השבוע, זאת לאחר שרשמו גיוסים נאים מתחילת החודש.
-
הקרנות המנייתיות בקצב גיוסים יותר גבוה משבוע שעבר (170 מיליון ₪).
שבוע המסחר החולף נסגר בעליות שערים במדדי המניות הגלובליים. כמו כן, אגרות החוב הקונצרניות סיכמו את השבוע במגמה מעורבת ואילו אגרות החוב הממשלתיות הציגו מגמה שלילית. בעקבות העליות בשוקי המניות, הגיוסים מתחילת החודש בקרנות המסורתיות ממשיכים בקצב מואץ יותר ומסתכמים בכ-490 מיליון ₪. זאת, בהובלת קרנות אג"ח כללי (235 מ' ₪) ואג"ח קונצרני (225 מ' ₪). תעשיית קרנות הנאמנות כולה רשמה השבוע גיוסים של כ-245 מיליון ₪, המתחלקים לפדיונות של כ-245 מיליון ₪ בקרנות הכספיות, ולגיוסים של כ-440 מיליון ₪ בקרנות המנוהלות, ו-50 מיליון ₪ בקרנות המסורתיות המחקות. כך, עפ"י אומדנים והערכות שבוצעו ע"י כלכלני מיטב דש.
-
עליות במדדי המניות: מדדי ת"א 25 ות"א 100 רשמו מתחילת השבוע תשואה חיובית נאה של עד כ-0.6%, ומדד ת"א 75 עלה ב-1%. בעקבות עליות השערים, הקרנות המנייתיות1 גייסו השבוע כ-170 מיליון ₪, המתחלקים לגיוסים של כ-85 מיליון ₪ בקרנות מניות בארץ, כ-60 מיליון ₪ בקרנות הגמישות וכ- 25 מיליון ₪ קרנות מניות בחו"ל.
-
קרנות אג"ח כללי, בדגש על קרנות מעורבות עם חשיפה מנייתית1 כגון קרנות 10/90, 15/85 וכיו"ב, רשמו השבוע גיוסים של כ-235 מיליון ₪, עלייה חדה של כ-85 מיליון ₪ בקצב הגיוסים משבוע שעבר. מתחילת החודש, קרנות אג"ח כללי גייסו כ-560 מיליון ₪.
-
אגרות החוב הממשלתיות נסחרו במגמה שלילית: מדד אג"ח ממשלתי כללי רשם השבוע ירידה של 0.27%. בעקבות המגמה השלילית, קרנות אג"ח מדינה רשמו השבוע עצירה בגיוסים שאפיינו אותן מתחילת החודש והן נותרו ללא שינוי. מתחילת החודש, קרנות אג"ח מדינה גייסו כ-120 מיליון ₪.
-
אגרות החוב הקונצרניות סיכמו את השבוע במגמה מעורבת: מדד תל-בונד 40 ותל-בונד 60 רשמו תשואה חיובית של עד כ-0.09%, לעומתם מדד תל-בונד 20 ירד בכ-0.06%. למרות המגמה המעורבת, קרנות אג"ח קונצרני הגבירו השבוע את קצב הגיוסים בכ-88% משבוע שעבר, לסכום של כ-225 מיליון ₪. מתחילת החודש, קרנות אג"ח קונצרני גייסו כ-580 מיליון ₪ והן ממשיכות לעמוד בראש טבלת הקרנות המגייסות.
-
פדיונות באפיק השקלי – הקרנות הכספיות רשמו פדיון של כ-245 מיליון ₪, עלייה של כ-115 מיליון ₪ בקצב הפדיונות משבוע קודם. הקרנות השקליות רשמו השבוע פדיונות של כ-175 מיליון ₪ קצב פדיונות דומה לזה של שבוע שעבר. מתחילת החודש, הקרנות השקליות פדו כ-500 מיליון ₪ והן ממשיכות להיות קבוצת הקרנות הפודה ביותר.
-
קרנות אג"ח חו"ל רשמו השבוע גיוסים נאים של כ-50 מיליון ₪, שיוני מגמה ביחס לשבוע שעבר שבו פדו כ-5 מיליון ₪. מתחילת החודש, קרנות אג"ח חו"ל גייסו כ-40 מיליון ₪.
-
תעשיית הקרנות מנהלת נכון ליום 21.07.16 כ-217.4 מיליארד ₪. הקרנות המסורתיות (בנטרול הקרנות הכספיות) מנהלות כ-195.4 מיליארד ₪ והקרנות הכספיות מנהלות כ-22 מיליארד ₪.
|
אפיק |
סיכום שבועי גיוסים/פדיונות (במיליוני ₪) |
סיכום מתחילת החודש גיוסים/פדיונות (במיליוני ₪) |
|
קרנות מנייתיות[1] |
170 |
398 |
|
קרנות כספיות |
-245 |
-606 |
|
קרנות אג"ח שקליות |
-175 |
-502 |
|
קרנות אג"ח מדינה וצמוד מדד |
3 |
119 |
|
קרנות אג"ח חברות והמרה |
223 |
578 |
|
קרנות אג"ח כללי |
236 |
559 |
|
קרנות אג"ח חו"ל |
49 |
38 |
|
שונות[2] |
-14 |
-28 |
|
סה"כ |
247 |
556 |
|
סה"כ קרנות מסורתיות (בנטרול כספיות) |
492 |
1162 |
1. כולל מניות ישראל, מניות חו"ל וגמישות.
2. כולל קרנות אגד (חוץ וישראלי), ממונפות ואסטרטגיות, מעורבות מט"ח ולתושבי חוץ בלבד.
מורן צביק, מנהל קשרי יועצים מיטב דש
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן–בין באופן כללי ובין תחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניינים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
