קרן מרדכי
17/01/2017
מידרוג קובעת דירוג A1.il לאגרות חוב (סדרה ב'; להלן :"אגרות החוב") שתנפיק קרסו מוטורס בע"מ בסך של עד 48.1 מיליון ₪ ערך נקוב. אופק הדירוג יציב. סכום אגרות החוב המדורג לעיל הינו חלק מסכום המסגרת בסך של עד 300 מיליון ₪ ערך נקוב שדורגו על-ידי מידרוג בדוח פעולת דירוג מיום 06.11.2016 ובדוח עדכון פעולת דירוג מיום 06.12.2016.
התמורה בגין אגרות החוב תועמד כהלוואת בעלים לחברה הבת של קרסו, פסיפיק רכב ותחבורה בע"מ ("פסיפיק", A2.il, אופק יציב), ותשמש למימון פעילותה השוטפת של פסיפיק ובכלל זה למחזור חוב פיננסי. אגרות החוב יהיו נחותות בפירוק ביחס ליתר החובות של קרסו ויובטחו בשעבוד על חלק מרכבי פסיפיק בהתאם לתנאי שטר נאמנות אגרות החוב. חרף הביטחונות האמורים לטובת מחזיקי אגרות החוב, דירוג אגרות החוב נשען על דירוג המנפיק של קרסו (Aa3.il, יציב) וזאת נוכח המחויבות החוזית של קרסו לשרת התחייבות זו ללא תלות בשירות הלוואת הבעלים על-ידי פסיפיק. הפער בין דירוג המנפיק של קרסו לבין דירוג אגרות החוב נובע מהנחיתות המבנית בפירוק של אגרות החוב ביחס ליתר ההתחייבויות של קרסו.
| דירוג מנפיק/דירוג סדרה |
Aa3.il |
אופק דירוג: יציב |
| דירוג סדרה נחותה |
A1.il |
אופק דירוג: יציב |
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן–בין באופן כללי ובין
תחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניינים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
