עומר רגב
21/12/2016
מעלות S&P מודיעה על מתן דירוג '-ilAA 'להנפקת הון משני מורכב באמצעות הרחבת סדרה ז' בסך של עד 250 מיליון ₪. ערך נקוב. סכום זה כולל את המסגרת הראשונית שאושרה בסך 150 מיליון ₪ ערך נקוב. איגרות החוב יונפקו על ידי כללביט מימון בע"מ, חברה חד תכליתית (SPC )בבעלות מלאה של כלל חברה לביטוח בע"מ ("כלל ביטוח", Stable+/ilAA ,)שהתחייבויותיה כלפי מחזיקי איגרות החוב מובטחות במלואן על ידי התחייבותה של כלל ביטוח לפרוע את התשלומים המגיעים למחזיקי איגרות החוב על פי תנאי איגרות החוב. תמורת ההנפקה תופקד בכלל ביטוח.
דירוג ההון המשני המורכב נמוך בשתי רמות דירוג (נוצ'ים) מדירוג החוסן הפיננסי של כלל ביטוח, בדומה לדירוג מכשירי ההון המשני המורכב הקיימים במחזור. הפער משקף הפחתת נוץ' אחד בגין האפשרות לדחות תשלומי ריבית ו/או קרן בהתקיים נסיבות משהות והפחתת נוץ' נוסף בגין הנחיתות החוזית של אגרות החוב ביחס להתחייבויות האחרות של המבטח, כפי שמפורט בתשקיף.
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן–בין באופן כללי ובין תחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניינים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
