פלסאנמור טסה 44% | איזה קרנות מחזיקות במניה?

ההשקעה תתבצע לפי שווי של כ-1.03 מיליארד שקל (לפני הכסף) – הגבוה בכ-130% משווי השוק הנוכחי של החברה הבוקר בבורסה.

ד"ר אלעזר זוננשיין, מנכ"ל ומייסד חברת פלסאנמור: "אנחנו מעדכנים על הסכם אסטרטגי עם חטיבת הבריאות של ג'נרל אלקטריק (GE Healthcare) המהווה הבעת אמון משמעותית בחברה, בטכנולוגיית האולטרסאונד הביתי ובמוצרים שפיתחנו. אנו גאים להוביל את הצעד הבא במהפכת האולטרסאונד, המיטיבה עם מטופלים ועם גורמים רפואיים ברחבי העולם.

באמצעות שיתוף פעולה פורץ דרך זה, נוכל להעצים נשים הריוניות ברחבי העולם ע"י הנגשת אבחון רפואי מקצועי ומהיר מנוחות הבית".

רולנד רוט, נשיא ומנכ"ל תחום האולטרסאונד ב- GE Healthcare: "גורמי הרפואה צופים כי עד שנת 2025 תתרחש תזוזה משמעותית ממתן פתרונות רפואה מסורתיים לעבר פתרונות ביתיים, וזאת ללא ירידה באיכות הפתרונות המוצעים. הרפואה הביתית משקפת ערך עצום למבטחים ולספקי שירותי בריאות ויכולה לשפר את איכות וחוויית הטיפול. זו אחת הסיבות אשר בגינן אנחנו משקיעים בפלסאנמור ובטכנולוגיה המהפכנית שלה. אנו נרגשים להוסיף את שירות האולטרסאונד הביתי , למכלול פתרונות האולטרסאונד המובילים שלנו במרפאות ובבתי החולים".

חברת המכשור הרפואי פלסאנמור (Pulsenmore), הנסחרת בבורסת תל-אביב (TASE:PULS), מעדכנת היום על אבן דרך משמעותית בפעילותה הגלובאלית. החברה מדווחת על התקשרות בהסכם הקצאה פרטית עם חברת GE Healthcare Global Holdings Inc , מקבוצת GE (ג'נרל אלקטריק), וכן על חתימת הסכם הפצה אסטרטגי עם חברת  GE Precision Healthcare LLC להפצת מוצרי החברה באירופה, ובכפוף לקבלת אישורים רגולטוריים עתידיים, גם בארה"ב וביפן.

על פי ההסכם בין הצדדים, בכפוף להתקיימותם של מספר תנאים מתלים, תשקיע GE סכום של 42 מיליון דולר(כ-145 מיליון שקל) בחברת פלסאנמור. השקעה ראשונה תהיה בהיקף של 21 מיליון דולר תמורת הקצאה של 3,593,429 ממניות פלסאנמור, שתהוונה כ-7.2% מהון המניות של החברה (כ-6.5% בדילול מלא). ההשקעה השנייה, שאף היא תהיה בהיקף של 21 מיליון דולר תמורת הקצאה של 3,593,429 ממניות פלסאנמור, שתהוונה כ-6.7% מהון החברה (כ-6.1% בדילול מלא), ותתבצע בכפוף למספר תנאים מתלים נוספים, שעיקרם קבלת אישור FDA למוצר ה-Pulsenmore ES של החברה. ההשקעה בפלסאנמור תתבצע לפי מחיר של כ-5.84 דולר למניה (כ-20.1 שקל למניה, לפי שער החליפין הבוקר). העיסקה משקפת לחברה שווי של כ-300 מיליון דולר (כ-1.03 מיליארד שקל) לפני הכסף, הגבוה בכ-130% משווי השוק של החברה הבוקר בתל-אביב. לאחר ההשקעה הכוללת, בסך של כ-42 מיליון דולר, תחזיק GE בכ-12.3% מהונה של פלסאנמור (בדילול מלא, נכון למועד חתימת ההסכם).

בנוסף לאמור, כולל ההסכם גם התייחסות להנפקה עתידית של מניות פלסאנמור בבורסה בארה"ב (ככל שתתקבל החלטה שכזאת בעתיד). על פי ההסכם, תוכל GE להשתתף בהיקף של עד 20% מהיקף הגיוס העתידי, ובמקביל תוכל פלסאנמור לחייב את GE להשקיע עד 8 מיליון דולר במסגרת הנפקת החברה, אך בכל מקרה לא יותר מחלקה היחסי של GE בחברה מתוך סכום הגיוס. כל זאת, בתנאי שהנפקת החברה תתבצע עד סוף 2023.  

במקביל, בהתאם להסכם תשמש GE Precision Healthcare LLC כמפיצה בלעדית למוצר האולטרסאונד הביתי של פלסאנמור ומוצר הזקיקים (בכפוף להתקיימות תנאים מסוימים), בקרב  20 לקוחות מוסדיים נבחרים של GE -  הכוללים ארגוני בריאות ממשלתיים ופרטיים ורשתות בתי חולים - בכל אחת מהטריטוריות המוסכמות: אירופה, ארה"ב ויפן. 

בהתאם להסכם ההפצה, התחייבה GE לבצע הזמנה ראשונה של 20,000 מוצרי אולטרסאונד ביתי מסוג ES, וכן היא רשאית לבצע הזמנה נוספת בעבור 50,000 מוצרי ES עבור השנה השנייה של ההסכם, כאשר עם חתימת ההסכם, ייחתם הסכם נילווה לרכישת רכיבים בעלי טווח אספקה ארוך, כנדרש לשם ייצור המוצרים נשוא ההזמנה של השנה השנייה. 

ההסכם האסטרטגי עם GE צפוי להבטיח לפלסאנמור מערך הפצה משמעותי ברחבי העולם, לשיווק מוצרי האולטרסאונד הביתי שפיתחה החברה. מבחינת GE, כפי שציינה בהודעתה, ההסכם הנוכחי מהווה נדבך נוסף לעסקי האולטרסאונד של חטיבת שירותי הבריאות לנשים של GE, במסגרת מיצובה כמובילת שוק עולמית בתחום. עוד בהתאם להודעתה של GE, באמצעות המוצרים של פלסאנמור, היא שואפת לצמצם את הביקורים בבתי החולים ולהגביר את השקט הנפשי לאימהות לעתיד. 

מוצר הדגל של פלסאנמור מאפשר לנשים בהריון לבצע סריקת אולטרסאונד באופן עצמאי, מהבית, ע"י חיבור הסמארטפון לתושבת אולטרסאונד שפיתחה החברה. תוצרי הסריקה נשלחים באופן אוטומטי לרופאים ומומחים אשר מפענחים את הסריקות מרחוק. מוצרי החברה כוללים גם  תוכנה לצפייה רפואית בסריקות שהתקבלו, ותוכנת API באמצעותה ניתן לבצע אינטגרציה, על פי צרכים שונים של מערכות בריאות שונות. גמישות זו מאפשרת למטופלת לקבל שירות מקצועי ומהיר.

הפתרונות של  Pulsenmore  כבר הוטמעו בהצלחה בישראל באמצעות שיתוף הפעולה עם ספקית הבריאות הגדולה בארץ - שירותי בריאות כללית. לפלסאנמור יש כיום שני הסכמים משמעותיים עם שירותי בריאות כללית בהיקף כולל של כ-17 מיליון דולר. הסכם אחד הוא להזמנה ראשונה של 20,000 יחידות של מכשיר האולטרסאונד הביתי של החברה המיועד לנשים בהריון, וזאת בהיקף של כ-6 מיליון דולר. ההסכם השני הוא למכירת מוצר אולטרסאונד המיועד לבדיקה עצמית של גודל הזקיקים אצל נשים הנמצאות בתהליך הפריה חוץ-גופית (IVF) ובתהליכי שימור פריון, שבמסגרתו כללית תרכוש מהחברה אלפי יחידות של המוצר בהזמנה שנתית מינימלית, למשך 4 שנים, ובהיקף כולל של כ-11 מיליון דולר. 

פלסאנמור בע"מ ("החברה") מתכבדת להודיע כי ביום 11 במאי, 2022 היא התקשרה בהסכם הקצאה פרטית ("הסכם ההשקעה") עם חברת .GE Healthcare Global Holdings Inc ("המשקיעה"), וכי עם השלמת ההקצאה הראשונה על פיו (כמפורט להלן) תתקשר החברה בהסכם הפצה אסטרטגי (Strategic Alliance Distribution Agreement) עם חברה קשורה של המשקיעה, GE Precision Healthcare LLC ("המפיצה") להפצת מוצרי החברה ("הסכם ההפצה"). 

עיקרי התנאים המסחריים של הסכם ההשקעה

ההשקעה הראשונה: בכפוף לקבלת אישור הבורסה לניירות ערך בתל אביב בע"מ )"הבורסה"( לרישום למסחר של המניות המוקצות במסגרת ההקצאה הראשונה כמפורט להלן ולהתקיימות תנאים מקובלים נוספים שנקבעו בהסכם ההשקעה, החברה תקצה למשקיעה 3,593,429 מניות רגילות בנות 0.00004 ש"ח ערך נקוב כל אחת של החברה ("מניות רגילות") במחיר של 5.844 דולר ארה"ב למניה ("המחיר המוסכם למניה") שתהוונה 7.2% מהון המניות המונפק של החברה (6.54% בדילול מלא) מיד לאחר ההקצאה כנגד השקעת סכום כולל של 21 מיליון דולר ארה"ב על ידי המשקיעה בחברה ("ההקצאה הראשונה").

ההשקעה השנייה – בכפוף לקבלת אישור ה- FDA: בכפוף לקבלת אישור ה- FDA לשיווק ומכירת מוצר ה- Pulsenmore ES של החברה בארה"ב ("אישור ה- FDA") עד לסוף ספטמבר 2023, קבלת אישור הבורסה לרישום למסחר של המניות המוקצות בהקצאה השנייה, היעדר שינוי מהותי לרעה, ולהתקיימות תנאים מקובלים נוספים שנקבעו בהסכם ההשקעה, החברה תקצה למשקיעה 3,593,429 מניות רגילות במחיר המוסכם למניה שתהווינה 6.72% מהון המניות המונפק של החברה (6.14% בדילול מלא) מיד לאחר ההקצאה השנייה כנגד השקעת סכום כולל של 21 מיליון דולר ארה"ב על ידי המשקיעה בחברה ("ההקצאה השנייה"). היה והתנאים המתלים לביצוע ההקצאה השנייה לא יתקיימו (וככל שהצד שלטובתו נדרשת התקיימותם לא יוותר על התקיימותם) עד ה- 30 באוקטובר 2023, ההקצאה השנייה לא תתבצע.

להמשך לחצו כאן

לגרף פלסאנמור לחצו כאן