יורם נווה, איר לפידות, שגיא יוגב, אילן רביב, גילעד אלטשולר, אורי קרן
מיכאל לוי
16/09/2022
תחזית Funder-AdvizerLand בתחילת החודש, התבררה כמדויקת גם החודש, בסטיות מינוריות בלבד. הערכותינו לגבי התשואה של אנליסט, מיטב, מגדל, היתה בדיוק. ההערכה לגבי גופים נוספים התבררה גם היא מדויקת בסטיות קלות.
כאמור תשואות שליליות החודש אצל כלל הגופים. התשואה השלילית היא משמעותית גם מתחילת השנה, ואף לתשואה ל-12 החודשים האחרונים, שבהם אין אף גוף גדול עם תשואה חיובית ל-12 חודשים (אינפיניטי הם הגוף היחיד שמציג תשואה חיובית ל-12 חודשים).
אנליסט ומור מובילים צמודים בטווחים הקצרים
המסלול הכללי, מנהל את היקפי הנכס הגדולים ביותר, התשואה הממוצעת החודש היא 1.09%-, לעומת 3.11% בחודש שעבר. טווח התשואה נע בין 1.58%- (אלטשולר שחם) ל-0.53%- (אנליסט). התשואה הממוצעת מתחילת השנה ירדה ל-5.42%- לעומת 4.38%- חודש שעבר. תשואה ממוצעת ל-12חודשים ירדה ל-1.78%- לעומת 0.72% חודש שעבר.
אנליסט הם המנצחים החודש עם 0.53%- . אנליסט מובילים בתשואה מתחילת השנה עם 4.37%- (מור צמודים עם 4.40%-), וכן בתשואה ל-12 חודשים אחרונים עם 0.25%- כשמור עם 0.26%- . מור (0.89%- החודש) מובילים בתשואה ל-3 שנים עם 34.04%. כלל (1.2%- החודש) מובילים בתשואה ל-5 שנים עם 33.28%.
אלטשולר שחם - הערכה: איבדה עוד כ 5 מיליארד שקלים
אלטשולר שחם שבחודש שעבר היו המנצחים עם 4.26%, מציגים החודש תשואה של 1.58%- במקום אחרון.
התשואות לא מפריעות לבית ההשקעות לחגוג. השבוע אירחה חברת אלטשולר שחם סוכני ביטוח/משווקים פנסיונים, בהיכל "מנורה מבטחים" (יד אליהו) בכנס גרנדיוזי רווי כוכבים. בכנס הופיעו כוכבי "בובה של לילה" בהובלת הקומיקאי אלי יצפאן, הפרזנטור של אלטשולר שחם, ירון בורוזובסקי והמדליסטית ירדן ג'רבי.
סוכנים שהשתתפו בכנס אמרו שהיה ניכר שאלטשולר שחם השקיעו מיליונים בכנס שהיה רווי הומור עצמי כגון "רק ערן זהבי חזר עם רווחים מסין" בפרפרזה על ההפסדים האדירים של אלטשולר שחם בהשקעה בסין. הקהל נהנה, אם כי לא בטוח שהבדיחה הזו הייתה מצחיקה את הלקוחות של אלטשולר שחם גמל שעל פי הערכת כלכלני פאנדר איבדה עוד כ 5 מיליארד שקלים לטובת חברות מתחרות באוגוסט.
ספטמבר
מתחילת ספטמבר ועד כה התשואות בקופות וקרנות ההשתלמות ירדו, על פי הערכות כלכלני פאנדר, בכ 0.6%- עד כ 0.9%- ועוד היד נטויה. השווקים בציפייה להודעת הריבית של הפד ב 21 לחודש (יום רביעי) וקצת אחרי ב 3 באוקטובר בישראל. ההערכות הן לעליית ריבית משמעותית. התחזית הכי טובה שאפשר לתת כרגע "התנודתיות תמשך".
FUNDER מציגים החודש את התשואה של אינפיניטי וכן של סלייס. תשואות הגופים הללו לא הובאו בחישובי הממוצעים, וכן בדירוג המיקומים השונים, לאור היקף נכסים נמוך משמעותית משאר הקרנות. אולם אנחנו שמחים לתת במה גם לגופים קטנים, ומזמינים גופים נוספים להעביר אלינו נתוני תשואה ב-15 בכל חודש.
|
קרנות השתלמות מסלול כללי |
||||||||
|
שם קופה |
תשואה באוגוסט |
מתחילת השנה |
12 ח' אחרונים |
36 ח' אחרונים |
60 ח' אחרונים |
סך נכסים (מיל' שח) |
מספר קופה |
תחזית FUNDER |
|
אנליסט השתלמות כללי |
-0.53% |
-4.37% |
-0.25% |
20.45% |
31.12% |
5,488 |
962 |
-0.53% |
|
הפניקס השתלמות כללי |
-0.65% |
-5.41% |
-1.27% |
20.39% |
31.73% |
13,068 |
964 |
|
|
מור השתלמות כללי |
-0.89% |
-4.40% |
-0.26% |
34.04% |
--- |
11,115 |
12535 |
-0.87% |
|
מיטב השתלמות כללי |
-0.99% |
-5.71% |
-2.06% |
20.50% |
31.51% |
12,407 |
880 |
-0.99% |
|
כלל השתלמות כללי |
-1.20% |
-4.49% |
-0.97% |
20.78% |
33.28% |
16,511 |
456 |
-1.15% |
|
מגדל השתלמות כללי |
-1.21% |
-4.75% |
-1.07% |
19.16% |
29.27% |
13,320 |
579 |
-1.21% |
|
מנורה מבטחים השתלמות כללי |
-1.22% |
-5.39% |
-1.85% |
15.08% |
25.50% |
8,853 |
828 |
-1.20% |
|
ילין לפידות קרן השתלמות מסלול כללי |
-1.29% |
-6.21% |
-2.67% |
17.83% |
28.91% |
15,397 |
1162 |
-1.20% |
|
הראל השתלמות כללי |
-1.34% |
-4.90% |
-0.98% |
17.41% |
27.62% |
10,583 |
154 |
-1.30% |
|
אלטשולר שחם השתלמות כללי |
-1.58% |
-8.62% |
-6.44% |
11.24% |
24.90% |
52,138 |
1093 |
-1.55% |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
אינפיניטי קרן השתלמות כללי (*) |
-0.09% |
-4.27% |
0.75% |
--- |
--- |
34 |
13229 |
-0.09% |
|
סלייס השתלמות כללי (*) |
-1.13% |
-6.31% |
-5.45% |
--- |
--- |
25 |
|
|
|
ממוצע |
-1.09% |
-5.42% |
-1.78% |
19.69% |
29.32% |
|
|
|
(*)קרנות ההשתלמות מסומנות בכוכבית לא הובאו בחישובי הממוצעים, ובמיקומי התשואות, בשלהיקף נכסים נמוך משמעותית משאר הקרנות.
(**) כל הנתונים המופיעים בכתבה מתייחסים לקופות/לקרנות המסוקרות בכתבה. הנתונים בכתבה מתבססים על נתונים שהועברו ל-Funder-AdvizerLand מהגופים השונים, אין ל-Funder-AdvizerLandאחריות על הנתונים כפי שהם מופיעים בכתבה. ט.ל.ח.
