Photo: Designer491 Dreamstime.com
מיכאל לוי
27/12/2022
קופות הגמל עברו לא מעט תהפוכות עם השנים, מאפיק החסכון הפנסיוני העיקרי, דרך אפיק חסכון הוני לטווח של 17 שנים, מי שזוכר זה היה אפיק ההפקדה לטובת הנכדים שזה עתה נולדו, כדי שיהיה להם סכום כסף לגיל 18 וצפונה.
בעקבות תיקון שבוצע ב-2008, האפיק ההונה למעשה בוטל, ונותר המסלול הקצבתי. לאור העובדה שקופות הגמל לא נהנו מהיתרונות של קרנות הפנסיה וביטוחי המנהלים, היקף ההפקדות החדשות (קרי חשבונות חדשים שנפתחו) ירד דרמטית, כמעט לאפס.
כיום החסכון הפנסיוני מורכב מ-3 רבדים. הרובד הראשון הוא קצבת הזיקנה, הרובד השני הוא החסכון הפנסיוני לסוגיו (גמל, פנסיה או ביטוח מנהלים), הרובד השלישי הוא החסכון שמשק הבית
בשנת 2016, כדי לעודד חסכון ברובד השלישי, התאפשר לחוסכים מסלול חסכון נוסף של שנקרא גמל להשקעה. להבדיל למשל מקרן השתלמות, שלא פתוחה להפקדה לכל אחד, כאן מדובר באפשרות שפתוחה עבור כל אחד.
יש לא מעט יתרונות בהפקדה בקופת גמל להשקעה:
1.היתרון המרכזי הוא תמריץ לטובת חסכון אחרי גיל 60. במידה והחוסך משאיר את הכסף בקופת הגמל להשקעה, הוא ייהנה מפטור ממס רווחי הון. כלומר החוסך יכול לממש את החיסכון כקיצבה חודשית, ואז ייהנה מפטור ממס רווחי הון.
2.דגש, אין חובה להשאיר את הכסף בקופת הגמל עד אחרי גיל 60. ניתן למשוך את הכספים ואז משלמים מס רווחי הון על הרווח שנוצר בתקופת האחזקה בקופת הגמל להשקעה. היה ותשאירו את הכסף כאמור אחרי גיל 60, תזכו מפטור ממס רווחי הון.
3.לאור העובדה שיש כאן הטבה, יש גם מגבלה על היקף ההשקעה, כשהמגבלה היא לכל תעודת זהות (לא למשק בית), והשנה המגבלה היא בגובה 72,616 שקלים.
האפשרות הזו שנפתחה עבור החוסכים, הפכה עם השנים את המכשיר למבוקש מאוד, שכן היא מאפשרת גם גמישות ונזילות במידת הצורך, יחד עם הטבת מס במידה ומשאירים את הכספים כקיצבה לאחר הפרישה.
מסלולי ההשקעה השונים
מטבע הדברים, המסלולים השונים חווים ירידות, איזה מסלול חווה יותר ואיזה פחות.
תשואות גמל להשקעה מסלול כללי
במסלול הכללי, היקף הירידה מתחילת השנה הוא כ-7.5%, ההערכה היא כי המסלול הכללי יסיים את השנה בתשואה שלילית של כ-10% (נכון להיום). הגוף המוביל במסלול הכללי ל-5 שנים הוא אנליסט קופות גמל, אחריו ילין לפידות.
בתשואה ל-3 שנים מובילים מור, שגם מובילים מתחילת השנה ובשנה האחרונה.
|
מספר |
שם |
תשואה נובמבר |
שנה |
מתחילת השנה |
שלוש שנים |
חמש שנים |
יתרת נכסים |
דמי ניהול |
סטית תקן |
|
1 |
0.97% |
-5.60% |
-7.23% |
12.05% |
25.32% |
1,105.31 |
0.62% |
2.53 | |
|
2 |
1.76% |
-5.95% |
-7.49% |
11% |
23.73% |
1,113.95 |
0.69% |
2.64 | |
|
3 |
1.10% |
-5.85% |
-7.54% |
11.45% |
23.40% |
1,719.29 |
0.57% |
2.76 | |
|
4 |
1.37% |
-5.67% |
-6.87% |
9.76% |
23.02% |
1,213.73 |
0.53% |
2.64 | |
|
5 |
0.92% |
-5.22% |
-6.78% |
10.99% |
22.78% |
1,481.54 |
0.63% |
2.6 | |
|
6 |
0.97% |
-5.29% |
-6.90% |
10.72% |
21.27% |
422.97 |
0.67% |
2.43 | |
|
7 |
0.56% |
-6.29% |
-7.99% |
11.25% |
21.25% |
1,515.80 |
0.58% |
2.47 | |
|
8 |
1.39% |
-5.35% |
-6.94% |
8.62% |
19.13% |
1,085.28 |
0.56% |
2.76 | |
|
9 |
1.86% |
-8.85% |
-10% |
4.47% |
17.47% |
6,018.90 |
0.69% |
2.68 | |
|
10 |
1.47% |
-3.95% |
-5.71% |
21% |
0% |
2,975.11 |
0.78% |
2.16 | |
|
11 |
-0.13% |
-6.52% |
-8.45% |
8.56% |
14.29% |
49.02 |
0.50% |
2.58 | |
|
12 |
-0.48% |
-6.81% |
-7.87% |
0% |
0% |
16.28 |
0.96% |
0 | |
|
|
ממוצע |
1.24% |
-5.80% |
-7.35% |
11.13% |
19.74% |
|
|
2.57 |
(*) קופות הגמל של אינפיניטי וסלייס לא הובאו בחישוב התשואות בשל היקף נכסים נמוך.
(*) כל התשואות נכונות ליום הפרסום. ט.ל.ח.
תשואת גמל להשקעה מסלול מניות
מתחילת השנה מסלול מניות ירד 12.36%, כאשר הצפי הוא וצפוי לסיים את השנה עם ירידה של כ 15%- (נכון להיום). את התשואות במסלול המניות ל-5 שנים מובילים אנליסט, אחריהם ילין לפידות.
בתשואה ל-3 שנים מובילים מור, עם מעל 42% תשואה.
|
מספר |
שם |
תשואה נובמבר |
שנה |
מתחילת השנה |
שלוש שנים |
חמש שנים |
יתרת נכסים |
דמי ניהול |
סטית תקן |
|
1 |
2.59% |
-10.80% |
-14.04% |
24.96% |
54.76% |
1,680.21 |
0.61% |
5.2 | |
|
2 |
3.42% |
-8.49% |
-11.65% |
21.94% |
44.44% |
880.08 |
0.67% |
4.8 | |
|
3 |
-0.37% |
-7.33% |
-10.30% |
20.89% |
41.85% |
54.21 |
0.49% |
4.69 | |
|
4 |
1.77% |
-8.42% |
-11.56% |
20.22% |
38.69% |
174.99 |
0.63% |
4.6 | |
|
5 |
1.65% |
-8.90% |
-11.76% |
16.19% |
38.31% |
212.47 |
0.59% |
4.78 | |
|
6 |
1.91% |
-8.43% |
-11.33% |
18.01% |
37.14% |
479.04 |
0.61% |
5.29 | |
|
7 |
2.02% |
-10.03% |
-12.52% |
17.64% |
36.55% |
392.12 |
0.48% |
5.12 | |
|
8 |
0.79% |
-9.23% |
-12.46% |
18.34% |
33.23% |
472.94 |
0.55% |
5.01 | |
|
9 |
3.65% |
-13.79% |
-15.66% |
5.23% |
25.39% |
3,980.73 |
0.64% |
5.02 | |
|
10 |
1.63% |
-9.24% |
-12.27% |
42.08% |
0% |
2,022.54 |
0.77% |
4.91 | |
|
|
ממוצע |
1.91% |
-9.47% |
-12.36% |
20.55% |
35.04% |
1,034.93 |
0.60% |
4.942 |
תשואות במסלולי השקעה נוספים
מסלול השקעה פאסיבי
|
מספר |
שם |
תשואה חודשית |
שנה |
מתחילת השנה |
שלוש שנים |
חמש שנים |
יתרת נכסים |
דמי ניהול |
סטית תקן |
|
1 |
2.14% |
-3.94% |
-6.73% |
28.92% |
55.95% |
233.71 |
0.60% |
4.2 | |
|
10 |
2.72% |
-3.64% |
-6.37% |
17.56% |
31.80% |
201.58 |
0.50% |
4.2 | |
|
11 |
2.07% |
-7.85% |
-11.38% |
13.78% |
29.81% |
218.56 |
0.55% |
4.66 | |
|
14 |
-4.38% |
-1.03% |
-6.33% |
7.56% |
25.25% |
2.26 |
0.44% |
5.33 | |
|
17 |
-4.61% |
-1.19% |
-6.31% |
6.68% |
23.05% |
69.26 |
0.54% |
5.01 | |
|
20 |
0.49% |
-14.17% |
-16.71% |
8.10% |
22.36% |
33.79 |
0.48% |
4.99 | |
|
26 |
0.83% |
-6.80% |
-8.09% |
6.34% |
17.39% |
6.33 |
0.64% |
2.3 | |
|
33 |
1.14% |
-7.01% |
-8.74% |
4.88% |
13.84% |
59.6 |
0.57% |
2.63 | |
|
35 |
0.95% |
-10.36% |
-11.51% |
3.06% |
13.40% |
10.88 |
0.48% |
2.82 | |
|
46 |
0.75% |
-7.26% |
-7.72% |
0.83% |
9.88% |
57 |
0.56% |
1.95 | |
|
77 |
-0.33% |
-5.08% |
-8.63% |
0% |
0% |
7.52 |
0.32% |
0 | |
|
78 |
-0.05% |
-8.52% |
-8.78% |
0% |
0% |
0.28 |
0.49% |
0 | |
|
71 |
0% |
0% |
0% |
0% |
0% |
0 |
0% |
0 | |
|
80 |
מור קופת גמל להשקעה מסלול מחקה מדד אגח ממשלתי, לא צמודות בריבית קבועה (7962) |
0.10% |
-8.83% |
-8.27% |
-7.65% |
-0.47% |
11.56 |
0.64% |
1.13 |
תשואה במסלול אג"ח מעורב עד 20% מניות
|
מספר |
שם |
תשואה חודשית |
שנה |
מתחילת השנה |
שלוש שנים |
חמש שנים |
יתרת נכסים |
דמי ניהול |
סטית תקן |
|
27 |
0.80% |
-4.01% |
-4.72% |
6.95% |
17.02% |
149.87 |
0.50% |
1.8 | |
|
28 |
0.72% |
-5.07% |
-5.67% |
5.84% |
15.97% |
182.05 |
0.71% |
1.84 | |
|
39 |
0.39% |
-7.20% |
-7.95% |
4.26% |
11.73% |
133.58 |
0.63% |
1.75 | |
|
43 |
0.49% |
-6.41% |
-6.91% |
2.77% |
11.02% |
77.05 |
0.62% |
1.6 | |
|
30 |
0.81% |
-4.82% |
-5.28% |
5.26% |
15.10% |
1,105.09 |
0.68% |
1.65 | |
|
32 |
0.33% |
-4.29% |
-4.59% |
4.63% |
14.12% |
68.3 |
0.73% |
1.51 | |
|
36 |
0.70% |
-5.96% |
-6.43% |
4.20% |
13.35% |
257.99 |
0.61% |
1.79 | |
|
41 |
0.58% |
-5.88% |
-6.45% |
3.30% |
11.21% |
191.2 |
0.61% |
1.62 | |
|
45 |
0.68% |
-3.77% |
-4.08% |
2.88% |
10.63% |
44.08 |
0.54% |
1.45 | |
|
48 |
0.52% |
-6.68% |
-6.95% |
0.48% |
8.36% |
55.67 |
0.66% |
1.57 | |
|
49 |
0.36% |
-7.68% |
-8.06% |
1.61% |
7.66% |
131.09 |
0.58% |
1.4 | |
|
50 |
0.13% |
-6.47% |
-7.07% |
1.23% |
6.71% |
37.77 |
0.52% |
1.65 | |
|
73 |
0% |
0% |
0% |
0% |
0% |
0 |
0% |
0 |
תשואה במסלול אג"ח
|
מספר |
שם |
תשואה חודשית |
שנה |
מתחילת השנה |
שלוש שנים |
חמש שנים |
יתרת נכסים |
דמי ניהול |
סטית תקן |
|
37 |
0.53% |
-5.35% |
-5.31% |
4.40% |
12.28% |
76.33 |
0.60% |
1.12 | |
|
38 |
0.31% |
-4.17% |
-4.28% |
3.86% |
12.19% |
219.27 |
0.66% |
1.11 | |
|
47 |
0.62% |
-4.25% |
-4.24% |
2.86% |
9.38% |
30.19 |
0.53% |
1 | |
|
51 |
0.42% |
-5.65% |
-5.69% |
-0.13% |
6.03% |
21.12 |
0.64% |
1.03 | |
|
53 |
מור קופת גמל להשקעה מסלול מחקה מדד אגח ממשלתי, צמודות מדד ממשלתי לטווח 5-10 שנים (7961) |
0.01% |
-9.25% |
-9.32% |
-2.40% |
5.26% |
34.51 |
0.66% |
1.56 |
|
54 |
0.13% |
-5.10% |
-4.83% |
-2.13% |
3.96% |
9 |
0.62% |
0.82 | |
|
55 |
-0.16% |
-8.63% |
-8.86% |
-2.60% |
3.89% |
6.75 |
0.56% |
1.82 | |
|
56 |
0.20% |
-6.14% |
-5.93% |
-1.81% |
3.72% |
48.93 |
0.54% |
1.17 | |
|
57 |
0.21% |
-7.60% |
-7.23% |
-4% |
3.28% |
10.26 |
0.71% |
1.09 | |
|
58 |
-0.02% |
-5.95% |
-5.77% |
-0.78% |
2.03% |
21.5 |
0.69% |
0.76 | |
|
59 |
-0.26% |
-7.86% |
-7.43% |
-4.42% |
1.70% |
0.55 |
0.43% |
1.01 | |
|
60 |
0.09% |
-5.76% |
-5.84% |
-1.56% |
1.64% |
25.24 |
0.59% |
1.37 | |
|
61 |
0.24% |
0.41% |
0.40% |
0.59% |
0.93% |
15.09 |
0.53% |
0.09 | |
|
63 |
0.30% |
-0.31% |
-0.31% |
0.37% |
0.79% |
22.32 |
0.50% |
0.11 | |
|
64 |
0.25% |
0.39% |
0.42% |
0.51% |
0.78% |
93.62 |
0.60% |
0.05 | |
|
65 |
0.27% |
0.01% |
0% |
0.32% |
0.75% |
31.26 |
0.54% |
0.07 | |
|
66 |
0.21% |
0.71% |
0.71% |
0.71% |
0.71% |
46.92 |
0.61% |
0.08 | |
|
67 |
0.24% |
-0.22% |
-0.18% |
-0.09% |
0.31% |
20.53 |
0.51% |
0.06 | |
|
68 |
0.22% |
-0.45% |
-0.42% |
-0.22% |
0.25% |
15.32 |
0.66% |
0.07 | |
|
69 |
0.32% |
3.32% |
2.84% |
13.68% |
0% |
84.57 |
0.50% |
0.74 | |
|
72 |
0% |
0% |
0% |
0% |
0% |
0 |
0% |
0 | |
|
74 |
0% |
0% |
0% |
0% |
0% |
0 |
0% |
0 |
תשואה במסלול השקעה לפי הלכה
|
מספר |
שם |
תשואה חודשית |
שנה |
מתחילת השנה |
שלוש שנים |
חמש שנים |
יתרת נכסים |
דמי ניהול |
סטית תקן |
|
29 |
1.11% |
-5.30% |
-6.30% |
7.40% |
15.94% |
37.54 |
0.61% |
2.34 | |
|
34 |
0.40% |
-7.08% |
-8.70% |
4.20% |
13.72% |
35.88 |
0.72% |
2.56 | |
|
52 |
-0.32% |
-9.16% |
-10.69% |
3.72% |
5.85% |
21.5 |
0.55% |
2.3 | |
|
40 |
0.23% |
-6.15% |
-7.79% |
3.15% |
11.39% |
22.97 |
0.62% |
2.49 | |
|
44 |
1.10% |
-7.64% |
-8.90% |
2.71% |
10.90% |
35.39 |
0.59% |
2.49 | |
|
62 |
-0.42% |
3.47% |
4.34% |
0.63% |
0.79% |
6.76 |
0.64% |
0.74 |
