Photo Lovelyday12 Dreamstime.com
דן גרינברג
05/07/2023
חודש יוני הסתיים עלינו לטובה עם עליות מאוד חדות בשווקי המניות בארה"ב שהפעם גם מדד s&p500 הצטרף לחגיגה ועלה כ-6.5%, הנאסד"ק (המדד הטכנולוגי) הוסיף עוד 6.47% כשגם המשך עליות הדולר הוסיפו לתשואה שקלית של אלו שהיו חשופים אליו ללא גידור מטבעי.
בישראל – מדד ת"א 35 סיים בתשואה חיובית נמוכה של 0.25%, מדד ת"א 125 עלה 1.64%.
מדד ת"א 90 הגדיל לעשות ועלה בצורה יפה 5.43% בהובלת חברת "אופקו" שעלתה בלמעלה מ-17% בחודש יוני אחרי שהודיעה כי קיבלה אישור ממנהל המזון והתרופות האמריקאי (FDA) עבור הורמון הגדילה שלה הניתן בשחרור מושהה. האישור התקבל למעשה על ידי חברת פייזר, שקיבלה את הזכויות לשיווק ויצור התרופה. בעקבות ההודעה מניית החברה עלתה ביום הדיווח בכ-9% ובאותו הבוקר עמד שווי החברה על 4 מיליארד שקל.
בארה"ב המשך חדשות חיוביות בהקשר של הצטננות האינפלציה בכלל ואינפלציית הליבה בפרט – עודדו את המשקיעים והעליות התרחבו כאמור גם למדדים הנוספים ולא רק בטכנולוגיה כמו עד סוף מאי.
האינפלציה בארה"ב הגיעה לשפל של שנתיים לרמה של 4% בלבד ל-12 חודשים אחרונים, מה שמחזק את ההערכות כי הבנק הפדרלי ישאיר את הריבית ברמתה הנוכחית, לאחר סבב של העלאות חדות.
פוליסות חסכון מסלול כללי - תשואות יוני ומתחילת השנה
*** מקור - מחשבוני החברות באינטרנט (איסוף דן גרינברג)
** עד ל 30 ליוני ט.ל.ח
* בהכשרה
בהסתכלות על יוני 2023:
בהסתכלות על כלל המחצית הראשונה של שנת 2023:
ניתן לומר בפה מלא כי זו השנה של "הכשרה", אצלה מנוהלים פוליסות בניהול השקעות של 4 בתי השקעות חיצוניים, שכובשת את ארבעת המקומות הראשונים בטבלה. כאשר "מיטב" במקום ה-1 בחצי השנה הראשונה בפער ניכר מהמקום השני!
הסיבות העיקריות להצלחת הפוליסות שך בתי ההשקעות בהכשרה – בפוליסות חיסכון של בתי ההשקעות ישנו מיעוט יחסי של מכשירי השקעה "לא סחירים" אשר היוו עוגן דווקא ליתר חברות הביטוח בשנת 2022, כעת כששוק המניות עלה בצורה מאוד חדה – אלו אשר חשופים יותר לאפיקים נזילים הרוויחו מכך.
עדיין מבין 4 בתי ההשקעות תחת "הכשרה" – "מיטב" בית ההשקעות אשר חשוף באופן יחסי הכי הרבה לחו"ל – חשיפה אשר ביחד עם עליית הדולר החדה והעליות ב"נאסד"ק" נתנה לו תשואה עודפת אל מול המתחרות חצי שנה הראשונה.
לשם שינוי ולאחר הרבה זמן – "אלטשולר" כובשת את המקום ה-2 בשל חשיפה מוגברת גם כן לשוק האמריקאי בכלל ולשוק הטכנולוגי בפרט שעלו – מדד הנאסד"ק עם תשואה שקלית של למעלה מ-38% מתחילת השנה ועד ל-30/06!
ביקשתי את תגובתו של רועי קדוש – מנהל השקעות ראשי של חברת "הכשרה" והוא מסר:
"בהסתכלות של 3 ו- 5 שנים אחורה ניתן לראות כי המסלול של הכשרה "הכשרה כללי" (רביעי מתחילת 23) תופס את המקומות הראשונים בפער אל מול שאר בתי ההשקעות תחת "הכשרה".
ניתן להגיד כי פוליסת החיסכון מהווה היום אלטרנטיבה מעולה בהיבט החיסכון לטווח בינוני עם כל יתרונות המיסוי והמעבר בין בתי ההשקעות.
הכשרה מהווה היום את השחקן הדומיננטי בתחום ומאפשרת חשיפה לבתי ההשקעות המובילים בשוק תוך כדי יצירת שילוב בין התמחויות שונות של כל בית השקעות."
דן גרינברג הינו מתכנן פיננסי ופנסיוני המתמחה בקופות גמל, גמל 190, קרנות השתלמות ופתרונות חסכון מגוונים לכספים נזילים, בעל רישיון פנסיוני וכן BA בכלכלה וניהול עם למעלה מ-14 שנות ניסיון.
אין באמור לראות המלצה להשקעה בחברה כזו או אחרת.
