הראל ביטוח ופיננסים - דוחות רבעון ראשון 2011

הרווח הכולל של הקבוצה לרבעון הראשון לשנת 2011, הסתכם לכ-  79 מיליוני ש"ח לעומת רווח של כ- 240 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד. הרווח הנקי לרבעון הראשון לשנת 2011 הסתכם לסך של כ-  110מיליוני ש"ח למול כ-  187מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד. הרווח לפני מס בתקופת הדוח הסתכם לסך של כ- 170 מיליוני ש"ח, לעומת רווח לפני מס של כ- 294 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד.

הקיטון ביחס לתקופה המקבילה נובע מהשפעת שוק ההון שהתשואות בו היו פחותות ביחס לתקופה המקבילה אשתקד, מכך שהאינפלציה הייתה חיובית למול אינפלציה שלילית בתקופה המקבילה אשתקד ומקיטון במרווח הפיננסי ובדמי הניהול המשתנים בגין פוליסות תלויות תשואה.

מישל סיבוני, מנכ"ל משותף בהראל השקעות בביטוח ושירותים פיננסים: "כפי שציינו בעבר, קבוצת הראל ממשיכה להתרחב בכל מגזרי פעילותה ובהיקף הנכסים המנוהלים גם ברבעון הראשון של שנת 2011. אנו מאמינים בדרכינו המקצועית והעסקית, שהוכיחה את עצמה גם בשנת 2010. נמשיך לצמוח ולבסס את הראל כאחת מקבוצות הביטוח והפיננסים המובילות בישראל תוך המשך ההובלה של השוק בשירות ללקוחות ולסוכנים שלנו בכל תחומי הפעילות של הקבוצה".

סיבוני הוסיף: "בהמשך לנתוני המקרו המצוינים במחצית השנייה של 2010, נתוני הצמיחה לרבעון הראשון של 2011 הצביעו על המשך הצמיחה של הכלכלה המקומית.הנתונים הראשוניים לרבעון השני נראים פחות חיוביים והאיומים על הכלכלה העולמית גברו בחודשים האחרונים, בין היתר על רקע החרפת משבר החובות במדינות אחדות בגוש האירו. לפיכך, אנו צופים האטה מסוימת בקצב הצמיחה החל מהרבעון השני".

סך הפרמיות שהורווחו ע"י קבוצת הראל ברבעון הראשון לשנת 2011 הסתכמו לכ- 2 מיליארדי ש"ח, לעומת כ- 1.9 מיליארדי ש"ח ברבעון הראשון לשנת 2010.
סך הפרמיות שהורווחו ודמי הגמולים בפעילות חיסכון ארוך הטווח בכל תחומי הפעילות לרבות, ברבעון הראשון של שנת 2011 הסתכמו לכ-2.9 מיליארדי ש"ח, לעומת כ- 2.6 מיליארדי ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד, גידול של כ- 13%.

סך הפרמיות שהורווחו בביטוח חיים ברבעון הראשון של שנת 2011 הסתכמו לכ- 777 מיליוני ש"ח, לעומת כ- 690 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד, גידול של כ- 13%. הפרמיות שהורווחו ברבעון הראשון של שנת 2011 בביטוח חיים היוו כ- 37% מכלל הפרמיות שהורווחו בקבוצה בתקופת הדוח. סך הפרמיות שהורווחו, דמי הגמולים וההפקדות בפעילות חיסכון ארוך הטווח היוו כ - 55% מכלל הפרמיות ודמי הגמולים בקבוצה.

הרווח לפני מס מביטוח חיים וחיסכון ארוך טווח הסתכם ברבעון הראשון של שנת 2011 לסך של כ- 98 מיליוני ש"ח למול כ- 147 מיליוני ש"ח אשתקד. הרווח הכולל במגזר ביטוח חיים וחסכון ארוך טווח ברבעון הראשון של שנת 2011 הסתכם לכ- 81 מיליוני ש"ח, לעומת רווח של כ- 187 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד. הקיטון ברווח הכולל וברווח לפני מס נובע בעיקר מהשפעת שוק ההון שהתשואות בו היו פחותות ביחס לתקופה המקבילה אשתקד, שחיקת המרווח הפיננסי בעיקר בשל מדד חיובי בתקופת הדוח למול מדד שלילי בתקופה המקבילה אשתקד וירידה בדמי ניהול המשתנים, בגין פוליסות תלויות תשואה.

היקף הנכסים המנוהלים על ידי קרנות הפנסיה של הקבוצה ליום 31 במרץ 2011 הסתכם לכ- 12.4 מיליארדי ש"ח לעומת כ- 9.6 מיליארדי ש"ח ליום 31 במרץ 2010, גידול של כ- 30%. מספר העמיתים בקרנות הפנסיה המנוהלות על ידי הקבוצה, עמד ביום 31 במרץ 2011 על כ- 529 אלף עמיתים מתוכם כ- 322 אלף עמיתים פעילים, גידול של כ- 38% במספר העמיתים הפעילים אל מול 31 בדצמבר 2010. דמי הגמולים שנגבו על ידי קרנות הפנסיה של הקבוצה בתקופת הדו"ח הסתכמו לכ- 530 מיליוני ש"ח לעומת כ- 394 מיליוני ש"ח ליום 31 במרץ 2010, גידול של כ- 34%.הרווח לפני מס מניהול קרנות פנסיה ברבעון הראשון לשנת 2011 הסתכם לסך של כ- 9 מיליוני ש"ח לעומת רווח לפני מס בסך של כ- 5 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד, גידול של כ-75%.

הרווח הכולל מניהול קרנות פנסיה ברבעון הראשון לשנת 2011 הסתכם לכ-8.3 מיליוני ש"ח לעומת כ- 5.8 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד, גידול של כ-43%.
היקף הנכסים המנוהלים בקופות הגמל של הקבוצה ליום 31 במרץ 2011, הסתכם לסך של כ- 23.5 מיליארדי ש"ח, לעומת סך של כ- 22.3 מיליארדי ש"ח ליום 31 במרץ 2010, גידול של כ- 5%. ההכנסות מדמי ניהול שנגבו מקופות הגמל המנוהלות בקבוצה הסתכמו בתקופת הדוח לכ- 59 מיליוני ש"ח וזאת בדומה לתקופה המקבילה אשתקד. סך הרווח מניהול קופות גמל הסתכם ברבעון הראשון לשנת 2011 לכ- 19 מיליוני ש"ח, למול כ- 18 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד.

הסך הכולל של הפרמיות שהורווחו בביטוחי בריאות, תחום בו הקבוצה היא המובילה והגדולה בישראל, הסתכם ברבעון הראשון לשנת 2011 לכ- 582 מיליוני ש"ח לעומת כ- 468 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד, גידול של כ- 24%. הסך הכולל של הפרמיות שהורווחו במגזר ביטוח בריאות מהווים בתקופת הדוח כ- 28% מכלל הפרמיות שהורווחו בקבוצה. הרווח לפני מס מעסקי ביטוח בריאות הסתכם ברבעון הראשון לשנת 2010 לכ-  47מיליוני ש"ח לעומת כ- 54 מיליוני ש"ח אשתקד. הרווח הכולל במגזר ביטוח בריאות הסתכם בתקופת הדוח לכ- 40 מיליוני ש"ח למול רווח כולל של כ- 64 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד. הקיטון ברווח הכולל ביחס לתקופה המקבילה אשתקד נובע בעיקר מהשפעת שוק ההון, שהתשואות בו היו פחותות מהתשואות בתקופה המקבילה אשתקד.

הפרמיות ברוטו בביטוח כללי ברבעון הראשון לשנת 2011 הסתכמו לסך של כ- 934 מיליוני ש"ח לעומת כ- 989 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד. הפרמיות בשייר בביטוח כללי הסתכמו בתקופת הדוח לכ- 583 מיליוני ש"ח, למול כ- 601 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד. הרווח לפני מס בביטוח כללי בתקופת הדוח הסתכם לסך של כ- 37 מיליוני ש"ח לעומת כ- 60 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד. הרווח הכולל בביטוח כללי בתקופת הדוח הסתכם לסך של כ- 10 מיליוני ש"ח למול כ-  78 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד. הקיטון נובע בעיקר מהשפעת שוק ההון שהתשואות בו היו פחותות מהתשואות בתקופה המקבילה אשתקד.

הסך הכולל של הפרמיות שהורווחו במגזר חברות ביטוח בחו"ל הסתכם בשנת 2011 הסתכמו לכ- 30 מיליוני ש"ח, למול 22 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד, גידול בשיעור של כ- 37%. ההפסד הכולל במגזר חברות ביטוח בחו"ל בתקופת הדוח הסתכם לכ- 3.7 מיליוני ש"ח, ההפסד לפני מס במגזר חברות ביטוח בחו"ל בתקופת הדוח הסתכם לכ- 1.6 מיליוני ש"ח, ההפסד נובע מכך שהחברות החלו את פעילותן הביטוחית לפני תקופה קצרה יחסית, ולפיכך מדובר על שלבים ראשונים של פעילות החברות וחדירה לשווקים המקומיים בהן פועלות החברות.

היקף הנכסים המנוהלים במגזר שוק ההון והשירותים הפיננסים ליום 31 במרץ 2011 הסתכם לכ- 26 מיליארדי ש"ח, לעומת סך של כ- 22 מיליארדי ש"ח ליום 31 במרץ 2010, גידול של כ- 18%. הגידול נובע מהגידול בנכסים המנוהלים בקרנות הנאמנות וכן כתוצאה מהמשך הרחבת הפעילות בתחום תעודות הסל. הרווח לפני מס מפעילות בשוק ההון והשירותים הפיננסים לרבעון הראשון של שנת 2011 הסתכם לכ- 11.3 מיליוני ש"ח למול רווח לפני מס בסך של כ- 9.4 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד, גידול של כ-20%. הרווח הכולל מפעילות בשוק ההון והשירותים הפיננסים לרבעון הראשון של שנת 2011 הסתכם לכ- 11 מיליוני ש"ח למול רווח לפני מס בסך של כ- 9.5 מיליוני ש"ח בתקופה המקבילה אשתקד, גידול של כ-16%.

הכנסות הקבוצה מפעילות בשוק ההון והשירותים הפיננסים ברבעון הראשון לשנת 2010, הסתכמו לסך של כ- 65 מיליוני ש"ח, למול כ- 56 ביחס לתקופה המקבילה אשתקד, גידול בשיעור של כ- 15%. הגידול בהכנסות בתקופת הדוח למול התקופה המקבילה אשתקד נובע בעיקרו מגידול בהיקף הממוצע של הנכסים המנוהלים בתקופת הדוח ביחס להיקף הממוצע של הנכסים המנוהלים בתקופה המקבילה אשתקד וכן מגידול בהכנסות חבר הבורסה.

ההון העצמי של הקבוצה המיוחס לבעלי המניות של החברה הסתכם ליום 31 במרץ 2011 לסך של כ- 3.6 מיליארדי ש"ח בדומה להון העצמי ליום 31 במרץ 2010.
לחברות הביטוח של הקבוצה עודפי הון. להראל ביטוח עודף הון של כ-570 מיליוני ש"ח, דקלה 145 מיליוני ש"ח ול-EMI 178 מיליוני ש"ח.

על רקע הרווחיות, ועודפי ההון של החברה ושל חברות הביטוח בקבוצה ביחס לדרישות הרגולציה אישר דירקטוריון החברה חלוקת דיבידנד בסך של כ- 42מיליוני ש"ח.
סך הנכסים המנוהלים על ידי הקבוצה, בביטוח, קרנות פנסיה, קופות גמל, קרנות נאמנות ושירותים פיננסים הסתכם ב- 31 במרץ 2011 בכ-  102 מיליארדי ש"ח.
הראל מציגה גידול ב-EV, הערך הגלום של הקבוצה מסתכם לכ- 6.9 מיליארדי ש"ח.

הערך הגלום של הראל ביטוח לרבות עסקי הפנסיה, ליום 31 בדצמבר 2010, גדל לכ- 6.3 מיליארד ש"ח לעומת כ- 5.6 מיליארד ש"ח נכון ליום 31 בדצמבר 2009, גידול של כ- 12%.
שווי התיק בתוקף בביטוחי החיים והבריאות (VIF) גדל בכ- 4% והסתכם לכ- 3.6 מיליארד ש"ח. ה- VIF בפנסיה הסתכם בכ- 1 מיליארד ש"ח, גידול של כ-37% לעומת אשתקד.
הערך הגלום של דקלה ליום 31 בדצמבר 2010, גדל לכ- 580 מיליוני ש"ח לעומת כ- 543 מיליוני ש"ח ליום 31 בדצמבר 2009, גידול של כ- 7%.

שווי התיק בתוקף בעסקי הבריאות (VIF) גדל בכ-21%  והסתכם בכ- 285 מיליוני ש"ח.
הערך של עסקים חדשים בגין עסקי ביטוח חיים, בריאות ופנסיה בהראל ביטוח (VNB) הסתכם לכ-426 מיליוני ש"ח, בהשוואה לכ- 371 מיליוני ש"ח בשנת 2009, גידול של כ– 15% הערך של עסקים חדשים בדקלה הסתכם לכ- 89 מיליוני ש"ח, בהשוואה לכ - 57 מיליוני ש"ח בשנת 2009, גידול של כ– 56%.

הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או  או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.