ארה"ב, קיבלנו ביום רביעי מסרים סותרים מהמקרו - הבורסות סגרו באדום - סקירת בורסה יומית

קרנות הנאמנות המקומיות
ביום של ירידות קלות ראינו ביום רביעי (04-09) דברים קצת שונים במקומות הראשיים של העליות והירידות בקרנות הנאמנות המקומיות. ברמה היומית, נציין את האג"ח הקונצרני הדולרי תופס מקום ראשון. זה לא היה הרבה מאוד זמן... ברמה החודשית נציין את האשראי החוץ בנקאי, יחד עם הדולר-שקל, כאשר ברמה השנתית נשארנו עם קרן מניות עציוני, האשראי החוץ בנקאי, ומניות המזון. צד היורדות אינו מפתיע: יומית: מדדי מניות (ת"א 35 - טכנולוגיה), חודשית: מדדי מניות (ת"א 35 - ת"א 125), ושנתית: שורט דולר + אג"ח שקלי ארוך + אג"ח להכנסה.

הבורסה
ההדים ממסיבת העיתונאים של ראש הממשלה עדיין מהדהדים בזירה הפוליטית המקומית והבינלאומית. אין זה פלא שמצרים וחמאס לא אהבו את המצגת. אין זה מפליא שגם ארה"ב אמרה ש"זה לא עוזר" במסגרת המו"מ סביב עסקת חטופים. אבל, מעניין היה לראות את התגובה הגדולה מתמיד ברחוב.

אחרי הכול, עמדת ראש הממשלה הייתה ברורה מזמן, ולא היה בה חידוש במהות. החידוש היה בסתימת הגולל שהמצגת היוותה. מי שלא הבין זאת קודם, עכשיו תפס את הברור מאליו: כנראה שלא תהיה עסקה אם העמדות סביב החלק הזה של עזה לא ישתנו. במצב כזה, גם המאמצים הבלתי נלאים מצד ארה"ב לא יצליחו. והם באמת מעוניינים בעסקה שתאפשר הפסקת אש כהישג לפני הבחירות.

הדולר-שקל ביטא זאת, והמניות ביטאו זאת ביום שלישי (03-09) וגם ביום רביעי (04-09), כאשר ההבדל בין שני הימים האלו היה וול-סטריט. ביום שלישי היא הייתה אדומה חזק, אבל ביום רביעי היא ניסתה להתייצב. בדרך כלל, מאמצים כאלו משתקפים גם אצלנו וזה לא קרה. ביום רביעי (04-09) נשארנו אדומים, והמסחר הסתיים עם: ת"א 35 – 0.67%-, ת"א 90 – 0.08%-, נדל"ן – 0.29%, בנקים – 0.03%-, וטכנולוגיה – 1.35%-.

ואם כבר מדברים על ארה"ב, קיבלנו ביום רביעי מסרים סותרים מהמקרו: JOLTS אמר שיש ירידה דרמטית במשרות החדשות (7.67 מיליון מול צפי של 8.09) אבל, ההזמנות החדשות עלו יותר מהצפוי (5.0% מול צפי של 4.7%). אז יש מיתון או לא?... כנראה שנדע זאת רק בדיעבד... ביום רביעי (04-09) התפרסם גם ה-Beige book של הפד, בו הבנק המרכזי מתאר את דעתו על הכלכלה האמיתית. אולי השוק יקבל תובנות משם אבל, זה לא מנע מהסגירה להיות אדומה שוב:
S&p500: -0.16%, NASDAQ: -0.30%, Russell2000: -0.17%, VIX: 1.98%, Oil: -2.05%

הגרף המקומי לפניכם מגיע ממדד שדווקא עלה היום: מדד הנדל"ן. בגרף שלוש השנים שלו רואים כמה רחוק הוא משיא כל הזמנים, וכמה הוא נלחם לעלות מעל רמת ההתנגדות הקשה של 1000. אבל, יש לציין שישנו שפל גבוה יותר של 840, מול 710 ואף 750, כך שהתקווה עוד קיימת שרמת ההתנגדות תיפרץ בכל זאת. האמת היא: פלא שהמדד הזה עומד איפה שהוא, כאשר הריבית במשק עדיין איפה שהיא...



פעילות המוסדיים בת"א 35
עבור ה-03-09-2024 (כל הכמויות במיליוני שקלים): יום שלישי (03-09) היה יום די דרמטי במדדים, עם ירידות חדות למדי. משהו שהיה הקדמה מעניינת למה שראינו בסיום המסחר בוול-סטריט. לכן, היה לנו מעניין לראות אם המחזורים יאשרו זאת על ידי גידול ניכר בפעילות הרגילה והמוסדית. ומה קרה? ממש לא שינוי ולא כלום, דהיינו, אין אישור עדיין לפאנקיה מטה.

במקום המיליארד שקל ליום, קיבלנו ביום שלישי (03-09) רק 704.3 מיליוני שקלים, כאשר החלק המוסדי היה גם הוא די מועט: קניות – 172.4, מכירות – 223.6, וזה אומר נטו של 51.1- מיליוני שקלים. אמנם נטו שלילי אבל, הרבה פחות שלילי ממה שחשבנו שנקבל, אחרי יום ירידות כה אסרטיבי. בין המניות שנמכרו הכי הרבה נציין את טבע (21.0-), ואת לאומי (34.6-), כאשר בין הנקנות נמצא את מליסרון (2.8) ואת נובה (21.6).

סיכום קרנות הנאמנות המקומיות

	עולות יומי
שם קרן הנאמנות	שינוי
הראל (!) קונצרני דולרי ללא מניות	0.85%
הראל קונצרני דולרי	0.70%
תכלית TTF תל בונד-דולר	0.64%
	עולות חודשי
שם קרן הנאמנות	שינוי
אי.בי.אי מחקה אינדקס אשראי חוץ בנקאי ושירותים פיננסיים אחרים בישראל	5.30%
איילון מימון ואשראי חוץ בנקאי	4.67%
סיגמא לונג דולר פי 3	2.01%
	עולות מתחילת שנה
שם קרן הנאמנות	שינוי
עציוני מניות ישראל	34.11%
אי.בי.אי מחקה אינדקס אשראי חוץ בנקאי ושירותים פיננסיים אחרים בישראל	26.74%
קסם KTF אינדקס מזון ישראלי	22.65%
	יורדות יומי
שם קרן הנאמנות	שינוי
איילון אקסטרים ת"א 35 פי 3	-1.64%
ברק אולטרה ת"א 35 פי 3	-1.56%
MTF מחקה ת"א-טכנולוגיה	-1.35%
	יורדות חודשי
שם קרן הנאמנות	שינוי
איילון אקסטרים ת"א 35 פי 3	-6.62%
ברק אולטרה ת"א 35 פי 3	-6.56%
איילון אקסטרים ת"א 125 פי 3	-5.28%
	יורדות מתחילת שנה
שם קרן הנאמנות	שינוי
קסם אקטיב שורט דולר פי 2	-7.04%
הראל מחקה תל גוב-שקלי 10+	-5.76%
מגדל תיק אג"ח - הכנסה חודשית	-4.69%

סיכום קצר של מה שקרה בבורסה

מדדים
ת"א-125	-0.56%
ת"א-35	-0.67%
ת"א-90	-0.08%
ת"א גלובל-בלוטק	-0.98%
ת"א-SME60	-0.72%
ת"א-פיננסים	-0.39%
ת"א-נדל"ן	0.29%
ת"א-מעלה	-0.68%
ת"א-צמיחה	-0.64%
ת"א בנקים-5	-0.03%
ת"א-125
ריט 1	3.30%
קרסו נדלן	3.27%
הכשרת הישוב	3.04%
ריטיילורס	3.04%
ארפורט סיטי	2.86%
נכסים ובנין	2.71%
איידיאיי ביטוח	2.52%
טאואר	-4.62%
הבורסה לניע בתא	-3.41%
וילאר	-3.35%
נייס	-3.08%
או פי סי אנרגיה	-2.61%
אודיוקודס	-2.50%
בזן	-2.44%
ת"א-SME60
מניף	2.72%
קרור	1.40%
חמת	1.28%
טיב טעם	1.04%
רימוני	0.89%
רוטשטיין	0.87%
אדגר	0.84%
קומפיוגן	-6.16%
בזא	-3.53%
ליניאג תרפיוטיק	-2.78%
נובולוג	-2.27%
חג'ג'	-1.97%
גילת	-1.80%
נטו מלינדה	-1.68%
ת"א All-Share
פוםוום	15.29%
איביאי בית השק	4.32%
פיסיבי טכנ	4.31%
אוגווינד	3.78%
ריט 1	3.30%
קרסו נדלן	3.27%
הכשרת הישוב	3.04%
טורבוג'ן	-8.73%
פרידנזון	-6.44%
קומפיוגן	-6.16%
אלוט	-5.89%
לייבפרסון	-5.06%
אפיטומי מדיקל	-4.68%
פינרג'י	-4.66%