קטגורית קרנות בפוקוס: אג"ח כללי בארץ - עד 20% מניות - דירוג יומי

קרנות הנאמנות המקומיות

בגדול, היה זה עוד יום חיובי כללי בבורסה הישראלית. ההסדרה בצפון ממשיכה להפיח רוח במפרשי שוק ההון, ובמיוחד בשוק המניות שלנו. הקרנות המקומיות שעלו הכי הרבה היום (26-11) היו בתחום הבנקים, הנדל"ן המניב, ומדד ת"א 125. חודשית, זה יותר פשוט: נדל"ן מניב ות"א 125, כאשר שנתית, הבנקים, עציוני, ות"א 35 ממשיכים להיות בהובלה. צד היורדות לא השתנה גם הוא בהרבה: יומית: קרן מניות SmartBeta, מניות טכנולוגיה, ומניות תעשייה. החלק החודשי מציע: דולר וקלינטק, כאשר החלק השלילי השנתי מצביע על השורט דולר והאג"ח הממשלתי הארוך הצמוד והשקלי.

קטגורית קרנות בפוקוס: אג"ח כללי בארץ - עד 20% מניות

לפניכם 10 הקרנות הגדולות בקטגוריה:

האופטימיות ממשיכה להתקיים גם בקטגוריה הזו וזה מתבטא היטב בעובדה שכל התשואות, של כל הטווחים, ירוקות. יומית (26-11), אנליסט בראש, עם 0.19%, מול ממוצע טבלה של 0.09% וממוצע קטגוריה של 0.05%. חודשית, קרן פורסט 20/80 בהובלה, עם 2.46%, מול ממוצעים של 2.02% ו-2.03% בהתאמה.

עבור הטווחים הארוכים יותר העניין נשאר פשוט ועקבי כאשר הקרן של אילים ממשיכה להיות הטובה ביותר. מתחילת השנה היא מציגה 11.26% מול 9.70% ו-10.00% כאשר שנתית היא מניבה 14.16% (!), מול ממוצעים של 12.40% ו-12.88%. היא גם הקרן עם הכי פחות חשיפה למט"ח ומראה בזה התמחות מקומית מעניינת.

הגדולה בקטגוריה נשארה זו של אילים. הגיוני... מור 20/80 מניות חו"ל והקרן של אנליסט 20/80 מעודכנות ל-25-11 בגלל אופי חלק מהנכסים שיש בתיק שלהן (חו"ל). לבסוף, נציין את הגיוסים באילים, ובקרן של מור 20/80 מניות חו"ל.

בסה"כ, לא ניתן לומר שהיה כאן שינוי גדול מאז הסקירה הקודמת. יש כאן פשוט העמקה קטנה בחיוב שהתרגלנו אליו תקופה ארוכה כאשר התשואות השנתיות ממשיכות להיות יפות במיוחד.

הבורסה

ככל שהסימנים להסדרה בצפון התקדמו, ראינו מדדים מקומיים מסוימים משתפרים והולכים. דוגמה בולטת לכך ניתן למצוא בת"א-נדל"ן, או בת"א-בנקים, אשר סיימו את היום בצורה מרשימה ביותר. חלק אחר מהבורסה, ובמיוחד ההיי-טק, היה הרבה פחות אופטימי. האם ההסדרה (הפסקת אש?) בצפון הינה סיום המלחמה הכוללת מול אויבינו? אלה שב-7 החזיתות שצוינו כל כך הרבה פעמים? כנראה שלא כל כך...

החוט"ים, העיראקים, הסורים, יו"ש, ואיראן עצמה, קצת פחות בכותרות אבל לא הגיעו איתנו לשום הסכם. וכך, נשארה החזית הדרומית שבה המלחמה ממשיכה במלוא עוזה כאשר החטופים עדיין נמקים במנהרות החמאס. רק החזית הצפונית נכנסת עכשיו למהלך יותר מדיני מאשר צבאי...

אגב, יש הנחה כוללת האומרת שאותה הסדרה צפונית תואמה בהחלט עם ממשל טראמפ כהסכם ביניים בלבד... ושאחרי כניסת טראמפ לתפקיד (20-01-2025) כל העניין מול איראן ושלוחותיה ייכנס לסוג אחר לגמרי של התייחסות. בכל מקרה, גם הפסקה זמנית כזו (למרות שאינה מקובלת על תושבי הצפון כל כך...) מצליחה להתקבל כסוג של יציבות קטנה המעודדת חיוב בשוק ההון. כאמור, רוב המדדים חיוביים, והנה התוצאות של יום המסחר היום:

ת"א 35: 0.97%, ת"א 90: 0.34%, בלוטק: 0.54%-, מניות קטנות: 0.41%, נדל"ן: 2.28% (!!), בנקים: 1.5% (!)

בחזית החיצונית של ארה"ב, ראינו היום נתוני מקרן מעורבים בהחלט: מחירי בתים יציבים (S&P/CS) או עולים (HPI), אמון צרכנים יציב, אבל מכירת בתים חדשים שירדה די הרבה מול הצפי, וסקטור הייצור שנפל שוב באזור Richmond. כל אלו, יחד עם העובדה שיום חמישי ויום שישי אין מסחר, מביאים את הבורסה האמריקאית לעליות קטנות חשובות. מדוע חשובות? כי מדד ה-S&P500 מצליח שוב לעלות מעל רף ה-6000 הפסיכולוגי כל כך. סיום המסחר בחו"ל:

S&P500: 0.57%, NASDAQ: 0.63%, Russell2000: 0.73%, VIX: 3.42%

יש לציין גם שהביטקוין נסוג במקצת היום ב-1.16% ל-91825. לא רחוק מה-100,000 אבל מתחת לרמה הזו, כאשר כל דעתני הקריפטו כבר שמים את יעדם להגיע לפריצה מעלה מרמה זו.

פעילות המוסדיים בת"א 35

עבור ה-25-11-2024 (כל הכמויות במיליוני שקלים): ביום שני (25-11) ראינו קפיצת מדרגה נוספת בפעילות הכללית בבורסה וגם בזו של המוסדיים. אבל, שוב, אין מנוס מלדווח על המשך התופעה המוזרה של הרבה יותר מכירת סחורה מאשר קנייתה. כבר הרחבנו על כך אבל נאמר שנטו מוסדי שלילי מתמשך אינו סימן של בריאות עבור שוק ההון הישראלי.

בכל אופן, עבור כל מניות ת"א 35 ראינו מחזור גבוה מאוד של 2.081 מיליארדי שקלים. הקניות המוסדיות עמדו על 405.9 כאשר המכירות עמדו על 526.3 מיליוני שקלים. לכן, נטו שלילי של 120.4 מיליוני שקלים (!). באופן מפתיע למדי, המכירה הגדולה ביותר אינה בנק אלא חברת תרופות וותיקה וידועה מאוד: טבע (93.0- !), כאשר המכירה השנייה בגדולה הינה בנק לאומי עם 27.7- בלבד... בין החברות שנקנו נטו היו נייס (19.9) ופועלים (24.3).

סיכום קרנות הנאמנות המקומיות

סיכום קצר של מה שקרה בבורסה

לידיעת הקוראים:

הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן.

במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניינים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.

אנחנו עושים מאמצים גדולים לאתר בעלי זכויות בצילומים, סרטונים, גרפים, או כל חומר מתפרסם אחר. יצירות שבעל זכות היוצרים בהן אינו ידוע, לא אותר, או לא הושג נעשה לפי סעיף 27 (תיקון מס' 5) תשע"ט 2019 ל"חוק זכויות יוצרים". אם זיהיתם צילום, סרטון, גרף, ואתם חושבים שאתם בעלי הזכויות עליהם, יש לפנות ל [email protected] בכל מקרה והתוכן בכתבה מפר זכויות יוצרים שבבעלותך, מצאת שגיאה בכתבה או מאמר, או נתקלת בפרסומת לא ראויה? אנא דווח/י לנו לאימייל [email protected]