השוואת קופות גמל ב 5 מסלולים: S&P, מניות, עד 50, מעל 60 ובין 50-60 - מנורה מבטחים בולטת בנובמבר - ליגת FUNDER קופות גמל

מימין למעלה: רונן אגסי, מנכ״ל מגדל ביטוח, צילום: ניקולה וסטפהל; אילן רביב מנכ״ל מיטב בית השקעות, צילום: יח״צ; יאיר לפידות, מנכ״ל משותף, ילין לפידות, צילום: רמי זרנגר; יוסי לוי מנכ״ל מור בית השקעות, צילום: יח״צ; גילעד אלטשולר מנכ״ל משותף אלטשולר שחם בית השקעות, צילום: יח״צ. מימין למטה: יורם נווה מנכ״ל כלל ביטוח, צילום: סיון פרג׳; מיכאל קלמן מנכ״ל מנורה מבטחים, צילום: יח״צ; ניר כהן מנכ״ל הראל ביטוח, צילום: טל שחר; איציק שנידובסקי, מנכ״ל אנליסט השקעות, צילום: יח״צ; אייל בן סימון, מנכ״ל הפניקס, צילום: ענבל מרמרי

נתוני FUNDER, לתשואות בגופים השונים. מודל קופות הגמל מתנהל בהתאם לחתך הגילאים (מה שמכונה המודל הצ'יליאני), ומיושם בישראל בעקבות משבר 2008, שבו התחדד הצורך להקטנת סיכון אצל חוסכים בגיל מבוגר יחסית, שכן משבר בשלב חסכון מאוחר לא מאפשר לתשואות לפצות על הנזק, ולאור זאת עלול ליצור נזק בהיקף הקצבה של החוסך.

תובנות ונתונים כלליים

1. פערים של מעל אחוז בתשואה בין המקום הראשון לאחרון במסלול עד גיל 50.
2. פער של מעל פי-2 בתשואה בין המקום הראשון לאחרון במסלול גילאי 50 עד 60.
3. פער של 0.8% בין מקום ראשון לאחרון במסלול מעל גיל 60.
4. פער של כמעט פי-3 בתשואה בין מקום ראשון לאחרון במסלול המניות.
5. פי-5 הפער בין המקום הראשון לאחרון בתשואה במסלול מחקה מדד S&P500.
6. מאבק על ההובלה בתשואה מתחילת השנה במסלול מעל גיל 60.
7. בתשואה בשנה האחרונה, כל המסלולים – עד גיל 50, בין 50-60, מעל גיל 60 ומסלול המניות בתשואה גבוהה יותר ממסלול המחקה את מדד ה-S&P500.
8. מסלול המניות עבר החודש לראשונה את התשואה ל-3 שנים במסלול ה-S&P500.

תשואות מסלול לבני 50 ומטה – מנורה מבטחים מנצחים במסלול

במסלול לגילאי 50 ומטה, המסלול החשוף יותר לסיכון, התשואה הממוצעת החודש עומדת על 1.15% לעומת 1.56% בחודש שעבר. טווח התשואות נע החודש בין 0.67% (אלטשולר שחם) ל-1.61% (מנורה מבטחים). מתחילת השנה התשואה הממוצעת עומדת על 15.72%. התשואה הממוצעת בשנה האחרונה ירדה ל-16.48%. התשואה המצטברת ל-3 שנים בממוצע בין הגופים השונים שנים דומה לחודש שעבר על 43.13%, והתשואה הממוצעת בין הגופים במצטבר ל-5 שנים ירדה משמעותית ל-56.05%.

מנורה מבטחים מנצחים החודש עם 1.61%. כלל במקום השני עם 1.52%. מנורה מבטחים מובילים מתחילת השנה עם 17.06%. הפניקס (1.4% החודש) עוברים להוביל בתשואה בשנה האחרונה על חשבון אנליסט (0.92% החודש). אנליסט מובילים בתשואה ל-3 שנים עם 51.11%, וגם מובילים בתשואה ל-5 שנים עם 63.66.
 

תשואות מסלול לבני 50 עד 60 – מנורה מבטחים מנצחים במסלול

במסלול לגילאי 50 עד 60, המסלול בעל ההיקפים המשמעותיים יותר, התשואה הממוצעת החודש עומדת על 1.03% לעומת 1.39% בחודש שעבר. טווח התשואות החודש נע בין 0.64% (אלטשולר שחם) ל-1.37% (מנורה מבטחים). מתחילת השנה התשואה הממוצעת עומדת על 13.57%. התשואה הממוצעת בשנה האחרונה ירדה ל-14.23%. תשואה מצטברת ל-3 השנים בממוצע בין הגופים השונים דומה לחודש שעבר על 37.33%. תשואה מצטברת ל-5 שנים בממוצע בין הגופים השונים ירדה משמעותית ל-48.88%.

מנורה מבטחים מנצחים החודש במסלול עם 1.37%, כלל במקום שני עם 1.33%. כלל מובילים בתשואה מתחילת השנה עם 14.51%. הפניקס (1.23% החודש) מובילים בתשואה בשנה האחרונה עם 15.62%. אנליסט (0.77% החודש) עברו להוביל בתשואה ל-3 שנים עם 40.71% על חשבון ילין לפידות (0.7% החודש). מיטב (1.05% החודש) מובילים בתשואה ל-5 שנים עם 55.24%. ראוי לשים לב לתשואה של אינפיניטי ל-3 ול-5 שנים, אולם הם לא נכללו בטבלה הכללית.
 

תשואות מסלול לבני 60 ומעלה – מאבק על התשואה מתחילת השנה בין מיטב למנורה מבטחים

קופות הגמל במסלול לבני 60 ומעלה, הקופות במסלול הסולידי מבין שלושת המסלולים. התשואה הממוצעת החודש עומדת על 0.76% לעומת 1.12% בחודש שעבר. טווח התשואות נע בין 0.38% (אלטשולר שחם) ל-1.08% (מנורה מבטחים). מתחילת השנה התשואה הממוצעת עומדת על 9.98%. התשואה הממוצעת בשנה האחרונה ירדה ל-10.58%. תשואה מצטברת ל-3 שנים בממוצע בין הגופים השונים דומה לחודש שעבר על 27.14%. תשואה מצטברת ל-5 שנים בממוצע בין הגופים השונים ירדה ל-33.22%.

מנורה מבטחים מנצחים החודש גם במסלול זה עם 1.08%. כלל במקום שני גם במסלול זה עם 0.95%. מנורה מבטחים עברו להוביל בתשואה מתחילת השנה עם 10.85% על חשבון מיטב (0.84% החודש). מנורה מבטחים עברו להוביל בתשואה בשנה האחרונה עם 11.74% על חשבון הפניקס (0.81% החודש). מיטב (0.84% החודש) מובילים בתשואה ל-3 שנים עם 29.61%, וכן מובילים בתשואה ל-5 שנים עם 39.56%. גם במסלול זה ראוי לשים לב לתשואה של אינפיניטי במרבית חתכי הזמן השונים, אולם הם לא נכללו בטבלה הכללית.
 

תשואות מסלול מניות – כלל מנצחים במסלול

מסלול המניות, המסלול שצובר לאחרונה תאוצה בקרב המשקיעים, ובמקביל חווה גידול בהיקף הנכסים. התשואה מן הסתם במסלול תנודתית מחודש לחודש. התשואה החודשית הממוצעת עומדת על 1.42% לעומת 2.34% בחודש שעבר. טווח התשואות נע בין 0.85% (אינפיניטי) ל-2.23% (מנורה מבטחים). מתחילת השנה התשואה הממוצעת עומדת על 22.86%. התשואה הממוצעת בשנה האחרונה ירדה ל-23.78%. תשואה מצטברת ל-3 שנים בממוצע בין הגופים השונים ירדה ל-67.98%. תשואה מצטברת ל-5 שנים בממוצע בין הגופים השונים ממוצעת ירדה משמעותית ל-89.58%.

מנורה מבטחים מנצחים החודש עם 2.23%. כלל במקום שני עם 1.89%. מנורה מבטחים עברו להוביל בתשואה מתחילת השנה עם 25.05% על חשבון כלל. כלל עברו להוביל בתשואה בשנה האחרונה עם 26.06% על חשבון הפניקס. אינפיניטי (0.85% החודש) מובילים בתשואה ל-3 שנים עם 95.39%, ובתשואה ל-5 שנים עם 110.91%.
 

תשואות מסלול מחקה S&P500 – מיטב מנצחים במרבית חתכי הזמן

אנחנו מסקרים את קופות הגמל במסלול מחקה S&P500, מכמה סיבות. ראשית, העניין הגובר סביב מסלולים אלה; שנית, השוואה שתמיד מעניינת בין המסלול הזה למסלולים האחרים (בעיקר מסלול עד גיל 50, שנחשב לכללי יותר); ושלישית, כדי להשוות בתשואה בין הגופים השונים, למרות שמדובר במסלול מחקה מדד. ראוי לשים לב להבדלים בין הגופים השונים למרות שמדובר במסלול מחקה מדד. כמו-כן ראוי לשים לב לתנודתיות בין חודש לחודש. ראוי גם להשוות את תשואת הגופים לתשואת המדד עצמו.

התשואה הממוצעת בין הגופים השונים עומדת החודש על 0.36% לעומת 1% בחודש שעבר. מתחילת השנה עומדת התשואה הממוצעת על 4.73%. תשואה ממוצעת בשנה האחרונה ירדה ל-3.02%. תשואה מצטברת ל-3 שנים בממוצע בין הגופים השונים דומה לחודש שעבר על 67.58%. מיטב והפניקס היחידים שמציגים תשואה ל-5 שנים.

מיטב מנצחים החודש במסלול עם 0.81%, הפניקס במקום שני עם 0.49%. מיטב חוזרים להוביל בתשואה מתחילת השנה (בחודש שעבר היו שלושה גופים שהובילו מתחילת השנה) עם 5.22%. מיטב גם עוברים להובילת בתשואה בשנה האחרונה עם 3.42% על חשבון הראל (0.39% החודש). רק מיטב והפניקס מציגים תשואה ל-5 שנים במסלול.
 

(*) קופות גמל מסומנות בכוכבית לא הובאו בחישובי הממוצעים, ובמיקומי התשואות.

(**) כל הנתונים המופיעים בכתבה מתייחסים לקופות/לקרנות המסוקרות בכתבה. הנתונים בכתבה מתבססים על נתונים שהועברו ל-Funder מהגופים השונים, אין ל-Funder אחריות על הנתונים כפי שהם מופיעים בכתבה. ט.ל.ח.

(***) כל נתוני התשואה הינם לפני ניכוי דמי ניהול.
 

מימין למעלה: רונן אגסי, מנכ״ל מגדל ביטוח, צילום: ניקולה וסטפהל; אילן רביב מנכ״ל מיטב בית השקעות, צילום: יח״צ; יאיר לפידות, מנכ״ל משותף, ילין לפידות, צילום: רמי זרנגר; יוסי לוי מנכ״ל מור בית השקעות, צילום: יח״צ; גילעד אלטשולר מנכ״ל משותף אלטשולר שחם בית השקעות, צילום: יח״צ. מימין למטה: יורם נווה מנכ״ל כלל ביטוח, צילום: סיון פרג׳; מיכאל קלמן מנכ״ל מנורה מבטחים, צילום: יח״צ; ניר כהן מנכ״ל הראל ביטוח, צילום: טל שחר; איציק שנידובסקי, מנכ״ל אנליסט השקעות, צילום: יח״צ; אייל בן סימון, מנכ״ל הפניקס, צילום: ענבל מרמרי.
 

לידיעת הקוראים:

הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן.

במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניינים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.

אנחנו עושים מאמצים גדולים לאתר בעלי זכויות בצילומים, סרטונים, גרפים, או כל חומר מתפרסם אחר. יצירות שבעל זכות היוצרים בהן אינו ידוע, לא אותר, או לא הושג נעשה לפי סעיף 27 (תיקון מס' 5) תשע"ט 2019 ל"חוק זכויות יוצרים". אם זיהיתם צילום, סרטון, גרף, ואתם חושבים שאתם בעלי הזכויות עליהם, יש לפנות ל [email protected] בכל מקרה והתוכן בכתבה מפר זכויות יוצרים שבבעלותך, מצאת שגיאה בכתבה או מאמר, או נתקלת בפרסומת לא ראויה? אנא דווח/י לנו לאימייל [email protected]

אנחנו עושים מאמצים גדולים לאתר בעלי זכויות בצילומים, סרטונים, גרפים, או כל חומר מתפרסם אחר. יצירות שבעל זכות היוצרים בהן אינו ידוע, לא אותר, או לא הושג נעשה לפי סעיף 27 (תיקון מס' 5) תשע"ט 2019 ל"חוק זכויות יוצרים". אם זיהיתם צילום, סרטון, גרף, ואתם חושבים שאתם בעלי הזכויות עליהם, יש לפנות ל [email protected] בכל מקרה והתוכן בכתבה מפר זכויות יוצרים שבבעלותך, מצאת שגיאה בכתבה או מאמר, או נתקלת בפרסומת לא ראויה? אנא דווח/י לנו לאימייל [email protected]