עוד אכזבה משוק שהתחיל בירוק וסיים באדום די כהה - סקירת בורסות יומית

הבורסות

ארה"ב

זהו שבוע חלש מאוד מבחינת נתוני מקרו, כך שפרסומי הדוחות והאירועים המלחמתיים יעמדו בראש מעייניהם של המשקיעים. לפיכך, כאשר סקטור הטכנולוגיה יורד לאורך כל היום ומנגד הנפט מטפס, אי אפשר באמת לצפות לטוב. זה בדיוק מה שקיבלנו ביום שני (17-08), כאשר השוק האמריקאי לא פסק מלהידרדר החל מנקודת הפתיחה של המסחר ועד לסיומו. נראה כי האווירה החיובית, שיצרה לאחרונה שיאים חדשים, מתחילה בהחלט להיסדק.

וכך, בסיכום יום המסחר בוול-סטריט ל-17 באוגוסט 2026, ניכרה מגמה שלילית במדדי המניות המובילים, אשר הציגו כולם גרף תוך-יומי יורד. מדד ה-Dow השיל מערכו 0.51 אחוזים, בעוד שמדד ה-S&P 500 איבד 0.52 אחוזים. במקביל, מדד ה-NASDAQ נסוג ב-0.32 אחוזים, ומדד ה-Russell 2000 רשם ירידה של 0.35 אחוזים.

כפועל יוצא מירידות אלו, מדד התנודתיות ה-VIX זינק ב-6.39 אחוזים לרמה של 15.16. בגזרת תעודות הסל והנכסים הנוספים התגלתה מגמה מעורבת; תעודת השבבים ה-SMHהצליחה לטפס ב-1.06 אחוזים, בעוד שתעודת ה-MAGS נחתכה ב-1.33 אחוזים ותעודת ה-RSP איבדה 0.89 אחוזים. נכסי הגידור והסחורות הציגו ביצועים חיוביים, כאשר ה-GLDהתחזק ב-1.00 אחוזים, וה-BTCUSD זינק ב-2.25 אחוזים.

חוזה עתידי על נפט מסוג ברנט בלט עם עלייה של 2.67 אחוזים. בגזרת איגרות החוב והמטבעות, תעודת ה-TLT השילה 0.77 אחוזים, ה-HYG ירדה ב-0.13 אחוזים, ומדד הדולר ה-DXY נחלש קלות והשיל 0.04 אחוזים מערכו.
 

קרדיט: אילוסטרצית AI של נתונים ממערכת TradingView

תל-אביב

שוק המניות חלש מאוד, ולמרות שהוא עדיין שוהה מעל רמות התמיכה הקריטיות, הוא אינו מראה סימנים של עוצמה חיובית. נהפוך הוא; אחרי שחשבנו שיש סיכוי להתפתחות חיובית מן הדוחות הטובים, הבנקים ומניות הפיננסים בכלל באו והיכו בשוק. גם סקטור הנדל"ן היה אשם מרכזי בירידות, ובמיוחד במה שקרה במדד ה-TA-90.

רק מניות הטכנולוגיה, ובמיוחד הרכיבים, יכלו לעמוד בפני הגל השלילי הסוחף. האם יש גורמי שלילה גם מחוץ לשוק המקומי? בוודאי; הירידות בוול-סטריט, אחרי פתיחה טובה מזערית, לא עזרו לקראת סיום היום. הנה פירוט האירועים העיקריים: מדד ה-TA-35 השיל מערכו 0.67%, בעוד שמדד ה-TA-125 איבד 1.19%. החולשה בלטה במיוחד במדד ה-TA-90שצנח ב-2.68%.

בגזרת המדדים הענפיים, ה-TA-Real Estate ספג חבטה קשה ונחתך ב-3.09%, ומדד ה-TA-Banks-5 הציג נפילה של 2.60%. מדד ה-TA-Finance ירד ב-1.53%, ורק ה-TA-Insuranceהצליח לבלוט כנקודת אור ירוקה בודדת במפה עם עלייה קלה של 0.19%. במקביל, מדד ה-TA-SME60 נסוג ב-1.95%. מבט אל תוך מניות ה-TA-125 מגלה כי חרף המגמה השלילית הכללית בשוק, חברות הטכנולוגיה Next Vision ו-Tower זהרו עם זינוקים של 7.20% ו-7.11% בהתאמה.

מנגד, חברות כמו אלקטרה נדל"ן ו-Veridis ספגו מהלומות והשילו 8.67% ו-7.14% בהתאמה, כאשר גם NICE איבדה 6.11%. בראייה רחבה יותר על מדד ה-All-Share, בלטה לחיוב מניית Maytronics עם התפוצצות חריגה וזינוק מסיבי של 38.34%, בעוד שמניית רנט איט התרסקה ב-12.01%. בזירת המט"ח, המגמה הייתה הפוכה לחלוטין לשוק המניות, כאשר המטבעות המובילים התחזקו באופן מובהק אל מול השקל; ה-Dollar עלה ב-0.38% ונקבע על שער של 2.9662, וה-Euro טיפס ב-0.44% לרמה של 3.4371.
 

קרדיט: מערכת הנתונים של אתר פאנדר

פעילות המוסדיים בת"א 35

בחינת הפעילות המוסדית במדד תל אביב 35 של יום חמישי (13-08) העלתה כי מחזור המסחר הכולל הסתכם בכ-1.42 מיליארד שקלים, נתון המעיד על מחזור נמוך ודל מאוד. בגזרת הפעילות המוסדית, היקף הקניות הכלליות ברוטו עמד על כ-428.3 מיליון שקלים, בעוד שהיקף המכירות הכלליות ברוטו הסתכם בכ-414.1 מיליון שקלים. שקלול הנתונים הללו הוביל לשורת סיכום של קניות נטו בהיקף של כ-14.2 מיליון שקלים, נתון המקוטלג כנטו נמוך גם הוא.

בבחינת המניות הספציפיות שבלטו בפעילותן, את טבלת הקניות נטו הובילה מניית נובה שריכזה קניות נטו בהיקף של כ-28.8 מיליון שקלים, ומיד אחריה ניצבה מניית לאומי עם קניות נטו של כ-23.7 מיליון שקלים. מנגד, בתחתית הטבלה המוסדיים בלטו במכירות נטו, כאשר מניית פועלים ספגה את המכירות נטו הגדולות ביותר בהיקף של כ-41.7 מיליון שקלים, ולצידה מניית דיסקונט א שריכזה מכירות נטו בהיקף של כ-24.2 מיליון שקלים.

קרנות הנאמנות המקומיות

בסיכום ביצועי קרנות הנאמנות ליום ה-17 באוגוסט 2026, ניכרה מגמה מעורבת ומעניינת על פני טווחי הזמן השונים. בגזרת העולות היומיות, בלטו הקרנות הממונפות על המטבע האמריקאי, כאשר "איילון אקסטרים דולר פי 3" טיפסה ב-1.44 אחוזים ו"קסם אקטיב דולר פי 3" התחזקה ב-1.21 אחוזים, בעוד שקרן "אלטשולר שחם מחקה Smart Beta משולבת TA Large Cap חודשי" רשמה עלייה מתונה של 0.60 אחוזים.

במבט אל העולות החודשיות, התמונה השתנתה מעט עם הובלה של "קסם אקטיב שורט דולר פי 2" שזינקה ב-5.78 אחוזים, לצד קרנות הבנקים הממונפות "איילון אקסטרים בנקים פי 3" ו"ברק אולטרה בנקים פי 3" שהוסיפו לערכן 4.55 אחוזים ו-4.53 אחוזים בהתאמה. בטווח הארוך יותר מתחילת השנה, קרנות המדדים המובילים תפסו את הפסגה באופן מובהק; "איילון אקסטרים TA-35 פי 3" הציגה תשואה פנומנאלית של 32.15 אחוזים, אחריה "ברק אולטרה TA-35 פי 3" עם 30.72 אחוזים, וקרן ה-Smart Beta של אלטשולר שחם שוב התברגה בצמרת עם זינוק מצטבר של 26.86 אחוזים.

מן העבר השני של המתרס, נרשמה תופעה חריגה ומרתקת של בלעדיות סקטוריאלית מוחלטת: מדד ה-TA-90 הממונף פשוט כבש את כל שלישיות התחתית בכל טווחי הזמן. בחתך היומי, קרנות ה-TA-90 פי 3 של מיטב, ברק ואיילון ספגו מפלות קשות והשילו מערכן 8.12 אחוזים, 8.10 אחוזים ו-7.97 אחוזים בהתאמה. המגמה השלילית הכתה בעוצמה גם בחתך החודשי, שם נשמרה הבלעדיות של הסקטור כשאותן קרנות בדיוק איבדו כ-20 אחוזים מערכן, כאשר "ברק אולטרה TA-90 פי 3" נחתכה ב-20.07 אחוזים, "איילון אקסטרים TA-90פי 3" צנחה ב-19.98 אחוזים ו"מיטב TA-90 פי 3" התרסקה ב-19.94 אחוזים.

התמונה העגומה והשליטה הבלעדית של הסקטור השתקפה באופן מלא גם בראייה מתחילת השנה, שם נרשמה התרסקות עמוקה של 31.36 אחוזים בקרן של מיטב, נסיגה של 31.10 אחוזים בזו של ברק אולטרה, וירידה חדה של 30.84 אחוזים בקרן של איילון אקסטרים..
 

קרדיט: אילוסטרצית AI של נתונים מאתר פאנדר

קטגורית קרנות בפוקוס

קרנות 80-20

הקרנות עם הגיוס הגדול בקטגוריה

הטבלה הכללית של קרנות הנאמנות של ה-80-20 ממוינת כעת על בסיס נתוני הגיוס האחרון. בבחינת נתוני השיא של הקרנות בטבלה, הקרן "אנליסט 20/80" מציגה את נתון הגיוס האחרון הגבוה ביותר שעומד על 140.93, והיא גם מחזיקה בתואר הקרן הגדולה ביותר עם הון מנוהל של 2,482.40. בגזרת דמי הניהול, הקרן "הראל מדינה + 20%" מציעה את העלות הנמוכה ביותר, העומדת על 0.49 אחוזים.

בניתוח רוחבי של ביצועי הקרנות, בנסיעה מהטווח הקצר אל הארוך, מתגלה כי הקרן "אנליסט 20/80" מובילה בטווח היומי עם תשואה של 0.12 אחוזים. במבט על התקופה מתחילת החודש, הקרן "שופן 20/80" כובשת את הפסגה עם 0.36 אחוזים, והיא ממשיכה לשמור על ההובלה גם בטווח של מתחילת השנה עם תשואה של 7.21 אחוזים.

במעבר לטווחי הזמן הארוכים יותר, הקרן "אנליסט פיזור רחב 20/80" מציגה את הביצוע הטוב ביותר לתקופה של שנה עם 11.61 אחוזים, נתון מרשים שניצב מעל ממוצע הטבלה שעומד על 9.57 אחוזים ומעל ממוצע הקטגוריה שעומד על 7.21 אחוזים. בטווח הארוך ביותר של שלוש שנים, הקרן "ב. אלטרנטיב 20/80" רושמת את התשואה הגבוהה ביותר עם 42.37 אחוזים, נתון עוצמתי אשר מכה בבירור הן את ממוצע הטבלה שעומד על 35.01 אחוזים והן את ממוצע הקטגוריה שעומד על 30.30 אחוזים.
 

קרדיט: מערכת הנתונים של אתר פאנדר

לידיעת הקוראים

הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן.

במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניינים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.

אנחנו עושים מאמצים גדולים לאתר בעלי זכויות בצילומים, סרטונים, גרפים, או כל חומר מתפרסם אחר. יצירות שבעל זכות היוצרים בהן אינו ידוע, לא אותר, או לא הושג נעשה לפי סעיף 27א (תיקון מס' 5) תשע"ט 2019 ל"חוק זכויות יוצרים". אם זיהיתם צילום, סרטון, גרף, ואתם חושבים שאתם בעלי הזכויות עליהם, יש לפנות ל [email protected]. בכל מקרה והתוכן בכתבה מפר זכויות יוצרים שבבעלותך, מצאת שגיאה בכתבה או מאמר, או נתקלת בפרסומת לא ראויה? אנא דווח/י לנו לאימייל   [email protected]