איזי כהן מנכ,ל כלל ביטוח
קרן מרדכי
26/01/2014
בתאריך 16 לינואר 2014, הודיעה כלל החזקות עסקי ביטוח בע"מ (להלן: "כלל החזקות" או "חברת האם") על התקשרות בהסכם למכירת מלוא החזקותיה בכלל פיננסים בע"מ (להלן: "כלל פיננסים" או "החברה") לחברת Concepteam S.A. (להלן: "Concepteam" או "הרוכשת"). תמורת המכירה הינה בגובה הונה העצמי של החברה במועד השלמת המכירה, בתוספת 12 מיליון ₪ (להלן: "הסכם המכירה").
לאור הסכם המכירה, החברה וכלל החזקות פועלים מול בעלי האג"ח לביצוע פירעון מוקדם של אגרות החוב במחיר ערכן המתואם (פארי). כמו כן, הרוכשת התחייבה כי תוך 7 ימים ממועד חתימת הסכם המכירה, תציג לנאמן לבעלי האג"ח מידע לגבי החברה ותוכנית פעילותה, לרבות כל עסקה אותה הרוכשת מתכננת לבצע באמצעות החברה.
בהתאם להסכם המכירה, התחייבה הרוכשת כי במועד השלמת הסכם המכירה, יופקד בנאמנות סך הערך המתואם של האג"ח. כן התחייבה הרוכשת, כי תידרש להסכמת בעלי האג"ח ע"מ לבצע כל פעולה אשר תוביל לכך שדירוג אגרות החוב ירד מתחת ל- Baa1. החברה תוכל לבצע פירעון מוקדם של האג"ח מתוך הכספים שיופקדו בנאמנות, והכל בכפוף להתחייבויות (ככל שיהיו) שתיקח על עצמה.
מידרוג תיבחן את ההשלכות על דירוג האג"ח, לאחר התבהרות כוונותיה של הרוכשת בקשר עם החברה והשימושים האפשריים במזומני החברה.
נכון ל- 30.09.2013, יתרת המזומנים בקופת החברה סולו עמדה על כ- 200 מיליון ₪, זאת בנוסף להשקעות לזמן קצר שעמדו על סך של כ- 76 מיליון ₪. לאחר תאריך המאזן, עם השלמת עסקת המכירה של כלל בטוחה, קיבלה החברה סך כולל של כ- 239 מיליון ₪ וכ- 26 מיליון ₪ נוספים הופקדו בנאמנות לצורך הבטחת תשלום יתרת התמורה (אשר תיקבע בהתאם להון של כלל בטוחה ליום השלמת העסקה). מנגד, לחברה התחייבויות אג"ח בסך כ- 259 מיליון ₪, נכון ל- 30.09.2013.
אודות המנפיק
כלל פיננסים בע"מ הינה חברה פרטית אשר פעלה בעבר בעיקר כחבר בורסה ובתחום הברוקראז'. החברה מוחזקת במלואה ע"י כלל החזקות עסקי ביטוח בע"מ, חברה ציבורית הנשלטת ע"י אי.די.בי חברה לפיתוח (להלן: "אי.די.בי") (55%) ומהווה את זרוע ההשקעות של אי.די.בי בענף ביטוח ופיננסים. בין היתר, מחזיקה כלל החזקות עסקי ביטוח בכלל חברה לביטוח בע"מ.
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי וביןבהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
לאור הסכם המכירה, החברה וכלל החזקות פועלים מול בעלי האג"ח לביצוע פירעון מוקדם של אגרות החוב במחיר ערכן המתואם (פארי). כמו כן, הרוכשת התחייבה כי תוך 7 ימים ממועד חתימת הסכם המכירה, תציג לנאמן לבעלי האג"ח מידע לגבי החברה ותוכנית פעילותה, לרבות כל עסקה אותה הרוכשת מתכננת לבצע באמצעות החברה.
בהתאם להסכם המכירה, התחייבה הרוכשת כי במועד השלמת הסכם המכירה, יופקד בנאמנות סך הערך המתואם של האג"ח. כן התחייבה הרוכשת, כי תידרש להסכמת בעלי האג"ח ע"מ לבצע כל פעולה אשר תוביל לכך שדירוג אגרות החוב ירד מתחת ל- Baa1. החברה תוכל לבצע פירעון מוקדם של האג"ח מתוך הכספים שיופקדו בנאמנות, והכל בכפוף להתחייבויות (ככל שיהיו) שתיקח על עצמה.
מידרוג תיבחן את ההשלכות על דירוג האג"ח, לאחר התבהרות כוונותיה של הרוכשת בקשר עם החברה והשימושים האפשריים במזומני החברה.
נכון ל- 30.09.2013, יתרת המזומנים בקופת החברה סולו עמדה על כ- 200 מיליון ₪, זאת בנוסף להשקעות לזמן קצר שעמדו על סך של כ- 76 מיליון ₪. לאחר תאריך המאזן, עם השלמת עסקת המכירה של כלל בטוחה, קיבלה החברה סך כולל של כ- 239 מיליון ₪ וכ- 26 מיליון ₪ נוספים הופקדו בנאמנות לצורך הבטחת תשלום יתרת התמורה (אשר תיקבע בהתאם להון של כלל בטוחה ליום השלמת העסקה). מנגד, לחברה התחייבויות אג"ח בסך כ- 259 מיליון ₪, נכון ל- 30.09.2013.
אודות המנפיק
כלל פיננסים בע"מ הינה חברה פרטית אשר פעלה בעבר בעיקר כחבר בורסה ובתחום הברוקראז'. החברה מוחזקת במלואה ע"י כלל החזקות עסקי ביטוח בע"מ, חברה ציבורית הנשלטת ע"י אי.די.בי חברה לפיתוח (להלן: "אי.די.בי") (55%) ומהווה את זרוע ההשקעות של אי.די.בי בענף ביטוח ופיננסים. בין היתר, מחזיקה כלל החזקות עסקי ביטוח בכלל חברה לביטוח בע"מ.
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי וביןבהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
