חדש >> פסגות משיק קרן נאמנות במדיניות השקעות חדשה על מדד הבורסה החדש תל בונד – מאגר

‏פסגות מציג קרן נאמנות במדיניות השקעות חדשה על מדד הבורסה החדש תל בונד – מאגר¹

לאור השקת מדד הבורסה החדש "תל בונד – מאגר", שיורכב מכלל האג"ח התאגידיות המדורגות בדירוג השקעה (BBB- ומעלה), מציג פסגות קרן נאמנות בעלת מדיניות השקעות ייחודית*: פסגות (A1) תל בונד מאגר מנגנון חכם¹ (מס' נייר: 5118070, דמי ניהול 0.4%), שתתמקד בהשקעה במדד החדש.

אם להסתמך על מקרים דומים בעבר, ניתן להניח כי ככל הנראה בחודשים הקרובים יושקו קרנות נאמנות מחקות² ותעודות סל על המדד החדש (מוצרי מדדים).

הקרן במדיניות ההשקעות החדשה מאפשרת למשקיעים לנצל ההזדמנות ולהיחשף לאג"חים מתוך המדד החדש כבר כעת, לפני השקת מוצרי המדדים.

הקרן תתמקד בהשקעה מתוך מעל 230 אגרות חוב שונות הנכללות במדד תל בונד – מאגר ובכוונתה לעשות שימוש במנגנון חכם* במטרה לנסות ליצור תוספת תשואה ביחס למדד³. מדובר באותו מנגנון חכם, המנצל את עיוותי המסחר הקיימים מעת לעת באג"ח הקשורות למדדי תל בונד, אשר מיושם בהצלחה⁴ מזה קרוב לשנתיים בקרן הראשונה בסדרה: פסגות (0A) תל בונד יתר מנגנון חכם שזכתה להצלחה⁴ ומנהלת כיום מעל 900 מיליון ₪.  

ירון דייגי, מנכ"ל פסגות קרנות נאמנות: "מדד תל בונד מאגר, מורכב מאג"חים הנכללים במספר רב של מדדי משנה כדוגמת תל-בונד 20, 40, תל בונד תשואות ואחרים, שאחריהם עוקבות כיום עשרות תעודות סל וקרנות מחקות. אותם מכשירים פסיביים מבצעים כל יום מסחר טכני בהיקפים משמעותיים, ללא שיקול כלכלי. בפסגות מצאנו כי ניתן לנצל את עיוותי המסחר הנוצרים מפעילות "המסחר העיוור", לדוגמה בימים שבהם מתבצע עדכון בהרכב או במשקל ניירות הערך הנכללים במדדים וכן בדרכים נוספות ועל ידי כך ניתן להערכתנו להשיג תשואה עודפת³, על פני השקעה במדדים עצמם.

לאור הריבית הנמוכה, רמת מחזורי המסחר ומרווחי התשואה הנמוכים בחלק מהסדרות הקונצרניות, להערכתנו קיים יתרון בביצוע השקעה באפיק באמצעות קרן נאמנות בניהול השקעות אקטיבי⁵, בהיבטים של תשואה וסיכון³."

מנהל הקרן פסגות קרנות נאמנות בע"מ.

1A = עד 10% חשיפה למניות, עד 10% חשיפה למט"ח (בערך מוחלט). 0A = ללא חשיפה למניות, עד 10% חשיפה למט"ח (בערך מוחלט)

* לפירוט "המנגנון החכם" בהתאם לדיווח מיידי מיום 6.3.2014 באתר המגנ"א. מנהל הקרן אינו מתחייב לפעול בדרך זו.

"מנגנון חכם" – עסקות באגרות החוב המפורטות להלן, כולן או חלקן:
(1) אגרות חוב קונצרניות שלהערכת מנהל הקרן צפויות להיכלל על ידי הבורסה במדד תל בונד מאגר, בעדכון הקרוב של המדד האמור.
(2) אג"ח שנגרעו ממדד תל בונד מאגר בשל מועד פדיונן.
(3) אג"ח שנגרעו ממדד תל בונד מאגר בשל ירידת דירוגן.

1.       ביום 20.3.2014 הקרן שינתה שם ומדיניות השקעה באופן מהותי, לשעבר פסגות פלטינום (1A)(!) אג"ח.

2.      מטרתה של קרן נאמנות מחקה הינה להיצמד למדד הייחוס הרלוונטי עד כמה שניתן. אין לראות בכך התחייבות מצד מנהל הקרן להשגת תשואת המדד הרלוונטי או תשואה כלשהי.

3.       אין לראות באמור התחייבות להשגת תשואה כלשהי.

4.       תשואת הקרן פסגות (0A) תל בונד יתר מנגנון חכם: 18.15%  ותשואת נכס הייחוס (מדד תל בונד צמודות יתר): 17.72% לתקופה: 6.7.12-28.2.14. בתאריך 22.5.12 הקרן שינתה שם ומדיניות השקעה באופן מהותי וסיימה להתאים את נכסיה ב- 5.7.12.

5.       לעומת מוצרי מדדים.

פרסום זה אינו מהווה הצעה לרכישת יחידות בקרנות ואינו מהווה תחליף לייעוץ/שיווק השקעות ו/או מס המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים לכל אדם. רכישת יחידות נעשית בהתאם לתשקיפי הקרנות שבתוקף ולדיווחים המיידיים.

אין בתשואות ובדירוגי הקרן בעבר כדי להעיד על תשואות ודירוגים בעתיד.

הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או  או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.