קרן מרדכי
04/05/2014
מימוש מוצלח מאד ומרשים בהיקפו הכספי לקבוצת החברה לישראל באמצעות זרוע החשמל שלה, איי סי פאואר : חתמה על הסכם למכירת אחזקותיה בחברת אדחל בתמורה במזומן של 413 מיליון דולר.
לאחר שרכשה את מניות אדחל בשני שלבים, חלק ראשון, כאשר השווי הבורסאי של אדחל היה 1.5 מיליארד דולר, וחלק שני לפי שווי חברה של 800 מליון דולר, סיכמה איי סי פאואר מקבוצת החברה לישראל על מכירת אחזקותיה בחברת אדחל לפי שווי חברה של 2 מיליארד דולר בתמורה במזומן של 413 מיליון דולר
במקביל, במהלך השנים מאז הרכישה הראשונה, קיבלה קבוצת החברה לישראל מאדחל דיבידנדים במזומן בסך של כ – 105 מליון דולר.
קבוצת החברה לישראל דיווחה היום על מימוש אחזקותיה בחברת החשמל הגדולה בפרו, אדחל, בתמורה לכ – 413 מיליון דולר.
אי סי פאואר, החזיקה בעקיפין ב 21.1% בחברת אדחל. רכישת המניות בוצעה בשני שלבים: בשלב הראשון בשנת 2007, עת נרכשו נכסי אינקיה, כאשר השווי הבורסאי של חברת אדחל היה כ – 1.5 מיליארד דולר, נרכשו כ 14.4% מהמניות. בשלב השני, בשנת 2010, נרכשו כ 6.8% נוספים לפי שווי חברה של כ 780 מליון דולר. (בחישוב אריטמטי, מניות אדחל נרכשו בשווי תאורטי ממוצע של 1.27 מיליארד דולר).
אדחל הינה חברת של חברת Endesa הספרדית, השייכת לענקית האנרגיה, ENEL, האיטלקית. החברה נסחרת בבורסה של לימה, בשווי של כ – 2 מיליארד דולר. לחברה כושר ייצור חשמל של כ – 1,650 מגוואט, תחנות תרמיות ותחנות הידרו. החברה הינה חברת החשמל הגדולה ביותר בפרו.
המכירה מותנית במספר תנאים מתלים שהעיקרי שבהם הוא אישור הרגולטורים המתאימים בפרו, הליך שימשך מספר חודשים.
החלטת החברה למכירת חלקה באדחל הינה חלק ממדיניות הקבוצה לנצל הזדמנויות לממש במחיר גבוה חלק מהנכסים הפעילים שהגיעו לשלב בשלות.
במקביל, אי סי פאואר השקיעה ונמצאת כעת בהליך השקעות בפרו, בכ- 2 מיליארד דולר:
· אי סי פאואר הקימה בפרו את תחנת הכוח הבודדת הגדולה ביותר בפרו, באתר קלפה, בכושר ייצור של כ – 850 מגוואט בעלות של כ – 700 מליון דולר (הפעלת כל 4 שלבי התחנה הסתיימה בשנת 2012).
· בשנת 2013 רכשה החברה תחנת כח מוסקת גז בכושר ייצור של כ 200 מגוואט בסמוך לתחנת הכח הקיימת של החברה, בסכום של כ 110 מליון דולר.
· החברה מקימה כעת תחנת כח הידרו אלקטרית בכושר ייצור של כ 500 מגוואט, בעלות של כ – 900 מליון דולר. סיום ההקמה מתוכנן לשנת 2016.
· החברה מקימה תחנת כח מוסקת גז במעגל פתוח, בכושר ייצור של 600 מגוואט, בעלות של כ 400 מליון דולר. סיום מתוכנן, שנת 2016.
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי וביןבהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
לאחר שרכשה את מניות אדחל בשני שלבים, חלק ראשון, כאשר השווי הבורסאי של אדחל היה 1.5 מיליארד דולר, וחלק שני לפי שווי חברה של 800 מליון דולר, סיכמה איי סי פאואר מקבוצת החברה לישראל על מכירת אחזקותיה בחברת אדחל לפי שווי חברה של 2 מיליארד דולר בתמורה במזומן של 413 מיליון דולר
במקביל, במהלך השנים מאז הרכישה הראשונה, קיבלה קבוצת החברה לישראל מאדחל דיבידנדים במזומן בסך של כ – 105 מליון דולר.
קבוצת החברה לישראל דיווחה היום על מימוש אחזקותיה בחברת החשמל הגדולה בפרו, אדחל, בתמורה לכ – 413 מיליון דולר.
אי סי פאואר, החזיקה בעקיפין ב 21.1% בחברת אדחל. רכישת המניות בוצעה בשני שלבים: בשלב הראשון בשנת 2007, עת נרכשו נכסי אינקיה, כאשר השווי הבורסאי של חברת אדחל היה כ – 1.5 מיליארד דולר, נרכשו כ 14.4% מהמניות. בשלב השני, בשנת 2010, נרכשו כ 6.8% נוספים לפי שווי חברה של כ 780 מליון דולר. (בחישוב אריטמטי, מניות אדחל נרכשו בשווי תאורטי ממוצע של 1.27 מיליארד דולר).
אדחל הינה חברת של חברת Endesa הספרדית, השייכת לענקית האנרגיה, ENEL, האיטלקית. החברה נסחרת בבורסה של לימה, בשווי של כ – 2 מיליארד דולר. לחברה כושר ייצור חשמל של כ – 1,650 מגוואט, תחנות תרמיות ותחנות הידרו. החברה הינה חברת החשמל הגדולה ביותר בפרו.
המכירה מותנית במספר תנאים מתלים שהעיקרי שבהם הוא אישור הרגולטורים המתאימים בפרו, הליך שימשך מספר חודשים.
החלטת החברה למכירת חלקה באדחל הינה חלק ממדיניות הקבוצה לנצל הזדמנויות לממש במחיר גבוה חלק מהנכסים הפעילים שהגיעו לשלב בשלות.
במקביל, אי סי פאואר השקיעה ונמצאת כעת בהליך השקעות בפרו, בכ- 2 מיליארד דולר:
· אי סי פאואר הקימה בפרו את תחנת הכוח הבודדת הגדולה ביותר בפרו, באתר קלפה, בכושר ייצור של כ – 850 מגוואט בעלות של כ – 700 מליון דולר (הפעלת כל 4 שלבי התחנה הסתיימה בשנת 2012).
· בשנת 2013 רכשה החברה תחנת כח מוסקת גז בכושר ייצור של כ 200 מגוואט בסמוך לתחנת הכח הקיימת של החברה, בסכום של כ 110 מליון דולר.
· החברה מקימה כעת תחנת כח הידרו אלקטרית בכושר ייצור של כ 500 מגוואט, בעלות של כ – 900 מליון דולר. סיום ההקמה מתוכנן לשנת 2016.
· החברה מקימה תחנת כח מוסקת גז במעגל פתוח, בכושר ייצור של 600 מגוואט, בעלות של כ 400 מליון דולר. סיום מתוכנן, שנת 2016.
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי וביןבהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
