מיקי סבטליץ
23/06/2014
תעשיית קרנות הנאמנות רשמה השבוע גיוסים של כ-1.25 מיליארד ₪ מתוכם, כ-670 מיליון ₪ נותבו לקרנות המסורתיות- ירידה חדה של כ-40% בקצב הגיוסים לעומת השבוע הקודם.
קרנות אג"ח כללי ואג"ח מדינה רשמו השבוע גיוסים של כ-750 מיליון ₪- ירידה של כ-25% בקצב הגיוסים לעומת השבוע הקודם.
קרנות אג"ח קונצרני רושמות פדיונות של כ-110 מיליון ₪ בסיכום שבועי.
ירידה של כ-30% בקצב הגיוסים לקרנות המחקות, זאת לאחר שגייסו השבוע כ-220 מיליון ₪ ו כ-550 מיליון ₪ מתחילת החודש. הבולטות בגיוסים הן: קרנות מחקות על מדדי אגרות החוב הממשלתיות (70 מיליון ₪) וקרנות מחקות על מדדי אג"ח קונצרני (50 מיליון ₪).
שבוע המסחר התנהל במגמה חיובית מתונה מאוד של עליות במדדי המניות, אגרות החוב הקונצרניות והממשלתיות. תעשיית קרנות הנאמנות רשמה השבוע גיוסים של כ-1.25 מיליארד ₪- פי 4 ביחס לשבוע הקודם. הקרנות המסורתיות רשמו השבוע גיוסים של כ-670 מיליון ₪ בהובלת קרנות אג"ח כללי וקרנות אג"ח מדינה. כך, עפ"י אומדנים והערכות שבוצעו ע"י כלכלני מיטב דש.
קרנות אג"ח כללי, בדגש על קרנות מעורבות עם חשיפה מנייתית1, קרנות 10/90 וכו', גייסו השבוע כ-410 מיליארד ₪- ירידה של כ-30% בקצב הגיוסים, ו כ-1.5 מיליארד ₪ מתחילת החודש.
אגרות החוב הקונצרניות נסחרו השבוע במגמה חיובית- מדד התל-בונד 20,40,60 רשמו יציבות עם עליות קלות של עד כ-0.1%. למרות זאת, השבוע נרשמה התחזקות של פי 3 בקצב הפדיונות מקרנות אג"ח קונצרני שאיבדו השבוע כ-110 מיליון ₪, זאת למרות גיוסים של כ-50 מיליון ₪ דרך הקרנות המחקות. מתחילת החודש סך הפדיונות בקרנות אג"ח קונצרני מסתכמים בכ-200 מיליון ₪.
עליות במדדי המניות: מדד ת"א 25 ות"א 100 הציגו תשואה חיובית של 0.5% ו 0.7% בהתאמה, כמו כן נרשמה עלייה של כ-1% במדד ת"א 75. הקרנות המנייתיות1 סיכמו את השבוע עם גיוסים של כ-70 מיליון ₪- ירידה של כ-60% בקצב הגיוסים לעומת השבוע הקודם, כאשר מתחילת החודש הן רשמו גיוסים של כ-340 מיליון ₪, 2/3 מתוכם נותבו לקרנות מניות חו"ל.
אגרות החוב הממשלתיות רושמות יציבות עם עליות שערים קלות: מדד ממשלתי כללי נותר השבוע ללא שינוי כאשר השחרים הארוכים עלו בכ-0.2%. קרנות אג"ח מדינה גייסו השבוע כ-340 מיליון ₪- ירידה של כ-15% מהשבוע הקודם. מתחילת החודש קרנות אג"ח ממשלתי גייסו כ-1 מיליארד ₪.
האפיק השקלי במגמה מעורבת. מחד, גיוסים של כ-580 מיליון ₪ בקרב הקרנות הכספיות, אם כי מתחילת החודש הן עדיין בצד הפדיונות שמסתכמים ל כ-340 מיליון ₪. מאידך, הקרנות השקליות ממשיכות במגמת הפדיונות לאחר שאיבדו השבוע כ-60 מיליון ₪ ו כ-140 מיליון ₪ מתחילת החודש.
תעשיית הקרנות מנהלת נכון ל-19.06.14 כ-261.9 מיליארד שקל, הקרנות המסורתיות (בנטרול הקרנות הכספיות) מנהלות כ-203.3 מיליארד שקל והקרנות הכספיות שמנהלות כ-58.6 מיליארד ₪.
סיכום שבועי ומתחילת החודש
גיוסים ופדיונות של תעשיית הקרנות.
|
אפיק |
סיכום שבועי גיוסים/פדיונות (במיליוני ₪) |
סיכום גיוסים/פדיונות מתחילת החודש (במיליוני ₪) |
|
קרנות מנייתיות[1] |
72 |
337 |
|
קרנות כספיות |
577 |
-335 |
|
קרנות אג"ח שקליות |
-62 |
-144 |
|
קרנות אג"ח מדינה וצמוד מדד |
344 |
1018 |
|
קרנות אג"ח חברות והמרה |
-112 |
-198 |
|
קרנות אג"ח כללי |
406 |
1478 |
|
קרנות אג"ח חו"ל |
36 |
83 |
|
שונות[2] |
-12 |
-20 |
|
סה"כ |
1249 |
2219 |
|
סה"כ קרנות מסורתיות (בנטרול כספיות) |
672 |
2555 |
הח"ם הוא מנהל קשרי יועצים במיטב דש
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניניים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
