ספטמבר >> המחזור היומי באיגרות חוב עלה והסתכם בכ-4.7 מיליארד שקלים, המחזור הגבוה ביותר מאז יולי 2013

• המסחר במניות בתל-אביב בספטמבר הסתכם בעליות שערים במרבית מדדי המניות המובילים.
• בסיכום חודשי עלו מדדי ת"א-25 ות"א-100 בכ-4%-3%, ובסיכום מתחילת 2014 עלו מדדים אלה בכ-10% ובכ-8% בהתאמה. יצוין כי ב-28 בספטמבר הגיעו המדדים לרמות שיא כל הזמנים.
• מדדי ת"א-נדל"ן 15 ות"א-בנקים הובילו החודש בעלייה של כ-5%, והם גבוהים בכ-7% ובכ-5% בהתאמה מהרמה בה היו בתחילת השנה. מאידך, מדד ת"א-ביומד ירד החודש בכ-8% והוא בולט בירידה של כ-27% מתחילת השנה.
• המחזור היומי במניות בספטמבר עלה והסתכם בכ-1.2 מיליארד שקל, לעומת כ-1 מיליארד שקל בחודשיים הקודמים (- חודשי פגרת הקיץ והלחימה בעזה). המחזור היומי במניות מתחילת 2014 הסתכם בכ-1.2 מיליארד שקל, והיה גבוה במעט מהמחזור בתקופה המקבילה אשתקד.
• החברה לישראל השלימה הצעת מכר למניות חברת הבת כימיקלים לישראל ורשמה אותן למסחר בבורסת NYSE בארה"ב ב-24 בספטמבר. כיום נסחרות בת"א 43 חברות שמניותיהן נסחרות גם בארה"ב, ובנוסף 4 חברות שמניותיהן נסחרות גם באירופה.

בספטמבר גויסו בשוק המניות כ-385 מיליון שקל:

• בארבע הנפקות לציבור ע"י חברות הייטק ובהנפקת זכויות אחת גויסו כ-150 מיליון שקל. כ-139 מיליון שקל מתוכם גויסו ע"י החברה הדואלית פריון נטוורק בהנפקה של אג"ח להמרה לציבור בארץ.
• כ-235 מיליון שקל גויסו החודש בשבע הקצאות פרטיות, מתוכם כ-130 מיליון שקל ע"י דורי קבוצה.
• בסיכום מתחילת השנה גויסו בשוק המניות בת"א כ-6.2 מיליארד שקל, לעומת כ-4.7 מיליארד שקל בתקופה המקבילה אשתקד, כאשר כ-2.4 מיליארד שקל מתוכם גויסו בהקצאה פרטית ע"י פריון נטוורק.

• המסחר בשוק איגרות החוב החודש התאפיין במגמה מעורבת במדדים המובילים.
• איגרות החוב הממשלתיות צמודות מדד ירדו בכ-0.4% בספטמבר ומתחילת השנה עלו בכ-6.5%, ואילו איגרות החוב הממשלתיות שקליות בריבית קבועה עלו החודש בכ-0.3%  ומתחילת השנה עלו בכ-8%.
• איגרות חוב חברות צמודות מדד ירדו בכ-0.3% בספטמבר ומתחילת השנה עלו בכ-4%. יצוין כי מדד תל-בונד תשואות הכולל אג"ח חברות צמודות מדד בדירוג (BBB-) עד (A) עלה החודש בכ-0.2%, ומתחילת השנה עלה בכ-5.5%.
• איגרות חוב חברות לא-צמודות הכלולות במדד תל-בונד שקלי ירדו  בכ-0.1% בספטמבר, ומתחילת השנה עלו בכ-5%.
• מדד "תל בונד – מאגר" שהושק ב-9 במרץ ומורכב מכל איגרות החוב התאגידיות המדורגות בדירוג השקעה (BBB -) או Baa3 ומעלה, ירד בכ-0.3% בספטמבר והוא עדיין גבוה בכ-1.5% מאז השקתו.
• איגרות חוב חברות צמודות המט"ח עלו החודש בכ-3% לאחר עלייה דומה באוגוסט, במקביל להמשך התחזקות הדולר בכ-3.5% ביחס לשקל, והשלימו עלייה של כ-5% באוגוסט-ספטמבר וגם מתחילת השנה.
• המחזור היומי באיגרות חוב עלה והסתכם בכ-4.7 מיליארד שקל בספטמבר, המחזור הגבוה ביותר מאז יולי 2013. המחזור היומי באיגרות חוב מתחילת השנה הסתכם בכ-4.1 מיליארד שקל והיה נמוך בכ-8% מהמחזור הממוצע בתקופה המקבילה שנת 2013.
• המחזור היומי במק"מ הסתכם בכ-0.7 מיליארד שקל בספטמבר וגם מתחילת השנה - גבוה אך במעט מהמחזור הממוצע בתקופה המקבילה שנת 2013.
• בספטמבר גייס האוצר כ-3.4 מיליארד שקל ברוטו בהנפקות אג"ח, כ-69% מהסכום גויס באמצעות אג"ח שקלי וכ-31% באמצעות אג"ח צמוד מדד. החודש נרשמו פדיונות של אג"ח ממשלתי שקלי בהיקף של כ-3.1 מיליארד שקל ושל אג"ח צמוד מדד בסך כ-0.8 מיליארד שקל, וסך הפדיונות נטו של האוצר הגיע לכ-0.5 מיליארד שקל בספטמבר. בסיכום מתחילת השנה גייס האוצר כ-4.6 מיליארד שקל נטו, לעומת כ-10.9 מיליארד שקל נטו בתקופה המקבילה אשתקד.

בספטמבר התגברו הנפקות והקצאות פרטיות של אג"ח ע"י הסקטור העסקי והסתכמו בסכום גבוה במיוחד - כ-11 מיליארד שקל:

• כ-10.7 מיליארד שקל גויסו ב-23 הנפקות לציבור של אג"ח, כ-65% מהסכום גויס באמצעות אג"ח צמוד מדד וכ-35% באמצעות אג"ח שקלי – מרביתו נושא ריבית קבועה.
• בלטו בגודלן הנפקות שביצעו הבנקים פועלים ומזרחי טפחות – שגייסו כ-3 מיליארד שקל כל אחד בהנפקות אג"ח צמודות מדד לציבור מהגדולות ביותר בתולדות הבורסה. יצוין כי מזרחי טפחות הינו המנפיק הבולט השנה בשוק איגרות החוב עם שלוש הנפקות של אג"ח בהיקף של כ-6 מיליארד שקל.

יצוין כי בין המנפיקות החודש – רציו מימון חברה ייעודית חדשה בבעלות מלאה של שותפות הנפט והגז "רציו" שגייסה כ-371 מיליון שקל באמצעות אג"ח שקלי נושא ריבית משתנה, וקרדן רכב שגייסה כ-175 מיליון שקל בהנפקה של ני"ע מסחריים – הראשונה מאז יוני 2008.

• כ-0.1 מיליארד שקל גויסו החודש בהקצאה פרטית של אג"ח למשקיעים מוסדיים.
• כ-0.2 מיליארד שקל גויסו החודש ע"י חברת הנדל"ן (הלא-בורסאית) אמקור  – שביצעה לראשונה הקצאה פרטית של אג"ח (שקלי, נושא ריבית קבועה) שנרשם למסחר ברצף מוסדיים.

בסיכום  מתחילת השנה גייס הסקטור העסקי בשוק איגרות החוב כ-46 מיליארד שקל לעומת כ-27.5 מיליארד שקל בתקופה המקבילה אשתקד, מהם כ-33 מיליארד שקל גויסו באמצעות הנפקות והקצאות פרטיות של איגרות חוב הרשומות למסחר וכ-13 מיליארד שקל גויסו באמצעות אג"ח למוסדיים רובם ע"י דלק תמר (6.9 מיליארד שקל) ובי-קומיוניקיישנס (2.8 מיליארד שקל).  

נתונים עיקריים – ריכוז

(1) - כולל הקצאות פרטיות ומימוש אופציות; לא כולל גיוס הון בחו"ל.
(2) - כולל איגרות חוב חברות, אג"ח נ.ש.ר, רצף מוסדיים ומימוש אופציות; לא כולל מכשירים פיננסים.

• באופציות על מדד ת"א-25 חלה עלייה בפעילות ונסחרו כ-217 אלף יחידות ביום בממוצע בספטמבר,  מתוכם כ-29 אלף אופציות שבועיות. יצוין כי ב-3 בספטמבר הגיע המחזור באופציות השבועיות לשיא של 72,749 יחידות. המחזור היומי באופציות על מדד ת"א-25 מסתכם בכ-191 אלף יחידות בממוצע מתחילת 2014, בדומה למחזור הממוצע בתקופה המקבילה אשתקד.
• באופציות הדולריות חלה עלייה חדה בפעילות ונסחרו כ-71 אלף יחידות ביום בממוצע בספטמבר – נמוך אך במעט מהשיא שנרשם בפברואר 2002. בממוצע מתחילת 2014 נסחרו כ-42 אלף אופציות דולריות ביום, בדומה למחזור הממוצע בתקופה המקבילה אשתקד. יצוין כי ב-17 בספטמבר נרשם מחזור שיא של 382,918 יחידות.

• בשוק תעודות הסל לא הונפקו בספטמבר תעודות סל חדשות, אך פקעו ונמחקו מהמסחר ארבע תעודות בחסר על מדדי מניות מקומיים. כיום נסחרות בבורסה 590 תעודות סל, מהן 25 תעודות מטבע.
• מחזור המסחר היומי בתעודות סל על מדדי מניות בספטמבר הסתכם בכ-351 מיליון שקל והיווה כ-28% בדומה לממוצע מתחילת השנה ולעומת כ-23% בשנת 2013.
• בספטמבר מכירות של תעודות סל על מדדי מניות מקומיים ע"י הציבור, והסתכמו בסכום לא מהותי. מתחילת השנה מכר הציבור תעודות סל על מדדי מניות מקומיים בסך כ-0.5 מיליארד שקל נטו, וזאת לאחר שרכש תעודות סל בסך כ-3.8 מיליארד שקל נטו בסיכום שנת 2013.
• הציבור רכש בספטמבר תעודות סל על מדדי אג"ח מקומיים בסך כ-0.2 מיליארד שקל נטו, ובסך כ-1.8 מיליארד שקל מתחילת 2014, לאחר רכישות בסך כ-1.9 מיליארד שקל בכל שנת 2013.
• הציבור רכש בספטמבר תעודות סל על מדדי מניות בינלאומיים בהיקף של כ-0.5 מיליארד שקל נטו, ובסך כ-5.9 מיליארד שקל נטו מתחילת השנה, ולאחר רכישות בסך כ-9.3 מיליארד שקל נטו בכל בשנת 2013.
• הציבור מכר בספטמבר תעודות מטבע ("תעודות פיקדון") בסך כ-0.8 מיליארד שקל נטו לאחר רכישות בסך כ-1.8 מיליארד שקל נטו מתחילת השנה, ורכישות ענק בהיקף של כ-10.6 מיליארד שקל בסיכום שנת 2013.

הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או  או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניניים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.