טנדם קפיטל >> נתונים מעורבים בכלכלה האמריקאית חולשה בשווקים המתעוררים

ארה"ב

* שיעור האבטלה לחודש ינואר עלה ל– 5.7% לעומת 5.6% בדצמבר בעקבות תוספת משרות למשק האמריקאי. 257 אלף משרות נוספו למגזר הלא חקלאי בינואר לעומת תוספת של 329 אלף משרות בדצמבר ולעומת הערכות הכלכלנים כי שוק התעסוקה יגדל ב– 230 אלף משרות. זוהי העלייה התלת חודשית הגדולה ביותר במספר המשרות מזה 17 שנה. ינואר היה החודש ה– 12 ברציפות שבו שוק התעסוקה האמריקאי רשם תוספת של יותר מ- 200 אלף משרות.  שיעור ההשתתפות בכוח העבודה לחודש ינואר עלה ל– 62.9% לעומת 62.7% בדצמבר.

* ממוצע שעות עבודה לשבוע לחודש ינואר נותר ללא שינוי מחודש דצמבר על 34.6 שעות. ממוצע השכר לשעה לחודש ינואר עלה ב– 0.5% ל– 24.75 דולר, זוהי העלייה הגדולה ביותר מאז 2008, ולעומת ירידה של 0.2% בדצמבר.

* עלות ליחידת עבודה לרבעון הרביעי של 2014 (נתון ראשוני) עלתה ב– 2.7% לעומת ירידה של 2.3% ברבעון השלישי של 2014. פיריון העבודה במגזר הלא חקלאי לרבעון הרביעי של 2014 (נתון ראשוני) ירד בקצב שנתי של 1.8% לעומת גידול של 3.7% ברבעון השלישי של 2014. כלכלנים צפו גידול של 0.1%.

* הכנסה אישית לחודש דצמבר עלתה ב– 0.3%, בדומה לעלייה בחודש נובמבר. הוצאה אישית לחודש דצמבר ירדה ב– 0.3% לעומת עלייה של 0.5% בנובמבר.

* אשראי צרכני לחודש דצמבר עלה ב– 14.75 מיליארד דולר לעומת עלייה של 13.47 מיליארד דולר בנובמבר, בעקבות העלייה הגדולה ביותר באשראי הממוחזר מאז אפריל 2014.

* מדד ה– PMI  של Markit לסקטור הייצור לחודש ינואר נותר ללא שינוי מחודש דצמבר על 53.9 נקודות. מדד ה– PMI  של Markit לסקטור השירותים לחודש ינואר עלה לרמה של 54.2 נקודות לעומת רמה של 53.3 נקודות בדצמבר.

מדד ה– PMI  משולב של Markit לחודש ינואר עלה לרמה של 54.4 נקודות לעומת רמה של 53.5 נקודות בדצמבר.

* מדד ה– ISM  לסקטור הייצור לחודש ינואר ירד לרמה של 53.5 נקודות לעומת רמה של 55.5 נקודות בדצמבר.  מדד ה– ISM  לסקטור השירותים לחודש ינואר עלה לרמה של 56.7 נקודות לעומת רמה של 56.2 נקודות בדצמבר.
הזמנות המפעלים לחודש דצמבר ירדו ב– 3.4% לעומת ירידה של 1.7% בנובמבר ולעומת תחזיות לירידה של 2.2%.

* הוצאות בנייה לחודש דצמבר עלו ב– 0.4% לעומת ירידה של 0.2% בנובמבר.

* מספר תביעות חדשות לדמי אבטלה לשבוע שהסתיים ב– 30 בינואר עלו ב– 11,000 לרמה של 278 אלף. מספר תביעות מתמשכות לדמי אבטלה לשבוע שהסתיים ב– 23 בינואר עלו ב– 6,000 ל– 2,400 אלף משרות.

• מדד ה– DJIA רשם את העלייה השבועית הגדולה ביותר מזה למעלה משנתיים בעקבות שיפור בשוק העבודה, עלייה ברווחי החברות ושינוי כיוון במחיר הנפט שדחף מעלה את מניות חברת האנרגיה.

• 322 חברות מתוך 500 חברות במדד ה– S&P500 שכבר דווחו לרבעון הרביעי של 2014 - 77% מהחברות שפרסמו את רווחיהם הכו תחזיות האנליסטים, ואילו 56% עקפו את תחזיות המכירות.

קנדה

• שוקי המניות בקנדה נסוגו בסוף השבוע משיא של ארבעה חודשים, לאחר שמחירי הזהב והכסף ירדו ובהמשך לפרסומם של נתוני תעסוקה שהצביעו על עלייה במספר המשרות.

• שיעור האבטלה לחודש ינואר ירד ל– 6.6% לעומת 6.7% בדצמבר לאחר שמספר המשרות עלה ב– 35.4 אלף, בהובלת המשרות החלקיות, ולעומת ירידה של 11.3 אלף משרות בדצמבר.

• מדדPMI  של Ivey לחודש ינואר ירד לרמה של 45.4 נקודות לעומת רמה של 55.4 נקודות בדצמבר. מדדPMI  של RBC לסקטור הייצור לחודש ינואר ירד לרמה של 51.0 נקודות לעומת רמה של 53.9 נקודות בדצמבר.

אירופה

גוש האירו
 
• שוקי המניות באירופה עלו בשבוע החולף, לרמה הגבוהה ביותר מזה שבע שנים, בעקבות נתוני התעסוקה הטובים מהצפוי בארה“ב. חוזקה של הכלכלה האמריקנית, בשילוב עם חולשתו של האירו, יוצרת תמיכה ליצואנים האירופיים.

• חברת דירוג האשראי S&P הורידה את דירוג האשראי של יוון לטווח ארוך ברמה אחת ל- B- והותירו את תחזית הדירוג שלילית. הסוכנות אמרה כי "אילוצי הנזילות צמצמו את הזמן שבמהלכו הממשלה החדשה של יוון יכולה להגיע להסכם עם נושיה הרשמיים על ”תכנית המימון".

• מדד ה– PMI של Markit לסקטור הייצור לחודש ינואר עלה לרמה של 51.0 נקודות לעומת רמה של 50.6 נקודות בדצמבר. מדד ה– PMI של Markit לסקטור השירותים לחודש ינואר עלתה לרמה של 52.7 נקודות לעומת רמה של 51.6 נקודות בדצמבר.

• מכירות קמעונאיות לחודש דצמבבר עלו ב– 0.3% לעומת עלייה של 0.7% בנובמבר.
 
בריטניה

• מדד ה– PMI של Markit לסקטור הייצור לחודש ינואר עלה לרמה של 53.0 נקודות לעומת רמה של 52.7 נקודות בדצמבר. מדד ה– PMI של Markit לסקטור השירותים לחודש ינואר עלה לרמה של 57.2 נקודות לעומת רמה של 55.8 נקודות בדצמבר.
 
יפן
 
 (17,648.50)  NIKKEI  -0.15% 
 
• שוקי המניות ביפן עלו בסוף השבוע, וקיזזו את העליות שנרשמו במהלך השבוע, על רקע דוח תעסוקה חזק בארה"ב. מוקדם יותר שוקי המניות נפלו על רקע החששות לגבי משבר יווני מחודש.

• קרן הפנסיה הציבורית של יפן שכרה ארבעה מנהלים חיצוניים לשוק המניות המקומי ומעבר לים בכדי לקדם את רכישת המניות עד למחצית מנכסי הקרן. קרן הפנסיה הממשלתית בהיקף של 1.1 טריליון דולר מחזיקה כיום רק כ– 12% במניות.

• מדד האינדיקטורים הכלכליים המובילים לחודש דצמבר עלה לרמה של 105.2 נקודות לעומת רמה של 103.7 נקודות בנובמבר.

• מדד PMI  של Nomura/JMMA לסקטור הייצור לחודש דצמבר עלתה לרמה של 52.2 נקודות לעומת רמה של 52.1 נקודות בנובמבר.

• מדד PMI  של Markit לסקטור השירותים לחודש ינואר ירד לרמה של 51.3 נקודות לעומת רמה של 51.7 נקודות בדצמבר.

• שכר עבודה לחודש דצמבר בהשוואה לתקופה המקבילה אשתקד עלה ב– 1.6% לעומת עלייה של 0.1% בנובמבר. 

אוסטרליה/ניו-זילנד

5,820.17 4.15%+  S&P/ASX200

(5,797.60) 0.93%+ NZX

• שוקי המניות באוסטרליה רשמו את רצף העליות הארוך ביותר ומדד המניות העיקרי הגיע לרמה הגבוהה ביותר מאז 2008, לאחר שהמשקיעים העריכו שהבנק המרכזי יפחית את הריבית שוב ברגע שהבנק המרכזי של אוסטרליה יוריד את תחזית הצמיחה ל– 2015 ואת תחזית האינפלציה ויעלה את התחזית לשיעור האבטלה.

• הבנק המרכזי של אוסטרליה הוריד את הריבית ב– 0.25% לשפל היסטורי של 2.25% לאחר שנה וחצי ללא שינוי בריבית על רקע תחזית כלכלית חלשה יותר , בעיקר בשל ירידה בהשקעות מכרייה, שהייתה ”המנוע“ של הכלכלה העשירה במשאבים, אינפלציה נמוכה מדי ומטבע חזק מדי.

• אוסטרליה: מדד לסקטור הייצור של AIG לחודש ינואר עלה לרמה של 49.0 נקודות לעומת רמה של 46.9 נקודות בדצמבר. מדד לסקטור השירותים של AIG לחודש ינואר עלה לרמה של 49.9 נקודות לעומת רמה של 47.5 נקודות בדצמבר.

• אוסטרליה: מכירות קמעונאיות לחודש דצמבר עלו ב– 0.2% לעומת עלייה של 0.1% בנובמבר.

• ניו זילנד: שיעור האבטלה לרבעון הרביעי של 2014 עלה לרמה של 5.7% לעומת רמה של 5.4% ברבעון השלישי של 2014 הודות לעלייה בשיעור ההשתתפות בכוח העבודה. שיעור השינוי במועסקים לרבעון הרביעי של 2014 עלה ב– 1.2% לעומת עלייה של 0.8% ברבעון השלישי של 2014.
 
שווקים מתפתחים

קנדה
תשואת אג“ח לשנתיים עלתה ב– 10 נ.ב. ונסגרה על 0.50%
תשואת אג“ח ל- 10 שנים עלתה ב– 20 נ.ב. ונסגרה על 1.45%

אירופה
 
תשואת אג“ח לשנתיים ירדה ב– 2 נ.ב. ונסגרה על 0.21%-
תשואת אג“ח ל- 10 שנים עלתה ב– 7 נ.ב. ונסגרה על 0.38%

• תשואות אג“ח הממשלתיות של גרמניה עלו לאחר שפורסמו בארה"ב נתוני התעסוקה והשכר התאושש מאוד, נתונים שהגדילו את הסיכויים שהפדרל ריזרב יעלה את הריבית באמצע השנה.
 
בריטניה

תשואת אג“ח לשנתיים עלתה ב– 8 נ.ב. ונסגרה על 0.43%
תשואת אג“ח ל- 10 שנים עלתה ב– 32 נ.ב. ונסגרה על 1.65% 
 
יפן

תשואת אג“ח לשנתיים עלתה ב– 3 נ.ב. וסגרה על 0.03%
תשואת אג“ח ל- 5 שנים עלתה ב– 43 נ.ב. ונסגרה על 0.09%
תשואת אג“ח ל- 10 שנים עלתה ב– 64 נ.ב. ונסגרה על 0.34%. 

• הדולר האמריקאי רשם את הראלי השבועי החזק ביותר מזה שלושה חודשים לאחר שדו“ח תעסוקה חזק מאוד שכלל גם גידול נאה בשכר הצית מחדש את הספקולציות כי ייתכן והפדרל ריזרב יעלה את הריביות כבר ביוני השנה. הדולר התחזק אל מול מרבית המטבעות העיקריים בעולם ורשם את העלייה השבועית הגדולה ביותר מזה חודשיים אל מול היין.

הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן – בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניניים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.