מיקי סבטליץ
18/08/2015
6 מתוך 10 הקרנות המסורתיות המגייסות ביותר ביולי הן קרנות אג"ח קצרות עם הגבלת מח"מ
במקום ה-1 בגיוסים בחודש ביולי 2015 הקרן "פסגות A1 עד 3 שנים 10/90" עם גיוס של כ-450 מיליון ₪. מנגד, הקרן הפודה ביותר ביולי היא "אקסלנס 00 כספית שקלית" עם פדיון של כ-290 מיליון ₪. הקרן המגייסת ביותר מתחילת 2015 היא: "אקסלנס A1 5/95" עם גיוס של יותר מ-1.2 מיליארד ₪, ומנגד - הקרן הפודה ביותר מתחילת השנה היא: "מיטב ישיר 00 כספית" עם פדיון של כ-3.65 מיליארד ₪.
-
כ-90 מיליון ₪ זרמו לקרנות המחקות בסיכום חודש יולי - זאת בהובלת קרנות מחקות על מדדי אג"ח חברות שגייסו כ-250 מיליון ₪ וקרנות מחקות על מדדי מניות בארץ ובחו"ל עם פדיונות של כ-290 מיליון ₪.
-
הפדיונות בקרנות המסורתיות הביאו לשחיקה בדמי הניהול – דמי הניהול הממוצעים בתעשיית קרנות הנאמנות בחודש יולי רשמו ירידה בעקבות הפרש שלילי שנוצר בין הקרנות המגייסות, שגייסו בדמי ניהול ממוצעים של 0.5%, לבין הקרנות הפודות שממוצע דמי הניהול בהן עמד על 0.65%.
-
10 הקרנות המגייסות ביותר בחודש יולי גייסו בדמי ניהול ממוצעים של 0.3%.
- בחודש יולי קרן אחת עזבה את "מועדון המיליארד" שמונה בסיכום יולי 39 קרנות המנהלות כ-72.7 מיליארד ₪ - ירידה קלה לעומת חודש יוני. רק 2 קרנות מ-10 הקרנות המגייסות ביותר החודש משתייכות ל"מועדון המיליארד" עם גיוס של כ-470 מיליון ₪. 10 קרנות מתוך 39 הן קרנות כספיות המנהלות כ-22.9 מיליארד ₪ - ירידה של יותר מ-0.8 מיליארד ₪ לעומת יוני.
- בסיכום חודשי כ-65% מהקרנות רשמו פדיונות, כ-3.5% מ-869 הקרנות שסיכמו את החודש עם פדיונות, איבדו יותר מ-50 מיליון ₪ כ"א.
סיכום חודשי - קרנות הנאמנות המגייסות והמדממות
- טבלת 10 הקרנות המגייסות, שגייסו ביחד כ-1.9 מיליארד ₪ בסיכום חודשי, מכילה: 5 קרנות אג"ח כללי, 2 קרנות אג"ח חברות, קרן כספית, קרן אג"ח מדינה וקרן שקלית. מן הצד השני, טבלת 10 הקרנות הפודות שמהן נפדה כ-1.5 מיליארד ₪, מכילה 3 קרנות כספיות, 3 קרנות אג"ח כללי, 4 קרנות אג"ח מדינה.
- קרנות אג"ח עם מניות IN , קרנות אג"ח ללא מניות OUT - קרנות מסורתיות ללא חשיפה למניות פדו החודש כ-2.1 מיליארד ₪. קרנות שיש להן חשיפה למניות עד 30% רשמו גיוסים של מ-260 מיליון ₪.
- קרנות אג"ח מדינה, קבוצת הקרנות הפודה ביותר, רשמו החודש פדיונות של כ-1.6 מיליארד ₪. קרנות אג"ח מדינה ללא חשיפה מנייתית1 רשמו החודש פדיונות של כ-1.4 מיליארד ₪. כמו כן, קרנות אג"ח מדינה עם חשיפה של עד כ-10% מניות איבדו כ-280 מיליון ₪. כ-1.26 מיליארד ₪ נפדו מקרנות אג"ח מדינה תחת הסיווג –אג"ח מדינה כללי, ובהמשך לכך כ-390 מיליון ש"ח נפדו מקרנות אג"ח מדינה צמודי מדד.
- קרנות מניות בארץ ובחו"ל רשמו ביולי גיוסים של כ-340 מיליון ₪. הגיוסים התחלקו בין קרנות מניות בארץ שהובילו את הגיוסים עם כ-310 מיליון ₪ אל מול קרנות מניות בחו"ל עם 40 מיליון ₪. מרבית הכספים נותבו לקרנות המחקות שהיוו כ-85% מכלל הגיוסים בקרנות המנייתיות1.
|
טבלת 10 קרנות הנאמנות הגדולות ביותר |
||||
|
שם קרן |
מנהל קרן |
חשיפה |
מדיניות השקעה |
סך נכסים מנוהל (במיליוני ₪) |
|
מיטב ישיר 00 כספית |
מיטב דש |
0 |
קרן כספית |
4,533 |
|
ילין לפידות A1 10/90 |
ילין לפידות |
1A |
אג"ח בארץ כללי |
4,379 |
|
אלטשולר שחם B1 10/90 |
אלטשולר |
1B |
אג"ח בארץ כללי |
4,008 |
|
מיטב 00 כספית פרימיום |
מיטב דש |
0 |
קרן כספית |
3,922 |
|
הראל פיא 00 פק"מ כספית |
הראל-פיא |
0 |
קרן כספית |
3,570 |
|
ילין לפידות 2B 20/80 |
ילין לפידות |
2B |
אג"ח בארץ כללי |
3,275 |
|
אקסלנס 1A 5/95 |
אקסלנס |
1A |
אג"ח בארץ מדינה |
2,899 |
|
אנליסט 00 כספית |
אנליסט |
0 |
קרן כספית |
2,461 |
|
פסגות 1A 10/90 ניהול מבוקר |
פסגות |
1A |
אג"ח בארץ כללי |
2,289 |
|
אקסלנס 00 תחליף לפקדון בריבית בנק ישראל |
אקסלנס |
0 |
קרן כספית |
2,040 |
|
סה"כ |
33,376 | |||
|
טבלת 10 קרנות הנאמנות המגייסות הגדולות ביולי 2015 |
|||||
|
שם קרן |
מנהל קרן |
חשיפה |
מדיניות השקעה |
סך נכסים מנוהל (במיליוני ₪) |
גיוסים (במיליוני ₪) |
|
פסגות 1A עד 3 שנים 10/90 |
פסגות |
1A |
אג"ח בארץ כללי |
787 |
454 |
|
אקסלנס 00 תחליף לפקדון בריבית בנק ישראל |
אקסלנס |
0 |
קרן כספית |
2,040 |
381 |
|
מור 2A תיק אג"ח מנוהל + 30% |
מור |
2A |
אג"ח בארץ כללי |
461 |
226 |
|
פסגות 1A אג"ח סולידית לתרחיש עליית תשואות |
פסגות |
1A |
אג"ח בארץ שקליות |
329 |
198 |
|
אילים 1A חסכון מדינה עד שנתיים + 5% |
אילים |
1A |
אג"ח בארץ מדינה |
601 |
186 |
|
ילין לפידות 1A עד 3 שנים 10/90 |
ילין לפידות |
1A |
אג"ח בארץ כללי |
467 |
140 |
|
אקסלנס 1B 10/90 עד 3 שנים |
אקסלנס |
1B |
אג"ח בארץ כללי |
203 |
101 |
|
ילין לפידות 2C 25/75 |
ילין לפידות |
2C |
אג"ח בארץ כללי |
1,286 |
90 |
|
אי.בי.אי 0A סל תל בונד ריבית משתנה |
איביאי |
0A |
אג"ח בארץ חברות |
231 |
79 |
|
מגדל 0A ! תיק עד 3 שנים Total Return |
מגדל |
0A |
אג"ח בארץ חברות |
96 |
74 |
|
סה"כ |
6,501 |
1929 | |||
|
טבלת 10 קרנות הנאמנות הפודות הגדולות ביולי 2015 |
||||
|
שם קרן |
מנהל קרן |
חשיפה |
מדיניות השקעה |
פדיונות (במיליוני ₪) |
|
אקסלנס 00 כספית שקלית |
אקסלנס |
0 |
1649 |
-285 |
|
מיטב ישיר 00 כספית |
מיטב דש |
0 |
4533 |
-225 |
|
מיטב 00 כספית פרימיום |
מיטב דש |
0 |
3922 |
-201 |
|
אלטשולר שחם 1B 10/90 |
אלטשולר |
1B |
4008 |
-151 |
|
אלומות 0B חסכון מדינה ללא מניות |
אלומות |
0B |
1995 |
-143 |
|
אלטשולר שחם 0B תיק השקעות ללא מניות |
אלטשולר |
0B |
1818 |
-112 |
|
אלטשולר שחם 1A אג"ח מדינה +% 10 |
אלטשולר |
1A |
1805 |
-109 |
|
אקסלנס 1A 5/95 |
אקסלנס |
1A |
2899 |
-104 |
|
מגדל 0A אג"ח ממשלתי MTF |
מגדל |
0A |
1350 |
-91 |
|
אניגמה 0A אג"ח ללא מניות |
הוסטינג |
0A |
363 |
-83 |
|
סה"כ |
-1,504 | |||
|
טבלת 10 קרנות הנאמנות המגייסות הגדולות ינואר - יולי 2014 |
||||
|
שם קרן |
מנהל קרן |
חשיפה |
מדיניות השקעה |
גיוסים (במיליוני ₪) |
|
אקסלנס 1A 5/95 |
אקסלנס |
1A |
2899 |
1,206 |
|
אקסלנס 00 תחליף לפקדון בריבית בנק ישראל |
אקסלנס |
0 |
2040 |
861 |
|
אלומות 2B תיק מנוהל 15% |
אלומות |
2B |
1946 |
838 |
|
ילין לפידות 2C 25/75 |
ילין לפידות |
2C |
1286 |
830 |
|
פסגות 1A עד 3 שנים 10/90 |
פסגות |
1A |
787 |
782 |
|
ילין לפידות 1A 10/90 |
ילין לפידות |
1A |
4379 |
666 |
|
אילים 1A חסכון מדינה עד שנתיים + 5% |
אילים |
1A |
601 |
594 |
|
ילין לפידות 2B 20/80 |
ילין לפידות |
2B |
3275 |
542 |
|
ילין לפידות 1B 5/95 |
ילין לפידות |
1B |
914 |
535 |
|
מגדל 2B 25/75 פלוס |
מגדל |
2B |
1574 |
518 |
|
סה"כ |
7,372 | |||
|
טבלת 10 קרנות הנאמנות הפודות הגדולות ינואר-יולי 2015 |
||||
|
שם קרן |
מנהל קרן |
חשיפה |
מדיניות השקעה |
פדיונות (במיליוני ₪) |
|
מיטב ישיר 00 כספית |
מיטב דש |
0 |
4533 |
-3,652 |
|
מיטב 00 כספית פרימיום |
מיטב דש |
0 |
3922 |
-2,938 |
|
הראל פיא 00 פק"מ כספית |
הראל-פיא |
0 |
3570 |
-2,157 |
|
אקסלנס 00 כספית שקלית |
אקסלנס |
0 |
1649 |
-1,994 |
|
פסגות 00 מטרה תחליף לפקדון בריבית בנק ישראל |
פסגות |
0 |
1435 |
-1,488 |
|
אנליסט 00 כספית |
אנליסט |
0 |
2461 |
-1,267 |
|
מגדל 00 כספית פרימיום |
מגדל |
0 |
1242 |
-1,184 |
|
אניגמה 0A אג"ח ללא מניות |
הוסטינג |
0A |
363 |
-1,025 |
|
אי.בי.אי 00 כספית פטורה |
אי.בי.אי |
0 |
1101 |
-998 |
|
אי.בי.אי 00 נטע מדינה ללא מניות |
אי.בי.אי |
0 |
374 |
-909 |
|
סה"כ |
-17,612 | |||
מיקי סבטליץ, מנהל קשרי יועצים מיטב דש
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניינים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
