הריבית האפקטיבית בשוק האפור עד – 454%

על הלוואה של 3000 שקל לחצי שנה תחזירו 800 שקל כל חודש או 4800 שקל. הלווים יצטרכו להציג תלושי שכר ומצב חשבון בנק ועליהם להיות שכירים קבועים רצוי ברשות מקומית או עובדי מדינה.

הריבית הנומינלית והאפקטיבית בשוק האפור ממשיכה לשבור שיאים כך עולה מסקירה שערך הכלכלן שחף מזין מהמרכז ללימודים אקדמיים (מל"א) בקרב 10 משרדי הלוואות. הסקר החל בגלל מודעות מיוחדות המציעות הלוואות של 3000 שקל לחצי שנה בהחזר חודשי של 800 שקל. הלווה נדרש להיות שכיר במקום עבודה קבוע (רצוי רשות מקומית או עובדי מדינה), עליו להעביר לשוק האפור 3 תלושי שכר אחרונים, מידע אם בבעלותו דירה ואם חשבונו בבנק הוגבל או שחזר לו שיק בשנה החולפת. במשרד הלוואות בת"א, סמוך לשגרירות ארה"ב, נדרש הלווה לשלם 800 שקל לחודש. במשרד אחר במרכז ירושלים, בבית כלל סמוך לשוק מחנה יהודה, נדרש הלווה לשלם 790 שקל. ההחזר של 800 שקל משקף ריבית נומינלית חריגה של 184% בחישוב שנתי ושל 454% ריבית אפקטיבית שנתית. חשוב לציין שלווה סביר יקבל כיום הלוואה בסכום של 3000 שקל בבנק ב-3% ריבית אפקטיבית בעוד שבמערכת כרטיסי האשראי הריבית תעמוד על 9% עד 12% נומינלית שנתית וכ-13.2 אפקטיבית. חברות כרטיס האשראי מציינות את גובה הריבית האפקטיבית בבירור.

הפונים לקבלת הלוואות של 3000 שקלים נזקקים בדרך כלל למימון דחוף ולכן הם מוכנים לשלם את הריבית העצומה והחריגה שהיא בניגוד לחוק. כיום תקרת הריבית המותרת לגורמים חוץ בנקאיים היא פי 2.25 מהריבית שגובים הבנקים באשראי לא צמוד בעוד שבשוק האפור כאמור שיעור הריבית גבוה לאין שיעור. חשוב לציין שבמספר מקרים בהם פנו לווים מהשוק האפור לבתי המשפט הם זכו לפסיקה לטובתם כאשר בחלק מפסה"ד נקבעה ריבית שנתית של 20.5%. יצוין שכיוון שבשוק האפור מפעילים לחץ מילולי ואלימות פיזית על לווים רבים אינם פונים לערכאות משפטיות. ידוע שבשוק האפור פועלים גורמי פשיעה אלימים דבר שגורם הרתעה ללווים.

בהלוואות בהיקף של 10,000 שקל הסקר מלמד שהריבית האפקטיבית נעה בין 161% ועד 220%. בהלוואות של 20,000 שקל שיעור הריבית האפקטיבית נע בין 83% עד 170%. ההלוואות שנסקרו ניתנו בת"א, ירושלים, באר שבע, חיפה במשרדים גלויים שמפרסמים עצמם ללא חשש מהחוק. חשוב להדגיש שמשרדים אלה עוסקים בחלקם גם בניכיון שיקים תחום רווחי נוסף. ההלוואות גורמות לאנשים פרטיים להסתבך בבעיות כלכליות קשות בגלל יכולת ההחזר הבעייתית במקרים רבים.

הריבית האפקטיבית היא הריבית שנשלם בפועל על ההלוואה בהתאם למשך הזמן שלה ולתשלומים בפועל. הריבית האפקטיבית השנתית היא המדידה הטובה ביותר להשוואת תנאי הלוואות (וחסכונות) כיוון שכלליה אחידים וידועים וכל מוסד פיננסי מוכר ימסור ללקוח את נתון הריבית האפקטיבית החלה עליו כחלק אינטגרלי מביצוע עסקת ההלוואה.

הבלבול בין סך הכסף המוחזר לבין הריבית האפקטיבית נובע ברובו משני מקורות: ההלוואות אינן בהכרח לשנה אחת, ולפיכך יכול להיווצר עיוות בחישוב.

גם הלוואה ל12 חודשים איננה בדיוק "הלוואה לשנה" כיוון שחלק מההלוואה מוחזר כבר לאחר חודש, ולמעשה הכסף נמצא אצל הלווה בממוצע כחצי שנה. תחשיב הריבית האפקטיבית מנטרל השפעות אלה ומספק לנו את עלות כל הכסף לשנה אחת.

שחף מזין, מרכז אקדמי אור יהודה