כתב פאנדר קרנות נאמנות
24/03/2009
מדד ת"א 25 עלה מתחילת 2009 ב 6.05% לאחר שירד בשנת 2008 46.2 אחוזים. האם זהו שינוי מגמה? אולי, ההרגשה בשווקים כרגע שכן. משיחות עם מנהלי השקעות נראה שהם לא אופטימים אבל הם גם לא היו פסימים בשנת 2008 אז לך תאמין.
קרן אחת שתפסה את תשומת ליבנו בשנה שעברה הייתה מנורה מבטחים ת"א 25 בינארית, לאחר שירדה בשנת 2008 רק 8.64% חשבנו שאולי משהו "עלה" על הנוסחא. אולם מבדיקה של התוצאות מתחילת השנה נראה שאולי הזדרזנו לשמוח.
הקרן מנורה מבטחים ת"א 25 בינארית מאכזבת. מתחילת השנה ישנו פער של 14% לרעת הקרן אל מול המדד בפועל. ניראה כי רק בימים האחרונים החליטה הנוסחה הסודית של מנורה מבטחים לעבור למוד יותר אופטימי.
לעומת זאת הקרנות שהיו בדירוגים האחרונים של 2008 תופסות היום את המקומות הראשונים מתחילת השנה האם הם קרנות טובות יותר? לא בטוח. נראה כי עולם כמינהגו נוהג, מנהלי הקרנות האגרסיבים עולים בעליות והפסימים יורדים פחות בירידות.
אם כן הכל נשאר בידיים שלכם המשקיעים כשאתם אופטימים קנו מניות או קרנות מניתיות ואף אגרסיביות וכשאתם פסימים -נוחו על זרי הקרן הכספית -את עבודת העיתוי קשה למצוא מישהו אחר שיעשה זאת טוב מכם.
להלן דירוג הקרנות בענף ת"א 25 לפי התשואה מתחילת השנה:
מיקום בסוף 2008
מנהל השקעות
שם קרן הנאמנות
26
14.17%
200%
0%
.1
22
14.14%
120%
10%
.2
19
13.05%
120%
30%
.3
24
13.02%
200%
10%
.4
16
11.87%
120%
10%
.5
25
10.75%
200%
30%
.6
18
9.93%
120%
30%
.7
21
9.93%
120%
10%
.8
11
8.97%
120%
30%
.9
13
7.84%
120%
10%
.10
20
7.82%
120%
10%
.11
6
6.96%
120%
10%
.12
5
6.95%
120%
30%
.13
7
6.79%
120%
30%
.14
14
6.45%
120%
30%
.15
4
6.34%
120%
10%
.16
15
6.11%
120%
10%
.17
-
6.08%
120%
0%
.18
9
6.02%
120%
10%
.19
17
5.99%
200%
30%
.20
12
5.98%
120%
10%
.21
10
5.45%
120%
30%
.22
23
4.89%
200%
30%
.23
8
3.61%
120%
50%
.24
3
-1.82%
120%
50%
.25
1
-2.30%
120%
30%
.26
2
-8.86%
120%
0%
.27
להלן דירוג הקרנות בענף ת"א 25 לפי התשואה בסוף שנת 2008
תאריך
עדכון
מתחילת
השנה
מנהל
השקעות
חשיפת
מניות
חשיפת
מטח
שם קרן הנאמנות
31/12/08
0.57%
120%
30%
.1
31/12/08
-8.64%
120%
0%
.2
31/12/08
-30.1%
120%
50%
.3
31/12/08
-32.79%
120%
10%
.4
31/12/08
-34.44%
120%
30%
.5
31/12/08
-43.67%
120%
10%
.6
31/12/08
-44.29%
120%
30%
.7
31/12/08
-44.31%
120%
50%
.8
31/12/08
-45.71%
120%
10%
.9
31/12/08
-46.15%
120%
30%
.10
31/12/08
-46.73%
120%
30%
.11
31/12/08
-46.73%
120%
10%
.12
31/12/08
-46.79%
120%
10%
.13
31/12/08
-46.98%
120%
30%
.14
31/12/08
-47.55%
120%
10%
.15
31/12/08
-48.31%
120%
10%
.16
31/12/08
-48.63%
200%
30%
.17
31/12/08
-53.04%
120%
30%
.18
31/12/08
-53.58%
120%
30%
.19
31/12/08
-56.61%
120%
10%
.20
31/12/08
-59.17%
120%
10%
.21
31/12/08
-60.39%
120%
10%
.22
31/12/08
-67.09%
200%
30%
.23
31/12/08
-68.17%
200%
10%
.24
31/12/08
-73.05%
200%
30%
.25
31/12/08
-76.8%
200%
0%
.26
31/12/08
120%
0%
.27
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או או שיווק השקעות – בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש ממאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
