קרנות השתלמות ביוני, ילין לפידות השתלמות מובילה - יולי מתחיל עם "בונוס תשואה"

שנת 2022 הסתיימה עם תשואה שלילית ממוצעת של כ 7.9%- והיה נראה שהולכים למחצית נוספת של תנודות לא פשוטות. ולמרות המשך עלייה של הריבית השווקים בוול סטריט נתנו זינוק שלא נראה שנים רבות, ללמדכם שהבלתי צפוי הוא הנורמה בשוק ההון וזה מה שהופך את החיים למעניינים יותר. אומנם מנכ"לנו היה מאוד אופטימי והעביר את קרן ההשתלמות שלו ל 100% מניות אבל 99% מהאנליסטים בעולם היו פסימיים וקרנות ההשתלמות למעשה ירדו בחשיפה שלהן למניות ולא צפו את הזינוק. 

את המחצית הזו שמסתיימת עם תשואה ממוצעת של מעל 5% לא ישכחו גם אלו שפדו את קרן ההשתלמות שלהם ועברו לפיקדון - "א ביג מיסטייק" (כמו שאומרת "אישה יפה"). חודש יוני היה מעולה עם תשואה ממוצעת של כ 1.7%+ ונראה שוול סטריט לא עושה סימנים של תיקון מטה בקרוב (אבל היי למי ניתנה הנבואה...). בכל מקרה השוק המקומי כל כך נמוך שאפשר להניח שהוא יכול להוציא מעצמו הרבה יותר עד סוף השנה ככה שההמלצה שלנו היא "אל תברחו עם הכסף" אבל אתם כמובן עדיף שתתייעצו ותעשו מה שטוב לכם.

המובילות ביוני הן גם המובילות מתחילת השנה (וגם אלו שירדו מעל לממוצע ב 2022) ילין לפידות ואנליסט עם תחזית ל 2%+ 

לדברי עומר דגני, סמנכ"ל ילין לפידות :"מה שתרם לתשואה הגבוהה מתחילת השנה וגם ביוני אלו הבחירות הפרטניות באג"ח ובמניות (stock and bond picking). בנוסף הפיזור המשמעותי בחו"ל ברכיב המנייתי והעובדה שאין לנו "משקולת של נכסים לא סחירים" שנקנו בריבית אפסיות."

"בונוס תשואה" ביולי

כל התוצאות בהשתלמות מחושבות עד ל 29 לחודש (לא מצאנו עדין מי שמחשב עד ל 30, אם נמצא נדווח).

קרנות ההשתלמות הכלליות מתחילות את יולי עם "בונוס תשואה" של כ 0.3% אחוז עד כ 0.6% האחוז בזכות העליות של ה 30 ליוני (יום שישי) בוול סטריט. 

להתחיל חודש עם בונוס כזה גדול נותן ביטחון שגם יולי יהיה חודש טוב לפחות על פי התוצאות בין ה 30 ליוני ועד כה ההתחלה מצוינת. 

הפניקס

עדין אין לנו תחזית לקרן השתלמות כללית שלה. אבל "פוליסת חיסכון כללי" שלה עלתה רק 1.48% עד ל 29 ליוני (יש תוספת של 0.35% אם הם כוללים את ה 30 לחודש). ההנחה היא שתוצאת ההשתלמות כללי שלה עלתה בדומה.

	קרן השתלמות כללית	תחזית FUNDER AdvizerLand	תחזית יוני 2023	תחזית מחצית 2023	גודל קרן
	קרנות גדולות
1	ילין לפידות	תחזית FUNDER	2.05%	7.26%	14,397
2	אנליסט	תחזית FUNDER	2.00%	6.56%	5,683
3	מנורה מבטחים	תחזית FUNDER	1.90%	4.64%	9,351
4	אלטשולר שחם	תחזית FUNDER	1.88%	5.25%	42,401
5	מור	תחזית FUNDER	1.80%	5.45%	17,097
6	מגדל	תחזית FUNDER	1.67%	4.71%	14,025
7	מיטב	תחזית FUNDER	1.65%	5.70%	13,072
8	הראל	תחזית FUNDER	1.60%	5.28%	12,217
9	כלל	תחזית FUNDER	1.40%	3.69%	19,938
	קרנות קטנות
	אינפיניטי	תחזית FUNDER	1.80%	8.89%	55
	ממוצע גדולות	תחזית FUNDER	1.77%	5.39%	16,465
	תחזית מיטב		1.70%	5.30%

*מנהלי הקרנות מחשבים את התשואה עד ליום ה 29 ליוני 

בתמונה . מימין: אלדד כהן, סמנכ“ל שיווק ומכירות אנליסט, חגי אורן, מנכ"ל מיטב גמל ופנסיה, עומר דגני, סמנכ“ל שיווק ומכירות, ילין לפידות, אורי קיסוס, מנכ"ל מור גמל, אורן מונטל, מנהל אגף השקעות, מנורה מבטחים