לקראת פרסום המדד - סיכום בורסה יומי / תמונה: dreamstime
מערכת פאנדר
12/08/2024
קרנות הנאמנות המקומיות
יום ראשון (11-08) היה יום רגוע מאוד בבורסה. אבל, בהחלט, עם נטייה חיובית במדדים. למעשה, כמעט כולם היו ירוקים, והקרנות המקומיות משקפות את האופטימיות הזו. בעולות היומיות נציין את הבנקים, השורט דולר, ומניות התעשייה, כאשר בעולות החודשיות נראה את הנדל"ן המניב עם הבנקים. בחלק השנתי נמצא את קרן מניות עציוני, עם האשראי החוץ בנקאי והצריכה הבסיסית.
צד השלילה היומי מתבטא בירידות בקרנות שיש בהן דולר-שקל. בחלק החודשי נמצא את מניות החלאל, יחד עם הטכנולוגיה והדולר-שקל, כאשר בחלק השנתי יש לנו את השורט דולר שמצאנו בחיוב היומי, עם מניות הנדל"ן המניב והתשתיות הלאומיות. לא מעט ערבוביה של סקטורים המופיעים בטווחים שונים, בירידות ובעליות, בו זמנית...
קטגורית קרנות בפוקוס: אג"ח כללי בארץ - עד 10% מניות
לפניכם 10 הקרנות הגדולות בקטגוריה:
לחלק הסולידי של הציבור, שרוצה "לטעום" קצת מהמניות, הקטגוריה הזו מתאימה מאוד. מה שבולט מיד היא העובדה שכל התשואות חיוביות! יומית, חודשית, שנתית, וכו... וגם כל הממוצעים, כמובן. כל הקרנות מעודכנות ליום ראשון (11-08), ולכן ניתן להשוות תשואות ביניהן מבלי לחטוא בסטיית זמן...
יומית, קרן אלטשולר-שחם ככבה בהחלט עם 0.28% מול ממוצע קטגוריה של 0.22%. מתחילת החודש ילין לפידות 10/90 מובילה עם 0.87%, כאשר מתחילת השנה ושנתית, בראש המצעד, נמצאת הקרן של קבין 10/90 עם 4.80% ו-8.74% בהתאמה. הממוצע של הקטגוריה בטווחים האלו עומד על 3.61% ו-6.17% בהתאמה, וזה מראה על היכולות של קבין להיטיב עם לקוחותיה.
שלוש קרנות חשופות עד 10% מט"ח בלבד, כאשר רוב האחרות חשופות עד כדי 30% (דהיינו, לחו"ל). הקרן היקרה נשארה זו של פורסט אג"ח (!), עם 0.88%, והגדולה מבין כולן היא זו של מור 10/90 (2.194 מיליארדי שקלים), כאשר דולפין דולקת אחריה בהפרש קטן יחסית (1.919 מיליארד). לבסוף, נציין את הגיוסים בקרן של דולפין (10.70 מיליוני שקלים) ובקרן של קבין (27.93) כאשר היחס בין הגיוס להון הקיים הרבה יותר טוב בקרן של קבין.
הבורסה
לא השתנה דבר משמעותי: המתנה לתגובה האיראנית, המשך התמרון בעזה, ומתיחות עצימה בצפון. וכאשר לא משתנה הרבה, אפילו כאשר נמצאים בסף גבוה של חרדה, הדבר מתקבל בחיוב יחסי. במיוחד כאשר וול-סטריט עושה תנועות של חזרה מעלה מהירידות הקשות של תחילת החודש.
בקיצור: עליות מתונות אבל לכל אורך הקו: ת"א 35 – 0.32%, ת"א 90 – 0.16%, נדל"ן – 0.06%, טכנולוגיה – 0.04%, ובנקים עם 1.06%. יש לציין שהשוק פתח ב"סערה זוטא חיובית", אשר התמתנה במשך כל יום המסחר המקוצר. בגדול, סגרו בנמוך היומי וזה דווקא סימן של חולשה קטנה שנראה איך תתפתח מחר מול השוק האמריקאי החוזר מסוף השבוע.
שבוע הבא אינו מכיל הרבה חדשות מקרו כלכליות חשובות כל כך, חוץ מיום רביעי, שבו יגיע המדד: יום שני – צפי אינפלציה מהפד של קליבלנד, יום שלישי: PPI, יום רביעי: CPI, יום חמישי: מכירות קמעונאיות ונתוני ייצור של ניו-יורק. ביום שישי: ענייני נדל"ן ואמון צרכנים. אמנם, יש הרבה נתונים מעניינים אבל, כאמור, רק למדד המחירים לצרכן (רביעי) יש מספיק כוח להזיז משמעותית את המערכת. זאת, למרות שהורדת הריבית הראשונה מאז 2022 כבר "סגורה" על ספטמבר 2024.
פעילות המוסדיים בת"א 35
עבור ה-08-08-2024 (כל הכמויות במיליוני שקלים): ביום חמישי (08-08) ראינו סיום שבוע רגיל בבורסה הישראלית. המחזור הכללי, עבור כל מניות ת"א 35, עמד על 997.6 מיליוני שקלים, שהם קירוב מדויק למדי למיליארד שקלים שאנו מצפים לראות. גם המוסדיים היו בתחום ה"רגיל" עם קניות של 166.1 ומכירות של 278.0, כאשר הנטו נמצא שלילי גדול: 111.9-.
זהו נטו שמכעיס את האופטימיים. אלו שקונים סחורה על הרקע של השיקום היפה בוול-סטריט. בין המניות הנמכרות ביותר נציין את טבע, עם 12.8- ומניית דיסקונט א, עם 13.5-. לעומת זאת נציין את מניית הראל השקעות שנקנתה ב-1.7 נטו, ומניית אמות שהציגה נטו חיובי של 7.3.
סיכום קרנות הנאמנות המקומיות
סיכום קצר של מה שקרה בבורסה
יום ראשון (11-08) היה יום רגוע מאוד בבורסה. אבל, בהחלט, עם נטייה חיובית במדדים. למעשה, כמעט כולם היו ירוקים, והקרנות המקומיות משקפות את האופטימיות הזו. בעולות היומיות נציין את הבנקים, השורט דולר, ומניות התעשייה, כאשר בעולות החודשיות נראה את הנדל"ן המניב עם הבנקים. בחלק השנתי נמצא את קרן מניות עציוני, עם האשראי החוץ בנקאי והצריכה הבסיסית.
צד השלילה היומי מתבטא בירידות בקרנות שיש בהן דולר-שקל. בחלק החודשי נמצא את מניות החלאל, יחד עם הטכנולוגיה והדולר-שקל, כאשר בחלק השנתי יש לנו את השורט דולר שמצאנו בחיוב היומי, עם מניות הנדל"ן המניב והתשתיות הלאומיות. לא מעט ערבוביה של סקטורים המופיעים בטווחים שונים, בירידות ובעליות, בו זמנית...
קטגורית קרנות בפוקוס: אג"ח כללי בארץ - עד 10% מניות
לפניכם 10 הקרנות הגדולות בקטגוריה:
| שם קרן הנאמנות |
מנהל הקרן |
תשואה יומית |
מתחילת החודש |
מתחילת השנה |
שנה |
חשיפת מטח |
חשיפת מניות |
דמי ניהול |
גודל קרן |
תאריך שער |
ותק |
גיוס אחרון |
| מור 10/90 |
מור |
0.21% |
0.60% |
3.53% |
6.27% |
10.00% |
10.00% |
0.78% |
2,194.70 |
11-אוג |
9.20 |
5.46 |
| דולפין 10/90 |
פסגות |
0.12% |
0.84% |
4.46% |
7.45% |
30.00% |
10.00% |
0.75% |
1,919.30 |
11-אוג |
7.95 |
10.70 |
| FOREST 10/90 |
פורסט |
0.17% |
0.70% |
3.90% |
6.28% |
30.00% |
10.00% |
0.79% |
1,428.80 |
11-אוג |
6.90 |
-6.91 |
| מיטב אג"ח + 10% |
מיטב |
0.24% |
0.78% |
3.16% |
5.20% |
10.00% |
10.00% |
0.79% |
1,065.10 |
11-אוג |
7.66 |
-11.72 |
| ילין לפידות 10/90 |
ילין לפידות |
0.18% |
0.87% |
2.91% |
5.00% |
10.00% |
10.00% |
0.80% |
1,044.40 |
11-אוג |
13.63 |
-19.38 |
| FOREST (!) אג"ח |
פורסט |
0.17% |
0.66% |
4.31% |
6.59% |
30.00% |
10.00% |
0.88% |
985.30 |
11-אוג |
16.83 |
-26.49 |
| ילין לפידות (!) 10/90 צמיחה |
ילין לפידות |
0.17% |
0.83% |
3.06% |
5.20% |
30.00% |
10.00% |
0.79% |
911.00 |
11-אוג |
10.16 |
-20.23 |
| מגדל תיק 10/90 |
מגדל |
0.25% |
0.69% |
3.64% |
5.59% |
30.00% |
10.00% |
0.75% |
650.50 |
11-אוג |
8.78 |
-14.96 |
| אלטשולר שחם 10-90 |
אלטשולר שחם |
0.28% |
0.82% |
3.26% |
5.41% |
30.00% |
10.00% |
0.75% |
568.70 |
11-אוג |
13.88 |
-15.55 |
| קבין 10/90 |
איילון |
0.20% |
0.64% |
4.80% |
8.74% |
30.00% |
10.00% |
0.79% |
557.50 |
11-אוג |
3.41 |
27.93 |
| ממוצעים |
|
0.20% |
0.74% |
3.70% |
6.17% |
|
|
|
|
|
|
|
| ממוצעים של הקטגוריה |
|
0.22% |
0.79% |
3.61% |
5.96% |
|
|
|
|
|
|
|
לחלק הסולידי של הציבור, שרוצה "לטעום" קצת מהמניות, הקטגוריה הזו מתאימה מאוד. מה שבולט מיד היא העובדה שכל התשואות חיוביות! יומית, חודשית, שנתית, וכו... וגם כל הממוצעים, כמובן. כל הקרנות מעודכנות ליום ראשון (11-08), ולכן ניתן להשוות תשואות ביניהן מבלי לחטוא בסטיית זמן...
יומית, קרן אלטשולר-שחם ככבה בהחלט עם 0.28% מול ממוצע קטגוריה של 0.22%. מתחילת החודש ילין לפידות 10/90 מובילה עם 0.87%, כאשר מתחילת השנה ושנתית, בראש המצעד, נמצאת הקרן של קבין 10/90 עם 4.80% ו-8.74% בהתאמה. הממוצע של הקטגוריה בטווחים האלו עומד על 3.61% ו-6.17% בהתאמה, וזה מראה על היכולות של קבין להיטיב עם לקוחותיה.
שלוש קרנות חשופות עד 10% מט"ח בלבד, כאשר רוב האחרות חשופות עד כדי 30% (דהיינו, לחו"ל). הקרן היקרה נשארה זו של פורסט אג"ח (!), עם 0.88%, והגדולה מבין כולן היא זו של מור 10/90 (2.194 מיליארדי שקלים), כאשר דולפין דולקת אחריה בהפרש קטן יחסית (1.919 מיליארד). לבסוף, נציין את הגיוסים בקרן של דולפין (10.70 מיליוני שקלים) ובקרן של קבין (27.93) כאשר היחס בין הגיוס להון הקיים הרבה יותר טוב בקרן של קבין.
הבורסה
לא השתנה דבר משמעותי: המתנה לתגובה האיראנית, המשך התמרון בעזה, ומתיחות עצימה בצפון. וכאשר לא משתנה הרבה, אפילו כאשר נמצאים בסף גבוה של חרדה, הדבר מתקבל בחיוב יחסי. במיוחד כאשר וול-סטריט עושה תנועות של חזרה מעלה מהירידות הקשות של תחילת החודש.
בקיצור: עליות מתונות אבל לכל אורך הקו: ת"א 35 – 0.32%, ת"א 90 – 0.16%, נדל"ן – 0.06%, טכנולוגיה – 0.04%, ובנקים עם 1.06%. יש לציין שהשוק פתח ב"סערה זוטא חיובית", אשר התמתנה במשך כל יום המסחר המקוצר. בגדול, סגרו בנמוך היומי וזה דווקא סימן של חולשה קטנה שנראה איך תתפתח מחר מול השוק האמריקאי החוזר מסוף השבוע.
שבוע הבא אינו מכיל הרבה חדשות מקרו כלכליות חשובות כל כך, חוץ מיום רביעי, שבו יגיע המדד: יום שני – צפי אינפלציה מהפד של קליבלנד, יום שלישי: PPI, יום רביעי: CPI, יום חמישי: מכירות קמעונאיות ונתוני ייצור של ניו-יורק. ביום שישי: ענייני נדל"ן ואמון צרכנים. אמנם, יש הרבה נתונים מעניינים אבל, כאמור, רק למדד המחירים לצרכן (רביעי) יש מספיק כוח להזיז משמעותית את המערכת. זאת, למרות שהורדת הריבית הראשונה מאז 2022 כבר "סגורה" על ספטמבר 2024.
פעילות המוסדיים בת"א 35
עבור ה-08-08-2024 (כל הכמויות במיליוני שקלים): ביום חמישי (08-08) ראינו סיום שבוע רגיל בבורסה הישראלית. המחזור הכללי, עבור כל מניות ת"א 35, עמד על 997.6 מיליוני שקלים, שהם קירוב מדויק למדי למיליארד שקלים שאנו מצפים לראות. גם המוסדיים היו בתחום ה"רגיל" עם קניות של 166.1 ומכירות של 278.0, כאשר הנטו נמצא שלילי גדול: 111.9-.
זהו נטו שמכעיס את האופטימיים. אלו שקונים סחורה על הרקע של השיקום היפה בוול-סטריט. בין המניות הנמכרות ביותר נציין את טבע, עם 12.8- ומניית דיסקונט א, עם 13.5-. לעומת זאת נציין את מניית הראל השקעות שנקנתה ב-1.7 נטו, ומניית אמות שהציגה נטו חיובי של 7.3.
סיכום קרנות הנאמנות המקומיות
| |
עולות יומי |
| שם קרן הנאמנות |
שינוי |
| ברק אולטרה בנקים פי 3 |
3.11% |
| קסם אקטיב שורט דולר פי 2 |
2.37% |
| MTF מחקה אינדקס תעשיה ישראל |
1.12% |
| |
עולות חודשי |
| שם קרן הנאמנות |
שינוי |
| אי.בי.אי. מחקה Solactive נדל"ן מניב ישראל |
4.99% |
| ברק אולטרה בנקים פי 3 |
4.50% |
| הראל מחקה ת"א מניב ישראל |
3.87% |
| |
עולות מתחילת שנה |
| שם קרן הנאמנות |
שינוי |
| עציוני מניות ישראל |
25.65% |
| אי.בי.אי מחקה אינדקס אשראי חוץ בנקאי ושירותים פיננסיים אחרים בישראל |
16.92% |
| MTF מחקה אינדקס צריכה בסיסית ישראל |
15.13% |
| |
יורדות יומי |
| שם קרן הנאמנות |
שינוי |
| איילון אקסטרים דולר פי 3 |
-3.95% |
| קסם אקטיב דולר פי 3 |
-3.33% |
| סיגמא לונג דולר פי 3 |
-3.20% |
| |
יורדות חודשי |
| שם קרן הנאמנות |
שינוי |
| אביב מניות ישראל חלאל |
-5.83% |
| מור מחקה אינדקס טכנולוגיה ישראל EW |
-3.08% |
| סיגמא לונג דולר פי 3 |
-2.54% |
| |
יורדות מתחילת שנה |
| שם קרן הנאמנות |
שינוי |
| קסם אקטיב שורט דולר פי 2 |
-9.49% |
| MTF מחקה אינדקס תשתיות לאומיות ישראל |
-6.46% |
| קסם KTF ת"א -מניב ישראל |
-4.68% |
סיכום קצר של מה שקרה בבורסה
| מדדים |
|
| |
|
| ת"א-125 |
0.29% |
| ת"א-35 |
0.32% |
| ת"א-90 |
0.16% |
| ת"א גלובל-בלוטק |
0.38% |
| ת"א-SME60 |
0.88% |
| ת"א-פיננסים |
0.94% |
| ת"א-נדל"ן |
0.06% |
| ת"א-מעלה |
0.13% |
| ת"א-צמיחה |
0.42% |
| ת"א בנקים-5 |
1.06% |
| |
|
| ת"א-125 |
|
| |
|
| נובה |
6.93% |
| נקסט ויז'ן |
4.43% |
| קמטק |
4.16% |
| פריורטק |
4.05% |
| אפולו פאוור |
3.99% |
| נכסים ובנין |
3.97% |
| בזן |
2.87% |
| |
|
| נייס |
-7.64% |
| טלסיס |
-2.72% |
| אפריקה מגורים |
-2.71% |
| וואן טכנולוגיות |
-2.47% |
| נופר אנרג'י |
-2.42% |
| נובולוג |
-1.79% |
| אורמת טכנו |
-1.71% |
| |
|
| ת"א-SME60 |
|
| |
|
| צילו-בלו |
13.66% |
| נקסט ויז'ן |
4.43% |
| אלקטריאון |
4.07% |
| פריורטק |
4.05% |
| ויתניה |
3.81% |
| מניף |
3.62% |
| בכורי שדה |
3.42% |
| |
|
| קליל |
-4.11% |
| טלסיס |
-2.72% |
| נובולוג |
-1.79% |
| אוריין |
-1.37% |
| באטמ |
-1.14% |
| רימוני |
-0.97% |
| ארי נדלן |
-0.72% |
| |
|
| ת"א All-Share |
|
| |
|
| אוגווינד |
8.45% |
| סיפיה וויז'ן |
8.25% |
| ביוליין |
8.18% |
| נובה |
6.93% |
| צילו-בלו |
13.66% |
| אקוואריוס מנוע |
11.70% |
| ג'נסל |
11.38% |
| |
|
| נייס |
-7.64% |
| פרופדו |
-4.96% |
| פריים אנרג'י |
-4.51% |
| בריינסוויי |
-4.49% |
| קליל |
-4.11% |
| טופ מערכות |
-4.01% |
| מדיפאואר |
-3.36% |
