S&P מעלות מודיעה על העלאת דירוג סדרות האג״ח של שיכון ובינוי ל־׳ilA+׳

S&P מעלות הודיעה על העלאת דירוג סדרות האג"ח 8, 9, 10 ו־11 של שיכון ובינוי בע"מ ל־'ilA+'. 

שיכון ובינוי מחזיקה נדל"ן להשקעה וקרקעות היסטוריות בהיקפים מהותיים ובפיזור גיאוגרפי רחב, אותם השביחה לאורך השנים.

החל מהדוחות הכספיים לשנת 2025 היא מציגה את הנדל"ן להשקעה בדוחותיה הכספיים לפי שווי הוגן, העומד על כ־6.3 מיליארד שקל נכון ליוני 2026.

בנוסף, מחזיקה החברה כ־66.8% משיכון ובינוי אנרגיה, ששווי השוק שלה עלה בכ־50% בשנה האחרונה.

שיכון ובינוי דיווחה לאחרונה על עסקה מחיייבת למכירת מלוא אחזקותיה בשיכון ובינוי אנרגיה לתאגיד בשליטת ג'נריישן קפיטל בע"מ, לפי שווי חברה של כ - 4.45 מיליארד שקל, הגבוה משווי השוק שלה. השלמת העסקה כפופה להתקיימותם של תנאים מתלים, לרבות קבלת האישורים הרגולטוריים הנדרשים.

בהתאם לציפיות S&P מעלות, ביולי 2026 השלימה הקבוצה את מכירת  40% מזכויותיה בפרויקט מעונות הסטודנטים בתל אביב. העסקה צפויה להניב לחברה תזרים נקי של כ־230 מיליון שקל, רווח של כ־120 מיליון שקל והפחתה של כ־600 מיליון שקל בחוב הפיננסי המאוחד נטו.

"אנו סבורים כי פעולות אלה משקפות את המשך יישום אסטרטגיית החברה להתמקדות בפעילות הליבה ואת מדיניותה הפיננסית להפחתת המינוף, כפי שמשתקף בתרחיש הבסיס שלנו. העלייה המתמשכת בשווי הנדל"ן שבבעלות הקבוצה, העלייה החדה בשווי החזקתה בשיכון ובינוי אנרגיה וההתקדמות ביישום האסטרטגיה למיקוד הפעילות לצד מדיניות פיננסית של הפחתת המינוף, משפרים את הערכתנו לשיעור שיקום החוב ומשתקפים בהעלאת דירוג סדרות האג"ח הלא מובטחות".