FUNDER
07/12/2014
| תאריך השינוי | מס הקרן | שם קודם | שם חדש | מדיניות חדשה |
| 17/11/2014 | 5113527 | סיגמא (2A) אג"ח משולבת | סיגמא (2A) אג"ח משולבת + 20% | למדיניות ההשקעות הקיימת של הקרן נוספה הפסקה הבאה: "בכוונת מנהל הקרן, לפי שיקול דעתו, לכלול בנכסי הקרן אגרות חוב ממגוון אפיקי אג"ח, כהגדרתם להלן, ו/או לרכוש בעבור הקרן אגרות חוב מאפיק אג"ח מסוג אחד ולמכור בעבור הקרן אגרות חוב מאפיק אג"ח מסוג אחר, אולם מנהל הקרן אינו מתחייב לפעול כך. לעניין זה, "אפיק אג"ח" - כל אחד מאפיקי ההשקעה המפורטים להלן: (א) אגרות חוב שהונפקו על ידי מדינת ישראל, לרבות אגרות חוב מסוג מק"מ. (ב) אגרות חוב שהונפקו על ידי מדינות שאינן מדינת ישראל. (ג) אגרות חוב קונצרניות הנסחרות בישראל. (ד) אגרות חוב קונצרניות הנסחרות מחוץ לישראל". כמו כן, לאחר הפסקה שלהלן במדיניות ההשקעות: "שיעור החשיפה לאגרות חוב, לתעודות סל שנכס הבסיס שלהן הוא אגרות חוב כאמור, לפיקדונות לזמן קצוב ולמזומנים, לא יפחת מ- 80%", נוספה ההוראה הבאה: "ובלבד ששיעור החשיפה לאגרות חוב לא יפחת מ- 50%". |
| 20/11/2014 | 5104682 | פסגות (2D) תיק השקעות חו"ל + 15% | פסגות (2D) תיק השקעות חו"ל פלוס | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי מנהל הקרן: (א) החשיפה לנכסים שאינם השקעות חו"ל (כהגדרתם להלן) לא תעלה על 50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(50%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. בסעיף זה: "השקעות חו"ל" – נכסים הנסחרים בחו"ל ו/או נכסים הנקובים במטבע חוץ. (ב) שווי ניירות הערך המפורטים להלן שמנהל הקרן ימכור בחסר בעד הקרן לא יפחת מ-10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן: מניות ואגרות חוב הנסחרות בישראל ובחו"ל, לרבות מק"מ, תעודות סל ו-ETF, ובלבד ששווי ניירות הערך האמורים הנסחרים בישראל שמנהל הקרן ימכור בחסר בעד הקרן לא יפחת מ-2% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. מנהל הקרן רשאי לסטות מהשיעורים האמורים בסעיף זה לעיל, ובלבד שמשך סטייה כאמור לא יעלה, בכל פעם, על 3 ימי חישוב מחירים רצופים בקרן, ושסטייה כאמור לא תעלה על תקופה מצטברת של 15 ימי חישוב מחירים בקרן בשנה. (מובהר בזה כי אין באמור בסעיף זה לעיל כדי למנוע ממנהל הקרן למכור בחסר נכסים אחרים בעד הקרן.) חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן, לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| 23/11/2014 | 5103585 | מגדל (0D) אג"ח $ בינלאומי | מגדל (0D) אג"ח $ בינלאומי – נקובה דולר | ללא שינוי מדיניות |
| 24/11/2014 | 5112941 | איילון (2B)י 20/90 | איילון (2B) מדינה + 20% | לפחות 90% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאגרות חוב מכל סוג ו/או לפקדונות ו/או למזומנים ובלבד ששיעור החשיפה לאגרות חוב שהונפקו ע"י המדינה ו/או בערבותה לא יפחת מ-50%. מנהל הקרן יצור חשיפה למניות בשיעור שלא יעלה, בערכו המוחלט, על 20%. שיעור החשיפה בקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 30%. שיעור החשיפה בקרן לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה (*) לא יעלה על 30%. יתרת נכסי הקרן תושקע על פי שיקול דעתו המוחלט של מנהל הקרן. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל, לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. |
| 30/11/2014 | 5117734 | איילון (0B)(!) בונד נדל"ן | אימפקט (2B)י 25/75 | בהתאם להוראות הסכם הקרן, ובכפוף להוראות כל דין שיעור החשיפה בקרן לאג"ח מכל סוג, פקדונות ו/או מזומנים, לא יפחת מ-75%. שיעור החשיפה בקרן למניות לא יעלה, בערכו המוחלט, על 25%. שיעור החשיפה בקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 30%. שיעור החשיפה בקרן לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה(*), לא יעלה על על 30%. יתרת החשיפה בקרן תקבע לפי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומט"ח שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל, לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. |
| 01/12/2014 | 5105655 | פסגות (0A) אג"ח בנקים ואג"ח AA | פסגות (0B) אג"ח בנקים ואג"ח AA | ללא שינוי מדיניות |
| 01/12/2014 | 5126933 | מיטב דש (4D) מניות חו"ל | מיטב (4D) מניות חו"ל | ללא שינוי מדיניות |
| 01/12/2014 | 5107388 | מיטב דש (4D) גמישה מיועצת | מיטב (4D) תיק גמיש מנוהל | ללא שינוי מדיניות |
| 01/12/2014 | 5114418 | תמיר פישמן (0A) מדורגות EX בנקים | תמיר פישמן (0A) מדורגות ללא מניות | ללא שינוי מדיניות |
| 02/12/2014 | 5107396 | מיטב דש (0B)(!) קונצרני מיועצת | מיטב (0B)(!) תיק קונצרני | ללא שינוי מדיניות |
| 02/12/2014 | 5110804 | פסגות אלפא (00) שקלי טווח בינוני | פסגות אלפא (00) שקלית ללא מניות | ללא שינוי מדיניות |
| 03/12/2014 | 5110945 | פסגות (0C) אג"ח מנוהל ישראל-חו"ל | פסגות (2B) תיק השקעות פלוס | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי מנהל הקרן: (א)החשיפה לאגרות חוב ולמניות, ביחד, לא תפחת מ-75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ב)החשיפה לאגרות חוב לא תפחת מ-60% מהשווי הנקי של נכסי הקרן, ובלבד שהחשיפה לאגרות חוב הנסחרות בישראל, לרבות תעודות פקדון, לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ג) בכוונת מנהל הקרן להשתתף בהנפקות של אגרות חוב ו/או מניות הנסחרות בישראל, אך מנהל הקרן אינו מתחייב לפעול כך. (ד) החשיפה למטבע חוץ לא תעלה על 30% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(30%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ה) החשיפה למניות לא תעלה על 30% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(30%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ו) החשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה לא תעלה על 30% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(30%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| 04/12/2014 | 5109608 | להבה אג"ח ללא מניות (0B)(!) | להבה אג"ח (0B)(!) ללא מניות | ללא שינוי מדיניות |
| 04/12/2014 | 5104252 | אקסלנס (00) צמודים קצרים | אקסלנס (0A) אג"ח עד 3 שנים | בהתאם להסכם הקרן, חשיפת נכסי הקרן לאג"ח מכל סוג (לרבות תעודות פקדון) לא תפחת מ- 50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. |
| 04/12/2014 | 5105176 | אקסלנס (0A) שקלית ממשלתית ללא חברות | אקסלנס (0A) שקלית | ללא שינוי מדיניות |
| 08/12/2014 | 5117767 | איילון (4D) מניות חו"ל EX USA | איילון פריקו (4D) מניות עולמי | בכפוף להוראות כל דין, שיעור החשיפה בקרן למניות הנסחרות בחו"ל, לרבות באמצעות השקעה בתעודות סל ו/או ETF שנכס הבסיס שלהם מניות כאמור, לא יפחת מ-50%. שיעור החשיפה בקרן למניות מסוג שונה ממניות הנסחרות בחו"ל, לא יעלה על 30%. שיעור החשיפה בקרן למניות לא יעלה על 120%. שיעור החשיפה בקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 120%. שיעור החשיפה בקרן לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה (*), לא יעלה על על 120%. יתרת החשיפה בקרן תקבע לפי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומט"ח שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל, יכול שיעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. |
| 08/12/2014 | 5112677 | מגדל (00) אג"ח חברות שקלי | מגדל (00) בונד שקלי A ומעלה | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי מנהל הקרן: (א) החשיפה לבונד שקלי A ומעלה (כהגדרתו להלן) לא תפחת מ-75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. בסעיף זה: "בונד שקלי A ומעלה" – אגרות חוב המפורטות להלן, כולן או חלקן: (1) אגרות חוב קונצרניות לא צמודות נקובות בש"ח, לרבות תעודות פיקדון כאמור, המדורגות על ידי חברה מדרגת בדירוג ל-A) -A מינוס)בדירוג מקביל לו, או בדירוג גבוה ממנו. (2) אגרות חוב כאמור בס"ק (1) לסעיף זה לעיל, אשר דירוגן ירד מתחת ל-A) -A מינוס) לאחר שהקרן נחשפה אליהן, וזאת במשך תקופה של 10 ימי חישוב מחירים בקרן לאחר היום בו הוגש דו"ח בדבר ירידת דירוגן. (ב) החשיפה לנכסים שאינם נכסים שקליים (כהגדרתם להלן) לא תעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(10%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. |
| 09/12/2014 | 5103460 | פסגות (0D) אג"ח מדינות חו"ל (נקובה בדולר) | פסגות (1D) אג"ח מדינות חו"ל (נקובה בדולר) | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי מנהל הקרן, החשיפה למניות לא תעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(10%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| 09/12/2014 | 5117783 | איילון (60) אקסטרים שורט ת"א 25 פי 2 | איילון פריקו (0C) אג"ח ישראלי –עולמי | בכפןף להוראות כל דין, שיעור החשיפה בקרן לאג"ח הנסחרות בישראל ו/או לאג"ח הנסחרות בחו"ל , לרבות באמצעות השקעה בתעודות סל ו/או ETF שנכס הבסיס שלהם אג"ח כאמור, למעט אג"ח להמרה היוצרות חשיפה למניות, לא יפחת מ-75%. שיעור החשיפה בקרן למטבע חוץ לא יעלה, בערכו המוחלט, על 50%. הקרן לא תיצור חשיפה למניות ו/או לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה (*). יתרת החשיפה בקרן תיקבע לפי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל, יכול שיעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסיה. |
| 09/12/2014 | 5106810 | אילים (4B) מניות ישראל | אילים (4C) מניות מנוהלת | 1. לפחות 50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים למניות הנסחרות בישראל. 2. מנהל הקרן יעבור מאפיק השקעה מנייתי אחד למשנהו או לחילופין ישקיע את נכסי הקרן בו זמנית במספר אפיקי השקעה מניתיים. אפיקי השקעה מניתיים לעניין זה עשויים להיות בין היתר אחד או יותר מהאפיקים כדלקמן: מניות הנסחרות בארץ, מניות הנסחרות בחו"ל, לרבות מניות הנכללות במדדים שונים בארץ או בחו"ל ובסקטורים שונים בארץ או בחו"ל, והכל בכפוף לשיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. 3. חשיפת נכסי הקרן למניות לא תעלה על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 4. חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא תעלה, בערכה המוחלט, על 50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 5. שיעור החשיפה האפשרי של הקרן לאג"ח שאינן בדירוג השקעה לא יעלה על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 6. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל יכול שיעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסיה. 7. יתרת נכסי הקרן תושקע לפי שיקול דעתו המוחלט של מנהל הקרן. |
| 10/12/2014 | 5108683 | מיטב דש (1A) (!) אגד חוץ נקוב ₪ | מיטב (0D) (!) אג"ח דולר | 1.לפחות 75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאגרות חוב הנסחרות בחו"ל בדולר ארה"ב ו/או הצמודות לדולר ארה"ב. 2.הקרן לא תיצור חשיפה למניות. 3.חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא תעלה על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 4.הקרן עשויה ליצור חשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה^. 5.השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל יכול שיעלה על עשרה אחוזים מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 6.יתרת נכסי הקרן תושקע לפי שיקול דעתו המוחלט של מנהל הקרן. |
| 11/12/2014 | 5110754 | פסגות (4B) ישראל Large Cap | פסגות (4B) מניות Israel-Global | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי מנהל הקרן: (א) בסעיף זה: "מניות Israel " – מניות הנסחרות בישראל. "מניות Global- " מניות הנסחרות בחו"ל. "מניות בעלות זיקה לישראל" – המניות המפורטות להלן, כולן או חלקן: (1) מניות הנסחרות מחוץ לישראל שהונפקו על ידי חברות שהתאגדו בישראל. (2) מניות שעל פי סיווג סוכנות בלומברג (Bloomberg L.P) ה- Country of Domicile^ של החברה שהנפיקה אותן הינו ישראל. (3) מניות המסווגות על ידי מערכת "קו מנחה"* בקטגוריה "חו"ל" בתתי הקטגוריות: "ישראליות באירופה" או "ישראליות בנאסד"ק" או "ישראליות בניו יורק". (ב)החשיפה למניות Israel ו/או למניות Global לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן, ובלבד שהחשיפה למניות הנכללות במדד ת"א 100, כפי שיפורסם על ידי הבורסה לניירות ערך בתל-אביב, לא תפחת מ-40% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ג) בכוונת מנהל הקרן לפעול לכך שהחשיפה למניות Global תהיה למניות בעלות זיקה לישראל, אך מנהל הקרן אינו מתחייב לפעול כך. (ד)בכוונת מנהל הקרן לחשוף את הקרן למניות, אשר הונפקו על ידי 40 תאגידים בלבד, אך מנהל הקרן אינו מתחייב לפעול כך. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| 11/12/2014 | 5116306 | תמיר פישמן (00) שקלית קצרה | תמיר פישמן (0A) צמוד בינוני | 1.שיעור חשיפת נכסי הקרן לאגרות חוב הצמודות למדד המחירים לצרכן שהונפקו על ידי מדינת ישראל ו/או בערבותה ו/או לאגרות חוב קונצרניות הצמודות למדד המחירים לצרכן המדורגות בדרוג A- (מינוס) ומעלה לא יפחת מ- 75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן, ובלבד ששיעור החשיפה לאגרות חוב שהונפקו על ידי מדינת ישראל ו/או בערבותה לא יפחת מ- 50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 2.משך החיים הממוצע של תיק אגרות החוב הצמודות למדד המחירים לצרכן בקרן, יהיה בין שנתיים לארבע שנים. 3.משך החיים הממוצע של תיק כלל אגרות החוב של הקרן יהיה בין 1.5 שנים ל-5 שנים. 4.הקרן לא תיצור חשיפה למניות. 5.שיעור החשיפה של הקרן למט"ח לא יעלה בערכו המוחלט על 10% מהשווי הנקי של נכסיה הקרן. 6.הקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה^. 7.השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. |
| 14/12/2014 | 5115324 | מגדל (2B) תיק השקעות 0-3 שנים עד 20% | מגדל (0A) מדינה בניהול שמרני | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי מנהל הקרן: (א) בכוונת מנהל הקרן לנהל את השקעות הקרן בניהול שמרני. בסעיף זה: "ניהול שמרני" - קרן שמדיניות ההשקעות שלה כוללת מגבלות השקעה שמטרתן להקטין את הסיכון להפסדים ואת הסיכוי לרווחים בקרן, וזאת ביחס לסיכון להפסדים ולסיכוי לרווחים בקרן המנוהלת על ידי מנהל הקרן ששמה אינו כולל את המילים "ניהול שמרני" שסיווגה לצורך פרסום ופרופיל החשיפה שלה זהים, ככל שקרן כזו מנוהלת על ידי מנהל הקרן. (ב) החשיפה לאגרות חוב שהונפקו על ידי מדינת ישראל ו/או בערבותה, לרבות מק"מ, לא תפחת מ-75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ג) החשיפה לאגרות חוב קונצרניות לא תעלה על 25% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ד) שווי אגרות חוב קונצרניות הנמנות על סדרה מסוימת המוחזקות בקרן, למעט אגרות חוב כאמור ו/או חלק מסדרת אגרות חוב כאמור שהמסחר בהם הופסק בשל פדיון קרוב, לא יעלה על 3% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ה) אגרות החוב הקונצרניות אליהן תהיה הקרן חשופה יהיו אג"ח A ומעלה (כהגדרתן להלן) בלבד. בסעיף זה: "אג"ח A ומעלה" – אגרות החוב המפורטות להלן, כולן או חלקן: (1) אגרות חוב קונצרניות, המדורגות על ידי חברה מדרגת בדירוג A או בדירוג מקביל לו או בדירוג גבוה ממנו. (2) אגרות חוב כאמור בסעיף (1) להגדרה זו לעיל, אשר דירוגן ירד מתחת ל-A לאחר שהקרן נחשפה אליהן, וזאת במשך תקופה של 10 ימי חישוב מחירים בקרן לאחר היום בו הוגש דוח בדבר ירידת דירוגן. (ו) משך החיים הממוצע של כלל אגרות החוב שיוחזקו בקרן לא יעלה על חמש שנים. (ז )לא תהיה בקרן חשיפה למניות. (ח) החשיפה למטבע חוץ לא תעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(10%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ט) לא תהיה בקרן חשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| 15/12/2014 | 5104245 | מגדל (00) צמודה ממשלתית | מגדל (2B)י 15/85 | החשיפה לאגרות חוב לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| 15/12/2014 | 5112800 | מגדל (1A) שקל קצר פלוס | מגדל (1A) שקלית עד שנתיים 5/95 | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי מנהל הקרן: (א) בסעיף זה: "נכסים שקליים" – הנכסים המפורטים להלן, כולם או חלקם: אגרות חוב לא צמודות נקובות בש"ח, לרבות מלוות ממשלתיים לא צמודים נקובים בש"ח, תעודות חוב לא צמודות נקובות בש"ח ותעודות פיקדון לא צמודות נקובות בש"ח, מזומנים בש"ח ופקדונות בש"ח לזמן קצוב. (ב) החשיפה לנכסים שקליים לא תפחת מ-95% מהשווי הנקי של נכסי הקרן, ובלבד שהחשיפה לאגרות חוב הנסחרות בישראל לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ג) לפחות 85% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו הנכסים המפורטים להלן, כולם או חלקם: (1) אגרות חוב ומלוות, שהוצאו בידי מדינת ישראל, שיתרת התקופה עד למועד שנקבע לפדיונם (של ניירות הערך הנ"ל לסוגיהם) אינה עולה על שנתיים או ששיעור הריבית שהם נושאים נקבע מחדש אחת לשנה לפחות. (2) אגרות חוב, לרבות מלוות, תעודות חוב ותעודות פיקדון, שדורגו בידי חברה מדרגת בדירוג הגבוה ביותר בסולם הדרגות שקבעה, שיתרת התקופה עד למועד שנקבע לפדיונם (של ניירות הערך הנ"ל לסוגיהם) אינה עולה על שנתיים. (3) פיקדונות בחשבונות עובר ושב ופיקדונות לזמן קצוב בהתאם להוראות הדין. בס"ק זה: "אגרות חוב" ו"מלוות" - למעט אגרות חוב ומלוות הניתנים למימוש או להמרה לניירות ערך אחרים. (ד) משך החיים הממוצע של כלל הנכסים השקליים שיוחזקו בקרן לא יעלה על שנתיים. (ה) משך החיים הממוצע של כלל אגרות החוב (לרבות מלוות ממשלתיים, תעודות חוב ותעודות פיקדון), המזומנים והפקדונות לזמן קצוב, שיוחזקו בקרן, לא יעלה על שנתיים וחצי. (ו) החשיפה למניות לא תעלה על 5% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(5%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ז) החשיפה למטבע חוץ לא תעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(10%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ח) החשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה לא תעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(10%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ט) הקרן היא קרן מוגבלת בניירות ערך חוץ. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| 15/12/2014 | 5101480 | אפסילון (2A)י 30/70 | אפסילון (2D)י 25/75 | שיעור החשיפה בקרן לאג"ח, פקדונות ו/או מזומנים, לא יפחת מ- 75%. שיעור החשיפה בקרן למניות לא יעלה, בערכו המוחלט, על 25%. שיעור החשיפה בקרן למטבע חוץ לא יעלה, בערכו המוחלט, על 120%. שיעור החשיפה בקרן לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה(*), לא יעלה על 30%. משך החיים הממוצע של תיק האג"ח בקרן לא יעלה על 7 שנים. יתרת החשיפה בקרן תיקבע לפי שיקול דעתו המוחלט של מנהל הקרן. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל, יכול שיעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסיה. |
| 15/12/2014 | 5116561 | אפסילון (0A) מק"מ + אג"ח בנקים | אפסילון ETFי (1D)י 10/90 | בהתאם להסכם הקרן ובכפוף להוראות כל דין, שיעור החשיפה בקרן לאג"ח, פקדונות ו/או מזומנים, לא יפחת מ- 90%. שיעור החשיפה בקרן למניות לא יעלה, בערכו המוחלט, על 10%. שיעור החשיפה בקרן למטבע חוץ לא יעלה, בערכו המוחלט, על 120%. שיעור החשיפה בקרן לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה(*), לא יעלה על 10%. הקרן לא תשקיע ישירות בניירות ערך וכלל החשיפה שלה לני"ע תתבצע באמצעות החזקת מכשירים פיננסיים מסוג ETF ו/או תעודות סל, שנכס הבסיס שלהם ני"ע כאמור, ובלבד ששיעור החשיפה בקרן ל- ETF שנכס הבסיס שלהן ני"ע כאמור, לא יפחת מ- 75%. יתרת החשיפה בקרן תיקבע לפי שיקול דעתו המוחלט של מנהל הקרן. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל, יכול שיעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסיה. |
| 16/12/2014 | 5114772 | מיטב (1A) תיק סולידי+ 5% | מיטב (1B) תיק סולידי + 5% | 1.לפחות 95% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאג"ח מכל סוג ו/או פקדונות ו/או מזומנים, ובלבד שלפחות 60% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאג"ח שהונפק על ידי המדינה ו/או בערבותה. 2. שיעור חשיפת נכסי הקרן לאג"ח קונצרני לא יעלה על 25% מהשווי הנקי של נכסי הקרן, בערכה המוחלט. 3. שיעור חשיפת נכסי הקרן לאג"ח הנסחרות בחו"ל לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן, בערכה המוחלט. 4. שיעור חשיפת נכסי הקרן לאג"ח שאינן בדירוג השקעה^ לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן, בערכה המוחלט, ובלבד שהקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח מדינה הנסחר בחו"ל, המדורג בדירוג הנמוך מדירוג (-BBB), או דירוג מקביל לו, או שאינן מדורגות כלל. 5. מח"מ תיק האג"ח הממשלתי של הקרן לא יעלה על 5 שנים. 6. מח"מ תיק האג"ח הקונצרני של הקרן לא יעלה על 4 שנים. 7. שיעור חשיפת נכסי הקרן למניות לא יעלה, בערכה המוחלט, על 5% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 8. שיעור חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא יעלה, בערכה המוחלט, על 20% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 9. מבלי לגרוע מההוראות הנוגעות לדירוג המפורטות לעיל, הדירוג הממוצע של תיק אגרות החוב בקרן לא יעלה על מספר 5 בסולם ההמרה (המסמל את הדירוג +A בסולם ההמרה שלהלן), הכל כמפורט בדרך החישוב המובאת להלן. |
| 16/12/2014 | 5118914 | אקסלנס (00) ממשלתי ריבית משתנה פלוס | אקסלנס (0A)(!) בונד משתנה | 1. בהתאם להסכם הקרן, חשיפת נכסי הקרן לאג"ח מכל סוג (לרבות תעודות פקדון) לא תפחת מ- 50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 2. כל עוד לא יודיע מנהל הקרן אחרת: 2.1 שיעור החשיפה לאג"ח בריבית משתנה (לרבות תעודות פקדון) לא יפחת מ- 75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ובלבד ששיעור החשיפה לאג"ח הנכללות במדד "תל בונד-ריבית משתנה", כפי שיפורסם מעת לעת ע"י הבורסה לניירות ערך בת"א בע"מ, לא יפחת מ- 50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 2.2 הקרן לא תיצור חשיפה למניות. 2.3 חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא תעלה בערכה המוחלט על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 2.4 חשיפת נכסי הקרן לאג"ח שאינו בדרוג השקעה^ לא תעלה בערכה המוחלט על 20% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 2.5 יתרת נכסי הקרן תושקע על פי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. 3.הקרן הינה קרן "מוגבלת בניירות ערך חוץ". |
| 17/12/2014 | 5131099 | מגדל (5E) גמישה | מגדל (2B)י 20/80 פלוס | (א) החשיפה לאגרות חוב לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. (ב) הוראות ס"ק (א) לסעיף זה לעיל ניתנות לשינוי על ידי תיקון הסכם הקרן ללא צורך באישור אסיפה של בעלי היחידות. (ג) כפוף להוראות כל דין ולהוראות ס"ק (א) ו-(ב) לסעיף זה לעיל, רשאי מנהל הקרן להשקיע את אמצעי הקרן על פי שיקול דעתו המוחלט, והוא מוסמך גם לקבוע את סכום המזומנים שיכללו בנכסי הקרן מעת לעת. |
| 18/12/2014 | 5100151 | פסגות (4D) תיק מניות גלובלי | פסגות (4D) מניות שווקים מפותחים | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי מנהל הקרן, החשיפה למניות שווקים מפותחים (כהגדרתן להלן) לא תפחת מ-60% מהשווי הנקי של נכסי הקרן, ובלבד: (א) שהחשיפה למניות כאמור הנסחרות בארה"ב לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (ב) שהחשיפה למניות כאמור שאינן נסחרות בארה"ב לא תפחת מ-10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. בסעיף זה: "מניות שווקים מפותחים" - מניות הנסחרות בשווקים מפותחים (כהגדרתם להלן) ו/או מניות שהונפקו על ידי תאגידים שהתאגדו בשווקים מפותחים הנסחרות מחוץ לשווקים מפותחים. "שווקים מפותחים" – מדינות המסווגות על ידי סוכנות בלומברג (BLOOMBERG L.P) כשווקים מפותחים (Developed Markets), למעט מדינת ישראל. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| 18/12/2014 | 5118583 | תמיר פישמן (00) כספית | תמיר פישמן (00) שקל 1-4 | 1.שיעור חשיפת נכסי הקרן לאגרות חוב לא צמודות שהונפקו על ידי מדינת ישראל ו/או בערבותה ו/או לאגרות חוב קונצרניות לא צמודות המדורגות בדרוג A- (מינוס) ומעלה לא יפחת מ- 75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן, ובלבד ששיעור החשיפה לאגרות חוב שהונפקו על ידי מדינת ישראל ו/או בערבותה לא יפחת מ- 50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 2.משך החיים הממוצע של תיק אגרות החוב הלא צמודות בקרן , יהיה בין שנה לארבע שנים. 3.הקרן לא תיצור חשיפה למניות. 4.הקרן לא תיצור חשיפה למט"ח. 5.הקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה^. 6.השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. 7.יתרת נכסי הקרן תושקע על פי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. |
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניניים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
