רבוע כחול נדל״ן - לקראת פתיחת הקו האדום, מתקיימים מגעים עם מותגים להצטרף לקניון TLV

ה-NOI עלה במחצית בכ-7% והסתכם בכ-177 מיליון ש"ח.

ההכנסות מדמי שכירות זינקו במחצית בכ-8% לכ-201 מיליון ש"ח.

עוד קודם לפתיחת הקו האדום של הרכבת הקלה נמשכת מגמת השיפור בתוצאות קניון TLV: 

קפיצה של 21.3% ב-NOI לכ-24 מיליון ש"ח, בקצב שנתי של כ-96 מיליון ש"ח וזאת לאור אכלוס שטחים חדשים בשכ"ד גבוה יותר - מגמה הצפויה להמשך ברבעונים הבאים.

ממועד ההעברת השליטה המלאה בקניון לחברה, בתחילת 2020, ישנה צמיחה עקבית ב NOI של הקניון מקצב שנתי של 60 מיליון ש"ח לקצב נוכחי (לסוף רבעון שני) של 96 מיליון ש"ח נתונים אלו נכונים לסוף הרבעון ולפני אכלוס של שטחים נוספים אשר חלקם אוכלסו במהלך הרבעון השלישי וחלקם עתידים להתאכלס ברבעונים הקרובים, וזאת מול סך של 79 מיליון ש"ח בשנת 2022 ו- 60 מיליון ש"ח ב-2019 (טרום העברת השליטה והניהול לרבנ"ד).

שיעור התפוסה בקניון למועד הדוחות כ-90%. לרגל פתיחתו השבוע של הקו האדום של הרכבת הקלה – ששתיים מתחנותיו המרכזיות סמוכות לקניון, מתקיימים מגעים עם מותגים נוספים המבקשים להצטרף לתמהיל העסקים ב-TLV והחברה צופה להגיע לאכלוס השטחים המבונים במהלך הרבעונים הקרובים.

בפרויקט "תוצרת הארץ" נמכרו עד כה 241 דירות למרות המשבר הקיים בשוק הדיור לנוכח עליית הריבית בשנה האחרונה. 

החברה מדווחת כי מכרה מתחילת השנה כ-18 יח"ד בפרויקט - עלייה של כ-40% ביחס לתקופה המקבילה אשתקד וזאת תוך כדי עלייה של כ-15% במחירים ביחס לתקופה המקבילה אשתקד.

החברה פרסמה לראשונה תחזית רווח מחלק המגורים בפרוייקט תוצרת הארץ אשר אמור להיות מושלם לקראת סוף שנת 2024 וצפוי לעמוד על סך של כ-260 מיליון ש"ח (על בסיס נתוני המכירה עד היום), שמתוכם הוכרו למועד הדוח רווחים של כ-87 , שאר הרווח צפוי להיות מוכר עד לסוף שנת 2024. 

שווי כלל נכסי הנדל"ן של החברה – כ-7.4 מיליארד ש"ח, מהם נכסים לא משועבדים בהיקף של כ-3.8 מיליארד ש"ח.

לחברה יתרות נזילות בהיקף של כ-1.14 מיליארד ש"ח, והון עצמי בסך של כ-3.1 מיליארד ש"ח, כ-35% מסך המאזן המורחב

בחודש אפריל 2023 חילקה החברה לבעלי מניותיה דיבידנד בסך 100 מיליון ש"ח ובסה"כ חילקה כ-180 מיליון ש"ח בגין שנת 2022 אשר מהווים תשואת דיבידנד של כ-7% לשווי שוק החברה למועד הדו"ח. 

החברה אשררה את תחזיותיה ל- NOI ול- FFO , כאשר החברה מציגה עליה מרשימה של כ-19% ברבעון השני של שנת 2023 ושל למעלה מ -300% ב-6 השנים האחרונות מהחלפת השליטה בחברה. 

החברה אשררה את תחזיותיה קדימה עד לשנת 2027 בהם ה NOI צפוי לחצות את רף החצי מיליארד ש"ח.

רבוע כחול נדל"ן, חברת הנדל"ן המניב והמגורים מקבוצת אלון רבוע כחול של איש העסקים מוטי בן משה, פרסמה את הדוחות הכספיים לרבעון השני ולחציון הראשון של שנת 2023. יודגש כי דוחות המחצית עדיין אינם משקפים את ההשלכות העסקיות החיוביות הצפויות על אחד מנכסי הליבה המשמעותיים של החברה (קניון TLV) ו-12 נכסים מניבים משמעותיים נוספים של החברה לאורך תוואי הקו האדום של הרכבת הקלה בגוש דן, שאמורה להתחיל ולפעול כבר ביום שישי הקרוב (18 באוגוסט). 

בחציון הראשון של 2023 הסתכם ה-FFO של רבוע כחול נדל"ן בכ-127 מיליון ש"ח, גידול של כ- 17% לעומת FFO בסך 109 מיליון ש"ח בחציון הראשון של שנת 2022. ה-FFO של החברה ברבעון השני של 2023 הסתכם לסך של כ-69 מיליון ש"ח, גידול של כ-19% לעומת FFO בסך של 58 מיליון ש"ח ברבעון השני של 2022. 

בחציון הראשון של שנת 2023 הסתכם ה-NOI של רבוע כחול נדל"ן בכ-177.2 מיליון ש"ח, גידול של כ-7% לעומת NOI בסך 165.9 מיליון ש"ח בחציון הראשון של שנת 2022. ה-NOI של החברה ברבעון השני של 2023 הסתכם לסך של כ-89.3 מיליון ש"ח, גידול של 6% לעומת ה- NOI בסך של כ-84 מיליון ש"ח ברבעון השני של 2022. עיקר העלייה נובעת מגידול בהכנסות דמי שכירות בתחומי הסופרמרקטים והמרכזים המסחריים. 

נכון ליום 30 ביוני 2023, לרבוע נדל"ן 115 נכסים מניבים בשטח כולל של כ-436.9 אלפי מ"ר, מתוכם סך של כ-307 אלפי מ"ר שטחי השכרה וכ-129.9 אלפי מ"ר שטחי חניה. מרבית נכסי החברה ממוקמים במרכז הארץ ובאזורי ביקוש, והם מושכרים בחוזים לתקופות שונות למטרות מסחר, משרדים ולוגיסטיקה. 

שיעור התפוסה בכלל נכסי הקבוצה, נכון ליום 30 ביוני 2023, עומד על כ-96% (על בסיס הסכמים עם שוכרים, לרבות מו"מ מתקדם לקראת הסכם, בנטרול שטחים שאינם ניתנים להשכרה במועד דוח זה ובנטרול שטחי אחסנה במרכזים המסחריים של החברה).

החברה מדווחת כי במחצית הראשונה של 2023 חל גידול של כ-15% לעומת התקופה המקבילה אשתקד במחירי המכירה הממוצעים למ"ר בדירות בפרויקט &east, שני מגדלים שהולכים ומוקמים ברחוב תוצרת הארץ, סמוך לתחנת רכבת השלום בתל אביב. הפרוייקט - שהינו מתחם עירוב שימושים, כולל משרדים, שטחי תעסוקה ומסחר בהיקף של כ-30 אלף מ"ר (כולם בבעלותה המלאה- 100% - של החברה) וכן 390 יח"ד (מתוכן 60 יח"ד של דיור בר השגה שמיועד להשכרה) שבהן שותפה החברה ב-50%. מתחילת השנה ועד למועד פרסום הדוח, נחתמו 18 הסכמי מכר, לעומת 13 הסכמי מכר אשר נחתמו בתקופה המקבילה אשתקד, כך שבסה"כ נחתמו הסכמים למכירת 241 דירות. 

ברבעון השני של 2023 נמשכה מגמת השיפור בתוצאות קניון TLV, בבעלותה המלאה (100%) של החברה. ה-NOI של הקניון הסתכם בכ-24 מיליון ש"ח, קפיצה של כ-21.3% ביחס לרבעון השני של שנת 2022. שיעור התפוסה בקניון מגיע לכדי כ-90%, לעומת 82% ברבעון השני אשתקד. רבוע כחול נדל"ן ממשיכה להתמקד בהשבחת תמהיל השוכרים בקניון ובאופטימיזציה של פעילות החניון. שווי הקניון, נכון ליום 30 ביוני 2023, מסתכם בכ-1.78 מיליארד ש"ח. מתחילת שנת 2023 ועד מועד פרסום הדוחות נחתמו בקניון TLV הסכמי שכירות, תוספות והארכות להסכמי השכירות, ומזכרי הבנות בנוגע לשטח כולל של כ-3,200 מ"ר, בשכ"ד 

ממוצע של כ- 432 ש"ח למ"ר (ביחס להסכמים בשכ"ד קבוע). חלק ניכר משטחים אלו כבר נפתחו לציבור וחלקם עדיין נמצאים בהליכי התאמה. לאור הפעלתה הצפויה השבוע של הרכבת הקלה בקו האדום בגוש דן, ששתיים מתחנותיו המרכזיות (קרליבך ויהודית) סמוכות לקניון, מנהלת החברה מו"מ עם שוכרים קיימים ושוכרים פוטנציאלים בנוגע לשטחים נוספים בהיקף כולל של כ-3,000 מ"ר. 

בעל השליטה ויו"ר דירקטוריון רבוע כחול נדל"ן, מוטי בן משה, מציין כי רבוע כחול נדל"ן ממשיכה להציג שיפור מתמיד בכל הפרמטרים התפעוליים של החברה וזאת רבעון אחר רבעון ברציפות. בבעלות החברה 12 נכסים מניבים על תוואי הרכבת הקלה של הקו האדום שהמהותי שבהם הינו– קניון TLV הרכבת הקלה אמורה להתחיל את פעילותה בסוף השבוע הקרוב ב 18.8ש צפויה להתחיל לפעול השבוע .במקביל אנחנו ממשיכים לפעול להשבחת מתחם בצלאל שרכשנו בירושלים, את המרכזים הלוגיסטיים שלנו ואת מרכזי הקניות שאנו מפעילים עם שותפינו בירושלים ובנתניה" מדגיש בן משה.     

מ"מ מנכ"ל רבוע כחול נדל"ן, משנה למנכ"ל וסמנכ"ל הכספים של החברה, רו"ח ארתור לשינסקי, מפרט כי : "רבוע כחול נדל"ן מסכמת רבעון מוצלח נוסף, אותו סיימנו עם גידול של 19% ב-FFO, והמשך צמיחה ב-NOI ובהכנסות. תוצאות קניון TLV, מהנכסים המרכזיים של החברה, ממשיכות להשתפר, ברקע שיעור התפוסה של כ-90%, שיפור תמהיל השוכרים ומקסום פעילות החניון – וכל זאת, עוד טרם פתיחתו הקרובה של קו הרכבת הקלה הצפוי ב-18 באוגוסט. רבוע נדל"ן נהנית כיום מאיתנות פיננסית יוצאת דופן, עם יתרות מזומנים גבוהות שיספיקו לחברה לשרת את החוב הקיים בשנתיים הקרובות – ללא צורך בגיוסים נוספים. בהמשך לחלוקות בשנים האחרונות, החברה חילקה באפריל דיבידנד בסכום של 100 מיליון ש"ח, המעיד על חוזקה הפיננסי של החברה במיוחד בימים אלה. 

מהדו"חות הכספיים של רבוע כחול נדל"ן לרבעון השני של 2023, עולה עוד, בין השאר:

ההכנסות מדמי שכירות ברבעון השני של 2023, הסתכמו בכ-97.4 מיליון ש"ח, גידול של 8% לעומת כ-90.3 מיליון ש"ח ברבעון השני של 2022. ההכנסות מדמי שכירות הסתכמו בחציון הראשון של 2023 בכ-193.3 מיליון ש"ח, גידול של כ-8.2% לעומת הכנסות בסך 178.7 מיליון ש"ח בחציון הראשון של 2022. העלייה נובעת בעיקר מעלייה בהכנסות מהמרכזים המסחריים כתוצאה מעלייה בשיעורי התפוסה, ועלייה בהכנסות בחניונים גבעון וחניון קניון TLV.

הכנסות ממכירת דירות – ברבעון השני של שנת 2023 הכירה החברה בהכנסה מפרויקט "תוצרת הארץ" בסך של כ-40.7 מיליון ש"ח, לעומת הכנסות בסך 8.5 מיליון ש"ח ברבעון השני של 2022, עלייה של כמעט פי חמישה. בחציון הראשון של 2023 הסתכמו ההכנסות בכ-66.5 מיליון ש"ח, גידול של כמעט פי ארבעה לעומת 18.2 מיליון ש"ח בחציון המקביל ב-2022.

שערוך נדל"ן להשקעה – ברבעון השני של 2023 החברה רשמה רווח בסך של כ- 130 מיליון ש"ח מעליית שווי של נדל"ן להשקעה (נטו) במהלך הרבעון ביצעה החברה הערכות שווי למרבית נכסיה המסווגים כנדל"ן להשקעה, ורשמה עליית ערך בעיקר מנכסי הסופרמרקטים וכן מנדל"ן להשקעה בהקמה וקרקעות.  העליה נבעה בעיקרה מהשבחת נכסי החברה, בין היתר, כתוצאה מפעולות ותהליכים תכנוניים ו/או משפטיים שנקטה החברה ומתוספת זכויות הבניה, מעלייה בדמי השכירות, טיוב שוכרים בנכסיה השונים של החברה  ועדכון דמי השכירות הראויים, מנגד עלה שיעור ההיוון של חלק מנכסי החברה בטווח שבין 0.125%-0.25%. 

בסך הכל בחציון הראשון של שנת 2023 נרשמה עלייה בסך 158.1 מיליון ש"ח. 

שווי כלל הנכסים של החברה ליום 30 ביוני 2023, מסתכם בכ-7.43 מיליארד ש"ח.

שיעור התשואה המשוקלל (CAP RATE) הנגזר מהנדל"ן להשקעה המושכר עמד על כ-6.7%, בעוד עלות החוב המשוקללת של החברה, נכון ליום 30 ביוני 2023, הינה כ-1.56% בלבד. נתונים אלה מבטאים מרווח של כ-5.1%.

ה-EPRA NRV של החברה הסתכם ביום 30 ביוני 2023 לכדי כ-3.9 מיליארד ש"ח, לעומת 3.66 מיליארד ש"ח, נכון ליום 30 ביוני 2022. 

הרווח הנקי של החברה הסתכם ברבעון השני של 2023 בכ-135.1 מיליון ש"ח, לעומת כ-138.5 מיליון ש"ח ברבעון השני של 2022. בחציון הראשון של שנת 2023 הסתכם הרווח הנקי בכ-182.4 מיליון ש"ח, לעומת 184.2 מיליון ש"ח בחציון הראשון של 2022.

ההון העצמי המיוחס לבעלי המניות הסתכם ביום 30 ביוני 2023 לכדי כ-3.1 מיליארד ש"ח, כ-35% מסך המאזן המורחב, לעומת 2.9 מיליארד ש"ח ביום 30 ביוני 2022. הגידול נובע מהרווח הכולל לתקופת הדוח, שקוזז בחלקו מתשלום דיבידנד בסך של 100 מיליון ש"ח.  

יתרות נזילות – לחברה יתרות נזילות במאזן מאוחד מורחב בסכום כולל של כ-1.14 מיליארד ש"ח (מזומנים ושווי מזומנים וניירות ערך). בנוסף, לחברה נכסים לא משועבדים בהיקף של כ-3.8 מיליארד ש"ח.

חלוקת דיבידנד – ביום 23 באפריל 2023 חילקה החברה דיבידנד בסך כולל של 100 מיליון ש"ח. החברה הכריזה על מדיניות חלוקת דיבידנד בסכום של 180 מיליון ש"ח בגין שנת 2023.

לגרף רבוע נדלן לחצו כאן