קופות גמל באוקטובר, הראל וילין לפידות מנצחות במסלולי גיל, כלל מנצחת במניות - ליגת FUNDER גמל

מימין למעלה: יוסי לוי מנכ״ל מור בית השקעות, צילום: יח״צ; גילעד אלטשולר, מנכ״ל משותף אלטשולר שחם בית השקעות, צילום: סם יצחקוב; ניר כהן מנכ״ל הראל ביטוח, צילום: טל שחר; אילן רביב מנכ״ל מיטב בית השקעות, קרדיט: יח״צ; יאיר לפידות, מנכ״ל משותף, ילין לפידות, צילום: רמי זרנגר. מימין למטה: יורם נווה מנכ״ל כלל ביטוח, צילום: סיון פרג׳; רונן אגסי, מנכ״ל מגדל ביטוח, צילום: ניקולה וסטפהל; מיכאל קלמן מנכ״ל מנורה מבטחים, צילום: יח״צ; אייל בן סימון, מנכ״ל פניקס ביטוח, צילום: ענבל מרמרי; איציק שנידובסקי, מנכ״ל אנליסט השקעות, צילום: יח״צ
 

נתוני FUNDER, לתשואות בגופים השונים. מודל קופות הגמל מתנהל בהתאם לחתך הגילאים (מה שמכונה המודל הצ'יליאני), ומיושם בישראל בעקבות משבר 2008, שבו התחדד הצורך להקטנת סיכון אצל חוסכים בגיל מבוגר יחסית, שכן משבר בשלב חסכון מאוחר לא מאפשר לתשואות לפצות על הנזק, ולאור זאת עלול ליצור נזק בהיקף הקצבה של החוסך.

תובנות ונתונים כלליים

1. פערים של 0.6-0.7% בתשואות בין המקום הראשון כמעט בכל המסלולים.
2. מאבק על ההובלה בתשואה מתחילת השנה במסלול מעל גיל 60.
3. פער של מעל 1% בתשואות במסלול המניות.
4. תשואה ממוצעת במסלול המניות מעל 100%. כמעט כל הגופים בתשואה מעל 100%.
5. שלושה גופים עוברים בתשואה ל-5 שנים את התשואה של הגופים שמציגים תשואה במסלול מחקה S&P500.
6. בתשואה בשנה האחרונה, כל המסלולים – עד גיל 50, בין 50-60, מעל גיל 60 ומסלול המניות בתשואה גבוהה יותר ממסלול המחקה את מדד ה-S&P500.
7. מסלול המניות עבר החודש לראשונה את התשואה ל-3 שנים במסלול ה-S&P500.

תשואות מסלול לבני 50 ומטה – ילין לפידות מנצחים במסלול

במסלול לגילאי 50 ומטה, המסלול החשוף יותר לסיכון, התשואה הממוצעת החודש עומדת על 1.56% לעומת 2.39% בחודש שעבר. טווח התשואות נע החודש בין 1.16% (מור) ל-1.76% (ילין לפידות). מתחילת השנה התשואה הממוצעת עומדת על 14.4%. התשואה הממוצעת בשנה האחרונה עלתה ל-17.8%. התשואה המצטברת בממוצע בין הגופים ל-3 שנים ירדה ל-43.49%, והתשואה הממוצעת בין הגופים במצטבר ל-5 שנים עלתה ל-62.65%.

ילין לפידות מנצחים החודש עם 1.76%. הראל במקום השני עם 1.75%. מנורה מבטחים (1.62% החודש) מובילים מתחילת השנה עם 15.2%. אנליסט (1.42% החודש) מובילים בתשואה בשנה האחרונה עם 19.64%, מובילים בתשואה ל-3 שנים עם 51.86%, וגם מובילים בתשואה ל-5 שנים עם 70.79. ראוי לשים לב לתשואה של אינפיניטי החודש, אולם הם לא נכללו בטבלאות הכלליות.
 

תשואות מסלול לבני 50 עד 60 – הראל מנצחים במסלול

במסלול לגילאי 50 עד 60, המסלול בעל ההיקפים המשמעותיים יותר, התשואה הממוצעת החודש עומדת על 1.39% לעומת 2.05% בחודש שעבר. טווח התשואות החודש נע בין 1.03% (מור) ל-1.59% (הראל). מתחילת השנה התשואה הממוצעת עומדת על 12.41%. התשואה הממוצעת בשנה האחרונה עלתה ל-15.31%. תשואה מצטברת ממוצעת ב-3 השנים האחרונות דומה לחודש שעבר על 37.57%. תשואה מצטברת ממוצעת בין הגופים ב-5 השנים האחרונות עלתה ל-53.96%.

הראל מנצחים החודש במסלול עם 1.59%, ילין לפידות במקום שני עם 1.54%. כלל (1.46% החודש) מובילים בתשואה מתחילת השנה עם 13.01%. הפניקס (1.42% החודש) מובילים בתשואה בשנה האחרונה עם 16.87%. ילין לפידות מובילים בתשואה ל-3 שנים עם 41.21%. מיטב (1.44% החודש) מובילים בתשואה ל-5 שנים עם 60.56%. ראוי לשים לב לתשואה של אינפיניטי החודש, מתחילת השנה 3 ול-5 שנים, אולם הם לא נכללו בטבלה הכללית.
 

תשואות מסלול לבני 60 ומעלה – מאבק על התשואה מתחילת השנה בין מיטב למנורה מבטחים

קופות הגמל במסלול לבני 60 ומעלה, הקופות במסלול הסולידי מבין שלושת המסלולים. התשואה הממוצעת החודש עומדת על 1.12% לעומת 1.8% בחודש שעבר. טווח התשואות נע בין 0.63% (מור) ל-1.31% (הראל). מתחילת השנה התשואה הממוצעת עומדת על 9.15%. התשואה הממוצעת בשנה האחרונה עלתה ל-11.36%. תשואה מצטברת ממוצעת בין הגופים ב-3 השנים האחרונות דומה לחודש שעבר על 27.24%. תשואה מצטברת ממוצעת ב-5 השנים האחרונות עלתה ל-36.09%.

הראל מנצחים החודש גם במסלול זה עם 1.31%. ילין לפידות במקום שני עם 1.27%. מיטב (1.16% החודש) עברו להוביל בתשואה מתחילת השנה על חשבון מנורה מבטחים (1.07% החודש). הפניקס (1.16% החודש) מובילים בתשואה בשנה האחרונה עם 12.67%. מיטב מובילים בתשואה ל-3 שנים עם 29.88%, וכן מובילים בתשואה ל-5 שנים עם 42.66%. גם במסלול זה ראוי לשים לב לתשואה של אינפיניטי בכל חתכי הזמן השונים, אולם הם לא נכללו בטבלה הכללית.
 

תשואות מסלול מניות – כלל מנצחים במסלול

מסלול המניות, המסלול שצובר לאחרונה תאוצה בקרב המשקיעים, ובמקביל חווה גידול בהיקף הנכסים. התשואה מן הסתם במסלול תנודתית מחודש לחודש. התשואה החודשית הממוצעת עומדת על 2.34% לעומת 3.63% בחודש שעבר. טווח התשואות נע בין 1.6% (אלטשולר שחם) ל-2.69% (כלל). מתחילת השנה התשואה הממוצעת עומדת על 21.15%. ממוצע התשואה השנתית עלה ל-26.26%. תשואה מצטברת ממוצעת בין הגופים ב-3 השנים האחרונות ירדה ל-69.86%. תשואה מצטברת ממוצעת בין הגופים ב-5 השנים האחרונות עלתה ל-104.78%, כשכלל הגופים למעט אלטשולר שחם עוברים את ה-100% תשואה. ראוי לשים לב לפערים המשמעותיים בתשואה בין המקום הראשון לאחרון, פער של כמעט 50% תשואה.

כלל מנצחים החודש עם 2.69%. הראל במקום שני עם 2.61%. כלל עברו להוביל בתשואה מתחילת השנה עם 22.55% על חשבון מור (2.22% החודש). הפניקס (2.35% החודש) מובילים בתשואה בשנה האחרונה עם 28.19%. אינפיניטי (2.6% החודש) מובילים בתשואה ל-3 שנים עם 101.54% (היחידים בתשואה מעל 100% ל-3 שנים), ובתשואה ל-5 שנים עם 125.96%.
 

תשואות מסלול מחקה S&P500 – אלטשולר שחם מובילים בטווחים הקצרים

אנחנו מסקרים את קופות הגמל במסלול מחקה S&P500, מכמה סיבות. ראשית, העניין הגובר סביב מסלולים אלה; שנית, השוואה שתמיד מעניינת בין המסלול הזה למסלולים האחרים (בעיקר מסלול עד גיל 50, שנחשב לכללי יותר); ושלישית, כדי להשוות בתשואה בין הגופים השונים, למרות שמדובר במסלול מחקה מדד. ראוי לשים לב להבדלים בין הגופים השונים למרות שמדובר במסלול מחקה מדד. כמו-כן ראוי לשים לב לתנודתיות בין חודש לחודש. ראוי גם להשוות את תשואת הגופים לתשואת המדד עצמו.

התשואה הממוצעת בין הגופים השונים עומדת החודש על 1% לעומת 2.58% בחודש שעבר. מתחילת השנה עומדת התשואה הממוצעת על 4.36%. תשואה ממוצעת בשנה האחרונה עלתה ל-5.95%. תשואה מצטברת ממוצעת בין הגופים ב-3 השנים האחרונות ירדה ל-67.93%. מיטב והפניקס היחידים שמציגים תשואה ל-5 שנים.

אלטשולר שחם מנצחים החודש במסלול עם 1.34%, מגדל במקום שני עם 1.24%. שלושה גופים מובילים מתחילת השנה עם 4.52% - אלטשולר שחם, מנורה מבטחים, הפניקס, שלושתם גברו על מיטב שהובילו בחודש שעבר. הראל עברו להוביל בתשואה ל-3 שנים עם68.92 על חשבון מנורה מבטחים. רק מיטב והפניקס מציגים תשואה ל-5 שנים במסלול, תשואה של מעל 100%.
 

(*) קופות גמל מסומנות בכוכבית לא הובאו בחישובי הממוצעים, ובמיקומי התשואות.

(**) כל הנתונים המופיעים בכתבה מתייחסים לקופות/לקרנות המסוקרות בכתבה. הנתונים בכתבה מתבססים על נתונים שהועברו ל-Funder מהגופים השונים, אין ל-Funder אחריות על הנתונים כפי שהם מופיעים בכתבה. ט.ל.ח.

(***) כל נתוני התשואה הינם לפני ניכוי דמי ניהול.

מימין למעלה: יוסי לוי מנכ״ל מור בית השקעות, צילום: יח״צ; גילעד אלטשולר, מנכ״ל משותף אלטשולר שחם בית השקעות, צילום: סם יצחקוב; ניר כהן מנכ״ל הראל ביטוח, צילום: טל שחר; אילן רביב מנכ״ל מיטב בית השקעות, קרדיט: יח״צ; יאיר לפידות, מנכ״ל משותף, ילין לפידות, צילום: רמי זרנגר. מימין למטה: יורם נווה מנכ״ל כלל ביטוח, צילום: סיון פרג׳; רונן אגסי, מנכ״ל מגדל ביטוח, צילום: ניקולה וסטפהל; מיכאל קלמן מנכ״ל מנורה מבטחים, צילום: יח״צ; אייל בן סימון, מנכ״ל פניקס ביטוח, צילום: ענבל מרמרי; איציק שנידובסקי, מנכ״ל אנליסט השקעות, צילום: יח״צ

לידיעת הקוראים:

הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן.

במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניינים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.

אנחנו עושים מאמצים גדולים לאתר בעלי זכויות בצילומים, סרטונים, גרפים, או כל חומר מתפרסם אחר. יצירות שבעל זכות היוצרים בהן אינו ידוע, לא אותר, או לא הושג נעשה לפי סעיף 27 (תיקון מס' 5) תשע"ט 2019 ל"חוק זכויות יוצרים". אם זיהיתם צילום, סרטון, גרף, ואתם חושבים שאתם בעלי הזכויות עליהם, יש לפנות ל [email protected] בכל מקרה והתוכן בכתבה מפר זכויות יוצרים שבבעלותך, מצאת שגיאה בכתבה או מאמר, או נתקלת בפרסומת לא ראויה? אנא דווח/י לנו לאימייל [email protected]