כיצד יש לפעול במקרה בו נקלע מנהל קרן מחקה בעל כורחו למצב בו הוא חשוף לנכס שאינו יוצר חשיפה לנכס המעקב.　

שאלה: כיצד יש לפעול במקרה בו נקלע מנהל קרן מחקה בעל כורחו למצב בו הוא חשוף לנכס שאינו יוצר חשיפה לנכס המעקב של הקרן ואינו כלול ברשימת הנכסים הנוספים שניתן להשקיע בקרן מחקה, כאמור בהוראה למנהלי קרנות נאמנות בדבר ניהול השקעות בקרן מחקה (להלן: "ההוראה")?　

 

​תשובה: מקום בו נקלע מנהל קרן בעל כורחו למצב כאמור (לדוגמה, קבלת דיבידנד במט"ח עבור נייר ערך הנסחר בישראל, חשיפה לנייר ערך שצפוי להתקבל כתמורה במסגרת הצעת רכש ואינו חלק מנכס המעקב וכיו"ב), יפעל מנהל הקרן לנטרול החשיפה. ככל שאין בידו לנטרל חשיפה כאמור באופן מלא, יש למנותה תחת השיעור המותר במגבלה החלה על "נכסים שאינם במתאם מלא עם נכס המעקב" כאמור בהוראה, ובכל מקרה על מנהל הקרן לפעול לביטול חשיפה כאמור בהקדם האפשרי.