עומר רגב
02/10/2013
• בספטמבר 2013 גויסו כ-1.7 מיליארד ₪, לעומת חודש אוגוסט 2013 שאז גוייסו רק 915 מיליון ש"ח
• מתחילת השנה צמח שוק תעודות הסל בכ-33% וגייס כ-19 מיליארד ₪
"לאור התאוששות בורסות העולם בחודש החולף, שוק תעודות הסל בישראל גייס בחודש ספטמבר 2013 כ-1.7 מיליארד ₪", כך עולה מנתוני איגוד תעודות הסל בלשכת המסחר. לדברי רונן סולומון מנהל תחום פיננסים ושוק ההון באיגוד לשכות המסחר, "בחודש אוגוסט 2013 גייסו ארבעת החברות המנפיקות תעודות סל כ-915 מיליון ₪, אולם בחודש ספטמבר חלה התאוששות בבורסות העולם, כך שענף תעודות הסל חזר לגייס בהיקפים גבוהים. מתחילת שנת 2013 גייס ענף תעודות הסל בנטו כ-19 מיליארד ₪".
לדברי סולומון, "עיקר הגיוסים בחודש ספטמבר 2013 הינו בתעודות על מניות בחו"ל (כ-1.4 מיליארד ₪). שוק תעודות הסל מנהל נכון לסוף חודש ספטמבר 2013 כ-92 מיליארד ₪ (בניכוי החזקות הדדיות), לעומת אוגוסט 2013, שאז נוהלו כ-88 מיליארד ₪. המדובר בשיא כל הזמנים בענף תעודות הסל בישראל. אולם, אם כוללים נכסים בהחזקות הדדיות (תעודות סל שמחזיקות המנפיקות בעצמן), הרי ששוק תעודות הסל חוצה את רף 100 מיליארד ₪.
מבדיקתו של סולומון עולה בנוסף כי "אין שינוים מהותיים בהתפלגות ההשקעה בשוק תעודות הסל: כ-27% מושקעים במדדי מניות מקומיים, כ-24% מושקעים במדדי מניות בחו"ל, כ-21% במדדי אגרות-חוב בישראל, ו-24% בתעודות פיקדון (שאר ההשקעות הן בשיעורים נמוכים במדדי אג"ח בחו"ל, סלי מדדים ותעודות ממונפות).
לדבריו, בחודש ספטמבר 2013 המגייסת המובילה הינה פסגות תעודות סל (כ-690 מיליון ₪). מבחינת נתחי השוק, הרי שקסם מבית אקסלנס-נשואה מחזיקה ב-31.4% מהשוק, ואחריה נמצאת תכלית מבית מיטב-דש שמחזיקה ב-29.1% מהשוק. פסגות תעודות סל מחזיקה בנתח שוק של כ-28%, והראל תעודות סל מחזיקה נתח של 11.5% משוק תעודות הסל".
רצ"ב טבלאות התפלגות הנכסים לפי קטגוריות ומנהלים:
| טבלה א - סך התפלגות הנכסים בשוק תעודות הסל - כלל מנפיקי תעודות הסל | |||||||
| קטגוריה | סך כלל הנכסים המנוהלים | יצירות/פדיונות לחודש ספטמבר 2013 (במיליוני ₪) | יצירות/פדיונות מתחילת שנת 2013 (במיליוני ₪) | אחוז שינוי בשווי נכסים מתחילת השנה | |||
| ספט-13 | דצמ-12 | ||||||
| מיליוני ש"ח | אחוז | מיליוני ש"ח | אחוז | ||||
| מניות בארץ | 24,956 | 27.15 | 20,855 | 30.26 | -53.57 | 2,167.06 | 19.66% |
| מניות בחו"ל | 21,695 | 23.6 | 13,690 | 19.87 | 1395.4 | 6,750.11 | 58.47% |
| ממונפות ואסטרטגיות | 477 | 0.52 | 484 | 0.7 | -2.05 | 14.37 | -1.50% |
| אג"ח בארץ | 19,299 | 20.99 | 18,304 | 26.56 | -29.24 | 285.82 | 5.44% |
| אג"ח בחו"ל | 317 | 0.35 | 471 | 0.68 | 13.63 | -117.36 | -32.67% |
| סל מדדים | 2,910 | 3.16 | 1,954 | 2.84 | 73.37 | 871.42 | 48.92% |
| תעודות פיקדון | 22,279 | 24.23 | 13,151 | 19.08 | 296.29 | 9,015.60 | 69.41% |
| סה"כ | 91,933 | 100 | 68,910 | 100 | 1693.83 | 18,987.02 | 33.41% |
| טבלה ב - סך התפלגות נכסים לפי מנהל | |||||||
| שם המנהל | נכס מנוהל בספטמבר 2013 | נתח שוק | יצירות/פדיונות בספטמבר 2013 | יצירות/פדיונות מתחילת השנה | נכס מנוהל בתחילת השנה | שינוי בשווי נכסים מתחילת השנה | |
| קסם | 28,900 | 31.40% | 366.1 | 5540.9 | 22,233 | 29.99% | |
| תכלית | 26,738 | 29.10% | 315.6 | 4860.5 | 20,556 | 30.07% | |
| פסגות | 25,728 | 28.00% | 689.9 | 4475.8 | 20,109 | 27.95% | |
| הראל | 10,566 | 11.50% | 322.2 | 4109.8 | 6,012 | 75.76% | |
| סה"כ | 91,933 | 100.00% | 1693.8 | 18987.0 | 68,910 | 33.41% | |
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי וביןבהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
