מיקי סבטליץ
06/02/2014
מדד מיטב לתשואות קרנות הנאמנות פתח את 2014 עם עלייה של כ-0.15% בסיכום ינואר
מיקי סבטליץ, מנהל קשרי יועצים
מסמך זה הוכן על-ידי מיטב בית השקעות בע"מ ו/או על-ידי אחת או יותר מהחברות שבשליטתה. מסמך זה אינו מהווה תחליף לייעוץ אישי המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם, ועל כל אדם להתייעץ עם יועץ ו/או משווק השקעות בכל הנוגע לביצוע פעולה במוצרים פיננסיים ועם יועץ פנסיוני ו/או סוכן שיווק פנסיוני בכל הנוגע להצטרפות או עזיבת מוצרים פנסיוניים. כמו כן, מסמך זה אינו מהווה הצעה או המלצה לרכישת או מכירת מוצר פיננסי, לרבות קרן השתלמות, אופציות, יחידות השתתפות בקרן נאמנות או כל נייר ערך או מוצר פיננסי אחר, ואינו מהווה הצעה להצטרפות או עזיבת מוצר פנסיוני, לרבות קופת גמל, קרן השתלמות, קרן פנסיה או תכנית ביטוח. רכישת מוצר פיננסי בגינו נדרש פרסום תשקיף ודיווחים מיידיים, לרבות יחידות בקרנות נאמנות, תעשה על פי התשקיף והדיווחים המיידיים שבתוקף. כמו כן, מיטב בית השקעות בע"מ, וכן חברות שבשליטתה עוסקות, בין היתר, בניהול תיקי לקוחות, ניהול קרנות נאמנות, ניהול קופות גמל, ניהול קרנות השתלמות, ניהול קרנות פנסיה וחיתום, ועשוי להיות למי מהן עניין אישי במסמך זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמן ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. האמור במסמך זה נאסף ו/או מתבסס על מידע ממקורות שונים ולא בוצעה על-ידי מיטב בית השקעות ו/או כל חברה שבשליטתה בדיקה עצמאית של המידע האמור. האמור במסמך זה כולל הערכות, אומדנים ו/או תחזיות. מיטב בית השקעות בע"מ וכן כל חברה בשליטתה אינן אחריות לכל נזק, אובדן, הפסד או הוצאה מכל סוג שהוא, לרבות ישיר ועקיף, שייגרמו למי שמסתמך על האמור במסמך זה, כולו או חלקו. אין בתשואות העבר של המוצרים הפיננסיים כדי להעיד על תשואותיהם בעתיד. כל הזכויות, לרבות זכויות הקניין הרוחני, במסמך זה ובתוכנו, שייכות למיטב בית השקעות בע"מ ו/או לאחת או יותר מהחברות אשר בשליטתה, ואין לעשות בו כל שימוש שהוא, לרבות להפיצו ולהעתיקו, ללא קבלת אישורן מראש ובכתב.
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי וביןבהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
חודש ינואר התאפיין במימושים במדדי המניות בארץ ובעולם, קרנות מניות בחו"ל רשמו את התשואה הנמוכה ביותר מבין כל האפיקים, לאחר שירדו החודש ב-1.8%, בהובלת קרנות מניות סין ושווקים מתעוררים שצנחו ב-8.4% ו-6.7%
קרנות מניות בישראל רשמו החודש תשואה שלילית של כ-0.9% בהובלת קרנות מניות נדל"ן ות"א 25 שצנחו ב-2.6% כ"א.
קרנות אג"ח קונצרני רשמו החודש את התשואה הגבוהה ביותר מבין כל האפיקים שעמדה על כ-0.5% בהובלת קרנות אגרות חוב HIGH YEILD שהניבו למשקיעים תשואה של יותר מ-1%.
• הקרן שרשמה את התשואה הגבוהה ביותר בחודש ינואר היא הקרן "אי בי אי (D4) ביוטכנולוגיה" שקפצה בכ-8.1%, ובצד השני, הקרן שהשיגה למשקיעים את התשואה הגרועה ביותר החודש : " מגדל דיקלה (D4) תורכיה" לאחר שצנחה בכ-13.5%.
• קרנות מניות בישראל רשמו החודש ירידות שערים של כ-0.9%. הקרנות שהניבו למשקיעים תשואה חיובית בניגוד למגמה היו קרנות ת"א 75 וקרנות מניות יתר שעלו ב-0.9% ו ב-0.3% בהתאמה.
• בעקבות העליות במדדי אגרות החוב הממשלתיות והקונצרניות, קרנות אג"ח כללי רשמו החודש עלייה של 0.3%. קרנות אג"ח כללי ללא מניות הניבו למשקיעים תשואה חיובית גבוהה יותר העומדת על כ-0.45%.
• קרנות אג"ח קונצרני רשמו החודש עלייה של 0.5% בהמשך לכך, קרנות ה-HIGH YIELD הניבו למשקיעים תשואה גבוהה יותר המסתכמת ב-1.1%. בעקבות המגמה החיובית באפיק, תגובתם של המשקיעים לא איחרה להגיע מה שהתבטא בחזרתם של המשקיעים לקרנות אג"ח קונצרני שגייסו בינואר כ-260 מיליון ₪.
• בסיכום חודש ינואר נרשמו עליות בקרנות אג"ח חו"ל שהושפעו משני כוחות, האחד- רווחי הון באגרות החוב, והשני - התחזקות הדולר אל מול השקל ב-0.6%. בעקבות זאת, קרנות אג"ח הצמוד לדולר עלו החודש ב-1% וקרנות אג"ח חו"ל הצמודות ליורו עלו ב-0.2%.
• אגרות החוב הממשלתיות התאפיינו בינואר בעליות שערים כאשר בסיכום חודשי קרנות אג"ח מדינה עלו בכ-0.3%, בהובלת קרנות אג"ח מדינה צמודות מדד לטווח ארוך שזינקו ב-0.7%.
מדד מיטב לתשואות קרנות הנאמנות עלה החודש ב-0.15%. קרנות האג"ח המקומיות בלטו החודש בתרומתן החיובית למדד מיטב- קרנות אג"ח כללי (כולל קרנות עם חשיפה מנייתית), קרנות אג"ח קונצרני וקרנות אג"ח מדינה תרמו ביחד לעלייה של 0.2% במדד מיטב, ומנגד, הקרנות המנייתיות1 אחראיות לירידה של כ-0.05% במדד מיטב למרות שמשקלן במדד הוא נמוך.
טבלת 10 הקרנות הטובות ביותר בינואר 2014 מורכבת בעיקר מקרנות מניות בארץ וקרנות מניות חו"ל בדגש על קרנות ביוטכנולוגיה וביומד.
טבלת 10 הקרנות הגרועות ביותר ינואר 2014 מורכבת מקרנות מניות בחו"ל , עם דגש על מניות שווקים מתעוררים.
הקרנות הבולטות לטובה ולרעה בחודש ינואר 2014
| טבלה מספר 1: 10 הקרנות הטובות ביותר – ינואר 2014 | |||||
| מס' | שם הקרן | מנהל הקרן | מדיניות השקעה | חשיפה | תשואה ב-% |
| 1 | איביאי ביוטכנולוגיה | אי בי אי | מניות בחו"ל | 4D | 8.1 |
| 2 | מגדל נבחרת ביומד | מגדל | מניות בארץ | 4B | 7.8 |
| 3 | הראל נבחרת ביומד | הראל פיא | מניות בארץ | 4B | 6.9 |
| 4 | מיטב ביוטכנולוגיה | מיטב דש | מניות בחו"ל | 4D | 5.1 |
| 5 | פסגות יפן | פסגות | מניות בחו"ל | 4D | 5 |
| 6 | איילון אקסטרים שורט ת"א 25 פי 2 | איילון | ממונפות ואסטרטגיות | 60 | 4.8 |
| 7 | מיטב זהב | מיטב דש | מניות בחו"ל | 5D | 4.3 |
| 8 | KZI מניות גלובלית | הוסטינג | מניות בחו"ל | 4D | 3.9 |
| 9 | מגדל מניות REIT נדל"ן מניב צפון אמריקה | מגדל | מניות בחו"ל | 4D | 3.9 |
| 10 | מודלים לונג דולר פי 5 | מודלים | ממונפות ואסטרטגיות | 0F | 3.2 |
| טבלה מספר 2: 10 הקרנות הגרועות ביותר – ינואר 2014 | |||||
| מס' | שם הקרן | מנהל הקרן | מדיניות השקעה | חשיפה | תשואה ב-% |
| 1 | מגדל דיקלה תורכיה | מגדל | מניות בחו"ל - מתעוררים | 4D | -13.5 |
| 2 | פסגות ברזיל ואמריקה הלטינית | פסגות | מניות בחו"ל - מתעוררים | 4D | -11.3 |
| 3 | רוטשילד ברזיל | רוטשילד | מניות בחו"ל - מתעוררים | 4D | -10.6 |
| 4 | איילון אקסטרים 500 S&P פי 3 | איילון | ממונפות ואסטרטגיות | 6D | -9.8 |
| 5 | מגדל BRIC | מגדל | מניות בחו"ל - מתעוררים | 4D | -9.7 |
| 6 | פסגות שווקים מתעוררים | פסגות | מניות בחו"ל - מתעוררים | 4D | -9.7 |
| 7 | מגדל ברזיל ואמריקה לטינית | מגדל | מניות בחו"ל - מתעוררים | 4D | -9.6 |
| 8 | אילים רוסיה מזרח אירופה | אילים | מניות בחו"ל - מתעוררים | 4D | -9.6 |
| 9 | הראל אמריקה הלטינית | הראל פיא | מניות בחו"ל - מתעוררים | 4D | -9.2 |
| 10 | מגדל דיקלה סין | מגדל | מניות בחו"ל - מתעוררים | 4D | -8.8 |
מיקי סבטליץ, מנהל קשרי יועצים
מסמך זה הוכן על-ידי מיטב בית השקעות בע"מ ו/או על-ידי אחת או יותר מהחברות שבשליטתה. מסמך זה אינו מהווה תחליף לייעוץ אישי המתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל אדם, ועל כל אדם להתייעץ עם יועץ ו/או משווק השקעות בכל הנוגע לביצוע פעולה במוצרים פיננסיים ועם יועץ פנסיוני ו/או סוכן שיווק פנסיוני בכל הנוגע להצטרפות או עזיבת מוצרים פנסיוניים. כמו כן, מסמך זה אינו מהווה הצעה או המלצה לרכישת או מכירת מוצר פיננסי, לרבות קרן השתלמות, אופציות, יחידות השתתפות בקרן נאמנות או כל נייר ערך או מוצר פיננסי אחר, ואינו מהווה הצעה להצטרפות או עזיבת מוצר פנסיוני, לרבות קופת גמל, קרן השתלמות, קרן פנסיה או תכנית ביטוח. רכישת מוצר פיננסי בגינו נדרש פרסום תשקיף ודיווחים מיידיים, לרבות יחידות בקרנות נאמנות, תעשה על פי התשקיף והדיווחים המיידיים שבתוקף. כמו כן, מיטב בית השקעות בע"מ, וכן חברות שבשליטתה עוסקות, בין היתר, בניהול תיקי לקוחות, ניהול קרנות נאמנות, ניהול קופות גמל, ניהול קרנות השתלמות, ניהול קרנות פנסיה וחיתום, ועשוי להיות למי מהן עניין אישי במסמך זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמן ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. האמור במסמך זה נאסף ו/או מתבסס על מידע ממקורות שונים ולא בוצעה על-ידי מיטב בית השקעות ו/או כל חברה שבשליטתה בדיקה עצמאית של המידע האמור. האמור במסמך זה כולל הערכות, אומדנים ו/או תחזיות. מיטב בית השקעות בע"מ וכן כל חברה בשליטתה אינן אחריות לכל נזק, אובדן, הפסד או הוצאה מכל סוג שהוא, לרבות ישיר ועקיף, שייגרמו למי שמסתמך על האמור במסמך זה, כולו או חלקו. אין בתשואות העבר של המוצרים הפיננסיים כדי להעיד על תשואותיהם בעתיד. כל הזכויות, לרבות זכויות הקניין הרוחני, במסמך זה ובתוכנו, שייכות למיטב בית השקעות בע"מ ו/או לאחת או יותר מהחברות אשר בשליטתה, ואין לעשות בו כל שימוש שהוא, לרבות להפיצו ולהעתיקו, ללא קבלת אישורן מראש ובכתב.
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי וביןבהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
