רונן סולומון מנהל איגוד לשכות המסחר
עומר רגב
03/11/2015
-
בחודש אוקטובר 2015 הושקעו בנטו מעל 400 מיליון ₪ בתעודות סל על מדדי מניות בחו"ל
-
בחודש אוקטובר 2015 פדה שוק תעודות הסל כ-30 מיליון ₪ בנטו
-
ענף תעודות הסל מנהל כ-108.6 מיליארד ₪ נכון לסוף חודש אוקטובר 2015
התאוששות בורסות העולם בחודש אוקטובר 2015, העלו את שווי נכסי ענף תעודות הסל לכ-108.6 מיליארד ₪ (בניכוי החזקות הדדיות), לעומת כ-104 מיליארד ₪ שנוהלו בחודש ספטמבר 2015. אולם, שוק תעודות הסל, עדיין רחוק מהשיא, שהיה בפברואר 2015 שעמד על סך 121.6 מיליארד ₪. כך עולה מנתוני איגוד תעודות הסל בלשכת המסחר.
לדברי רונן סולומון מנהל תחום פיננסים ושוק ההון באיגוד לשכות המסחר, "ישנה מגמה בולטת בשנת 2015 (כמו גם ב-2014) להפניית השקעות חדשות למדדי מניות בחו"ל. כך, בחודש אוקטובר 2015 הושקעו בנטו מעל 400 מיליון ₪, ומתחילת השנה 2.65 מיליארד ₪, הושקעו בתעודות סל על מדדים בחו"ל. לעומת זאת, הבורסה הישראלית ממשיכה להתייבש, ומשקיעים המשיכו לפדות השקעותיהם. בחודש אוקטובר 2015 נפדו כ-170 מיליון ₪ על מדדי מניות בארץ, ומתחילת השנה כ-870 מיליון ₪."
"בחודש אוקטובר 2015 פדה שוק תעודות הסל במצטבר כ-30 מיליון ₪. עיקר הפדיונות היו בתעודות פיקדון, לאור הריבית הנמוכה במשק. כך באוקטובר 2015 נפדו כ-450 מיליון ₪, מתעודות הפיקדון, ומתחילת השנה, נפדו כ-13.9 מיליארד ₪. במצטבר, פדה ענף תעודות הסל מתחילת השנה כ-11.7 מיליארד ₪, גם לאור הטלטלות בבורסות השונות בעולם, וגם באפיק תעודות הפיקדון, לאור הריבית הנמוכה במשק."
עוד עולה מבדיקתו של סולומון כי "התפלגות ההשקעות בשוק תעודות הסל בחודש אוקטובר 2015, הינה כדלקמן: כ-25.5% מושקעים במדדי מניות מקומיים בשווי כספי של כ-27.7 מיליארד ₪, כ-36.5% מושקעים במדדי מניות בחו"ל בשווי כספי של כ-40 מיליארד ₪, כ-20.5% מושקעים במדדי אגרות-חוב בישראל בשווי כספי של כ-22.3 מיליארד ₪, וכ-10.6% מושקעים בתעודות פיקדון בשווי כספי של כ-11.5 מיליארד ₪ (שאר ההשקעות הן בשיעורים נמוכים במדדי אג"ח בחו"ל, סלי מדדים ותעודות ממונפות)."
סולומון ציין כי, בחודש אוקטובר 2015 תכלית תעודות סל מבית מיטב-דש מחזיקה ב-29.7% מהשוק, ואחריה קסם תעודות סל מבית אקסלנס-נשואה שמחזיקה ב-29% מהשוק. אחריהם נמצאת פסגות תעודות סל מחזיקה בנתח שוק של כ-27.7%, והראל תעודות סל מחזיקה נתח של 13.6% משוק תעודות הסל."
טבלה א - סך התפלגות הנכסים בשוק תעודות הסל - כלל מנפיקי תעודות הסל
|
קטגוריה |
יצירות/פדיונות לחודש אוקטובר 2015 (במיליוני ₪) |
יצירות/פדיונות מתחילת שנת 2015 (במיליוני ₪) |
סך כלל הנכסים המנוהלים |
אחוז שינוי בשווי נכסים מתחילת השנה | |||
|
אוק-15 |
דצמ-14 | ||||||
|
מיליוני ש"ח |
אחוז |
מיליוני ש"ח |
אחוז | ||||
|
מניות בארץ |
-171 |
-874 |
27,759 |
25.55 |
27,112 |
22.96 |
2% |
|
מניות בחו"ל |
418 |
2646 |
39,948 |
36.76 |
36,760 |
31.13 |
9% |
|
ממונפות ואסטרטגיות |
-20 |
180 |
696 |
0.64 |
578 |
0.49 |
20% |
|
אג"ח בארץ |
248 |
107 |
22,353 |
20.57 |
22,036 |
18.66 |
1% |
|
אג"ח בחו"ל |
6 |
270 |
1,478 |
1.36 |
1,216 |
1.03 |
22% |
|
סל מדדים |
-63 |
-174 |
4,909 |
4.52 |
4,975 |
4.21 |
-1% |
|
תעודות פיקדון |
-448 |
-13891 |
11,522 |
10.6 |
25411 |
21.52 |
-55% |
|
סה"כ |
-30 |
-11737 |
108,666 |
100 |
118,088 |
100 |
-8% |
טבלה ב - סך התפלגות נכסים לפי מנהל
|
שם המנהל |
יצירות/פדיונות באוקטובר 2015 |
יצירות/פדיונות מתחילת השנה |
נכס מנוהל באוקטובר 2015 |
נתח שוק |
נכס מנוהל בתחילת השנה |
שינוי בשווי נכסים מתחילת השנה |
|
תכלית |
10 |
-3117 |
32,302 |
29.70% |
34,527 |
-6.44% |
|
קסם |
-159 |
-4650 |
31,461 |
29.00% |
35,520 |
-11.43% |
|
פסגות |
246 |
-2988 |
30,153 |
27.70% |
32,691 |
-7.76% |
|
הראל |
-127 |
-981 |
14,750 |
13.60% |
15,351 |
-3.92% |
|
סה"כ |
-30 |
-11737 |
108,666 |
100.00% |
118,088 |
-7.98% |
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניינים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
