רונן סולומון מנהל איגוד לשכות המסחר
עומר רגב
03/12/2015
-
מתחילת השנה נפדו כ-1.2 מיליארד ₪ בתעודות סל על מדדי מניות בישראל
-
בחודש נובמבר 2015 הושקעו בנטו מעל 940 מיליון ₪ בתעודות סל על מדדי מניות בחו"ל
-
בחודש נובמבר 2015 פדה שוק תעודות הסל במצטבר כ-280 מיליון ₪ בנטו
-
ענף תעודות הסל מנהל כ-108.3 מיליארד ₪ נכון לסוף חודש נובמבר 2015
התנודתיות בבורסות העולם בחודש נובמבר 2015, נתנה אותותיה גם בשוק תעודות הסל בישראל. אמנם, שווי נכסי ענף תעודות הסל כמעט ולא השתנה (סך 108.3 מיליארד ₪ בחודש נובמבר 2015, לעומת כ-108.6 מיליארד ₪ בחודש אוקטובר 2015). אולם, שוק תעודות הסל, עדיין רחוק מהשיא, שהיה בפברואר 2015 שעמד על סך 121.6 מיליארד ₪. כך עולה מנתוני איגוד תעודות הסל בלשכת המסחר.
לדברי רונן סולומון מנהל תחום פיננסים ושוק ההון באיגוד לשכות המסחר, "ישנה מגמה בולטת בשנת 2015 (כמו גם ב-2014) להפניית השקעות חדשות למדדי מניות בחו"ל. כך, בחודש נובמבר 2015 הושקעו בנטו מעל 940 מיליון ₪, ומתחילת השנה כ-3.7 מיליארד ₪, הושקעו בתעודות סל על מדדים בחו"ל. לעומת זאת, הבורסה הישראלית ממשיכה להתייבש, ומשקיעים המשיכו לפדות השקעותיהם. בחודש נובמבר 2015 נפדו כ-310 מיליון ₪ במדדי מניות בארץ, ומתחילת השנה כ-1.2 מיליארד ₪."
"בחודש נובמבר 2015 פדה שוק תעודות הסל במצטבר כ-280 מיליון ₪. עיקר הפדיונות היו בתעודות פיקדון, לאור הריבית הנמוכה במשק. כך בנובמבר 2015 נפדו כ-900 מיליון ₪, מתעודות הפיקדון, ומתחילת השנה, נפדו כ-14.8 מיליארד ₪. במצטבר, פדה ענף תעודות הסל מתחילת השנה כ-11.9 מיליארד ₪, גם לאור הטלטלות בבורסות בעולם, וגם באפיק תעודות הפיקדון, לאור הריבית הנמוכה במשק."
עוד עולה מבדיקתו של סולומון כי "התפלגות ההשקעות בשוק תעודות הסל בחודש נובמבר 2015, הינה כדלקמן: כ-25% מושקעים במדדי מניות מקומיים בשווי כספי של כ-27 מיליארד ₪, כ-38% מושקעים במדדי מניות בחו"ל בשווי כספי של כ-41 מיליארד ₪, כ-20.5% מושקעים במדדי אגרות-חוב בישראל בשווי כספי של כ-22 מיליארד ₪, וכ-10% מושקעים בתעודות פיקדון בשווי כספי של כ-10.6 מיליארד ₪ (שאר ההשקעות הן בשיעורים נמוכים במדדי אג"ח בחו"ל, סלי מדדים ותעודות ממונפות)."
סולומון ציין כי, בחודש נובמבר 2015 תכלית תעודות סל מבית מיטב-דש מחזיקה ב-29.5% מהשוק, ואחריה קסם תעודות סל מבית אקסלנס-נשואה שמחזיקה ב-29.1% מהשוק. אחריהם נמצאת פסגות תעודות סל מחזיקה בנתח שוק של כ-27.8%, והראל תעודות סל מחזיקה נתח של 13.6% משוק תעודות הסל."
רצ"ב 2 טבלאות התפלגות הנכסים לפי קטגוריות ומנהלים:
|
טבלה א - סך התפלגות הנכסים בשוק תעודות הסל - כלל מנפיקי תעודות הסל |
|||||||
|
קטגוריה |
סך כלל הנכסים המנוהלים |
יצירות/פדיונות לחודש נובמבר 2015 (במיליוני ₪) |
יצירות/פדיונות מתחילת שנת 2015 (במיליוני ₪) |
אחוז שינוי בשווי נכסים מתחילת השנה | |||
|
נוב-15 |
דצמ-14 | ||||||
|
מיליוני ש"ח |
אחוז |
מיליוני ש"ח |
אחוז | ||||
|
מניות בארץ |
27,041 |
24.97 |
27,112 |
22.96 |
-310.49 |
-1,168.43 |
-0.26% |
|
מניות בחו"ל |
41,262 |
38.10 |
36,760 |
31.13 |
942.60 |
3,681.76 |
12.25% |
|
ממונפות ואסטרטגיות |
686 |
0.63 |
578 |
0.49 |
-15.97 |
176.76 |
18.77% |
|
אג"ח בארץ |
22,164 |
20.46 |
22,036 |
18.66 |
-145.10 |
-26.10 |
0.58% |
|
אג"ח בחו"ל |
1,521 |
1.40 |
1,216 |
1.03 |
51.27 |
318.81 |
25.01% |
|
סל מדדים |
5,017 |
4.63 |
4,975 |
4.21 |
90.41 |
-77.94 |
0.84% |
|
תעודות פיקדון |
10,621 |
9.81 |
25,411 |
21.52 |
-896.23 |
-14,790.09 |
-58.20% |
|
סה"כ |
108,312 |
100.00 |
118,088 |
100.00 |
-283.51 |
-11,885.25 |
-8.28% |
הרכב נכסי תעודות הסל לסוף חודש נובמבר 2015
(הנתונים בניכוי החזקות הדדיות)
|
טבלה ב - סך התפלגות נכסים לפי מנהל |
||||||
|
שם המנהל |
נכס מנוהל בנובמבר 2015 |
נתח שוק |
יצירות/פדיונות בנובמבר 2015 |
יצירות/פדיונות מתחילת השנה |
נכס מנוהל בתחילת השנה |
שינוי בשווי נכסים מתחילת השנה |
|
תכלית |
31,974 |
29.5% |
-347.08 |
-3,425.92 |
34,527 |
-7.39% |
|
קסם |
31,491 |
29.1% |
84.46 |
-4,516.70 |
35,520 |
-11.34% |
|
פסגות |
30,137 |
27.8% |
24.34 |
-2,951.88 |
32,691 |
-7.81% |
|
הראל |
14,710 |
13.6% |
-45.24 |
-990.75 |
15,351 |
-4.18% |
|
סה"כ |
108,312 |
100% |
-283.51 |
-11,885.25 |
118,088 |
-8.28% |
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניינים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
