אדם כהן
29/10/2013
רשימת הקרנות שביצעו שינוי שם ו/או שינוי מדיניות מאמצע ספטמבר ועד היום. (טבלה מתחת כוללת גם את המדיניות החדשה)
| תאריך השינוי | מס הקרן | שם קודם | שם חדש |
| 17/09/2013 | 5105762 | פסגות (4B) מניות והזדמנויות אג"ח | פסגות (4B) מניות והזדמנויות |
| 22/09/2013 | 5102298 | מנורה מבטחים (4D) שווקים צומחים | מנורה מבטחים (4B) ת"א MID CAP |
| 23/09/2013 | 5117973 | פסגות (4B) תיק מדדי מניות חו"ל מגודר מט"ח | פסגות (4B) מדדי אירופה מוגנת מט"ח |
| 23/09/2013 | 5115647 | פסגות (0D) אג"ח ממשלתי ישראלי - נקובה $ | פסגות (0D) ניהול נזילות - נקובה $ |
| 23/09/2013 | 5103114 | פסגות (1B) מדדית פלוס | פסגות (1B) צמודה + 10 |
| 23/09/2013 | 5101621 | פסגות (0D) אג"ח חו"ל בנקים ואג"ח A | פסגות (0D) אג"ח חו"ל ממוקדת |
| 23/09/2013 | 5100383 | מיטב (1A) שקלית | מיטב (1A) שקלית 10/90 |
| 23/09/2013 | 5100383 | מיטב (1A) שקלית 10/90 | מיטב (1A) שקלית 10/90 |
| 23/09/2013 | 5100383 | מיטב (1A) שקלית 10/90 | מיטב (1A) שקלית 10/90 |
| 24/09/2013 | 5106422 | הראל (0D) צמרת ללא מניות | הראל (0D) תיק אג"ח ללא מניות |
| 24/09/2013 | 5106406 | הראל (2D) צמרת 15 | הראל 15/85 (2D) |
| 24/09/2013 | 5106653 | פסגות (4D) נקובה $ תיק מניות עולמי | פסגות (4D) תיק מניות עולמי - נקובה $ |
| 30/09/2013 | 5114764 | מיטב דש (00) חיסכון עם שער מיועד ספטמבר 2013 | מיטב דש (00) פיקדון נזיל |
| 30/09/2013 | 5110754 | פסגות (4C) מניות ישראל-חו"ל | פסגות (4B) ישראל Large Cap |
| 30/09/2013 | 5116330 | מגדל (00) שקלי לפדיון עד 9/2013 | מגדל (00) שקלי לפדיון עד 1/2015 |
| 02/10/2013 | 5111570 | הראל (50) מעו"ף בריבוע | הראל (5A) מעו"ף בריבוע |
| 03/10/2013 | 5113188 | הראל פיא (0A) קונצרני AA ומעלה | הראל (0A) קונצרני AA ומעלה |
| 06/10/2013 | 5116397 | מיטב דש (0B)(!) תיק מנוהל ללא מניות | מיטב (0B)(!) תיק מנוהל אקטיבי ללא מניות |
| 06/10/2013 | 5114897 | ילין לפידות (4A) ממוקדת דיבידנד | ילין לפידות (4A) מניות דיבידבד |
| 07/10/2013 | 5103767 | מיטב (0B) תיק מספר 1 ללא מניות | מיטב (0B) אג"ח ללא מניות בניהול שמרני |
| 09/10/2013 | 5115142 | מיטב (0A) מדינה פלטינום | מיטב (0A) מדינה בניהול שמרני |
| 09/10/2013 | 5113204 | מיטב (0A) מדורגות A ומעלה עד 3 שנים | מיטב (0A) מדורגות A ומעלה עד 3 שנים בניהול שמרני |
| 09/10/2013 | 5103767 | מיטב (0B) אג"ח ללא מניות בניהול שמרני | מיטב (0B) אג"ח ללא מניות בניהול שמרני |
| 10/10/2013 | 5100227 | מנורה מבטחים (1A) שקלית 10/90 פלטינום | מנורה מבטחים (1A) בונד ריבית משתנה + 10 |
| 15/10/2013 | 5117817 | מגדל (00) אג"ח חברות תזרימיות ו/או AA ומעלה - 0-3 שנים | (00) MTF תל בונד צמודות בנקים |
| 17/10/2013 | 5114863 | פסגות (1D)(!) אג"ח שווקים מתעוררים ואג"ח High Yield | פסגות (1D)(!) אג"ח שווקים מתעוררים |
| 20/10/2013 | 5100284 | אלומות (1A) תיק סולידי + | אלומות (1A)י 10/90 סולידי |
| 21/10/2013 | 5102652 | הראל פיא (4D) אגד חוץ - מניות שווקים מתעוררים | הראל (4B) מניות אירופה ETF - מגודרת מט"ח |
| 22/10/2013 | 5104781 | פסגות (4D) אירופה | פסגות (4D) אירופה Stock Picking |
| 22/10/2013 | 5108675 | פסגות (0B) אג"ח קצר | פסגות (0B) סולידית |
| 22/10/2013 | 5113261 | פסגות דינמית (1A) אג"ח + 5 | פסגות (1A) נכסים סולידיים + 5 |
| 22/10/2013 | 5116397 | מיטב (0B)(!) תיק מנוהל אקטיבי ללא מניות | מיטב (0B)(!) אקטיבית ללא מניות |
| 23/10/2013 | 5101399 | סיגמא אג"ח מדינה (1A) | סיגמא אג"ח מדינה (0A) |
| 23/10/2013 | 5118153 | פסגות (0A) ריבית משתנה מנוהלת | פסגות (0A) ריבית משתנה פלוס ללא מניות |
| 24/10/2013 | 5112867 | פסגות (0A) שקלית מנוהלת | פסגות (0A) שקלית מנוהלת פלוס ללא מניות |
| 29/10/2013 | 5118278 | אלפא פלטינום (6D) אקסטרים שורט S&P 500 פי 2 | אלפא פלטינום (6D) אקסטרים שורט 500 S&P פי 3 |
| 30/10/2013 | 5115977 | הראל (0A) תיק קונצרני מדורג | הראל 1B) 5/95) |
| 30/10/2013 | 5104153 | מיטב (4A) ת"א 25 טכני בינארי | מיטב (4D) מניות מחלקת המחקר |
| 30/10/2013 | 5104153 | מיטב (4A) ת"א 25 טכני בינארי | מיטב (4D) מניות מחלקת המחקר |
| 30/10/2013 | 5115977 | הראל (0A) תיק קונצרני מדורג | הראל 1B) 5/95) |
| תאריך השינוי | מס הקרן | שם קודם | שם חדש | מדיניות חדשה |
| 17/09/2013 | 5105762 | פסגות (4B) מניות והזדמנויות אג"ח | פסגות (4B) מניות והזדמנויות | למדיניות ההשקעות של הקרן שנקבעה על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן, תתווסף ההחלטה הבאה: |
| כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן: | ||||
| (א) בכוונת מנהל הקרן לנצל הזדמנויות לביצוע עסקות מכירה בחסר של מניות בעד הקרן, אולם מנהל הקרן אינו מתחייב לפעול כך. | ||||
| (ב) בכוונת מנהל הקרן, ליצור מעת לעת בעד הקרן אופציות רכש (CALL) ו/או אופציות מכר (PUT), על מדד ת"א 25 ו/או על מדדי מניות בחו"ל, אולם מנהל הקרן אינו מתחייב לפעול כך. | ||||
| 22/09/2013 | 5102298 | מנורה מבטחים (4D) שווקים צומחים | מנורה מבטחים (4B) ת"א MID CAP | בהתאם להסכם הקרן ובכפוף להוראות כל דין, שיעור החשיפה בקרן למניות MID CAP, כהגדרתן להלן, לא יפחת מ-50%. |
| בסעיף זה: | ||||
| "שווי שוק של חברה" - הכמות הרשומה למסחר של מניות שהונפקו על ידי החברה, כשהיא מוכפלת בשוויה של מניה כאמור. | ||||
| "MID CAP" - שווי שוק של חברה שאינו נמוך מ-150 מיליון ₪ ואינו עולה על 5 מיליארד ₪. | ||||
| "מועדי הבדיקה" – יום הכניסה לתוקף של שינוי מדיניות ההשקעות של הקרן ולאחר מכן יום חישוב המחירים האחרון של הקרן בכל אחד מהחודשים מאי ונובמבר בכל שנה קלנדרית. | ||||
| "מניות MID CAP" – | ||||
| (א) מניות הנסחרות בבורסה לניירות ערך בתל אביב בע"מ (להלן: "הבורסה"), שבמועד הבדיקה האחרון שווי השוק של החברה שהנפיקה אותן היה MID CAP. | ||||
| (ב) מניות הנסחרות בבורסה, שבמועד הבדיקה האחרון לא מתקיים לגביהן התנאי האמור לעיל בס"ק (א) להגדרה זו, וזאת במשך עשרה ימי חישוב מחירים של הקרן לאחר מועד הבדיקה. | ||||
| (ג) מניות הנסחרות בבורסה, שבמועד הבדיקה האחרון לא התקיים לגביהן התנאי האמור לעיל בס"ק (א) להגדרה זו, ששווי השוק של החברה שהנפיקה אותן, במועד רכישתן לקרן, הוא MID CAP ובלבד שבמועד הבדיקה הקרוב שווי השוק של החברה שהנפיקה אותן הוא MID CAP. | ||||
| שיעור החשיפה בקרן למניות הכלולות במדד ת"א-75, כפי שיתפרסם על ידי הבורסה מעת לעת, לא יפחת מ- 50%. | ||||
| מבלי לגרוע מהאמור לעיל, שיעור החשיפה בקרן למניות לא יעלה על 120%. | ||||
| שיעור החשיפה בקרן למטבע חוץ לא יעלה, בערכו המוחלט, על 30%. | ||||
| שיעור החשיפה בקרן לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה (*) לא יעלה על 120%. | ||||
| בכפוף לאמור לעיל, יתרת החשיפה בקרן תיקבע על פי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. | ||||
| השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ שיוחזקו בקרן בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל, לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסיה. | ||||
| 23/09/2013 | 5117973 | פסגות (4B) תיק מדדי מניות חו"ל מגודר מט"ח | פסגות (4B) מדדי אירופה מוגנת מט"ח | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן: |
| (א) בסעיף זה: "מדדי אירופה" - מדדי מניות הנסחרות באירופה. | ||||
| (ב) החשיפה למניות הנכללות במדדי אירופה לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן, והיא תעשה באמצעות חוזים עתידיים על מדדי אירופה ו/או אופציות על מדדי אירופה ו/או תעודות סל על מדדי אירופה ו/או ETF על מדדי אירופה. | ||||
| (ג) בכוונת מנהל הקרן, לפי שיקול דעתו, לחשוף את הקרן למניות הנכללות במדדי אירופה בעיקר באמצעות חוזים עתידיים על מדדי אירופה ו/או אופציות על מדדי אירופה, אך מנהל הקרן אינו מתחייב לפעול כך. | ||||
| (ד) החשיפה למניות לא תעלה על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| (ה) בכוונת מנהל הקרן, לפי שיקול דעתו, לפעול לכך שעיקר החשיפה של הקרן לנכסים שאינם מניות הנכללות במדדי אירופה תהיה לאגרות חוב הנסחרות בישראל, אך מנהל הקרן אינו מתחייב לפעול כך. | ||||
| חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. | ||||
| 23/09/2013 | 5115647 | פסגות (0D) אג"ח ממשלתי ישראלי - נקובה $ | פסגות (0D) ניהול נזילות - נקובה $ | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן, ניהול הנזילות בקרן יבוצע באמצעות השקעה בנכסים בעלי נזילות גבוהה כמפורט להלן: |
| (א) החשיפה לאג"ח ממשלתי ישראלי (כהגדרתו להלן) לא תפחת מ-75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| בס"ק זה: "אג"ח ממשלתי ישראלי"- אגרות חוב שהונפקו על ידי מדינת ישראל הנקובות בדולר של ארה"ב ו/או אגרות חוב שהונפקו על | ||||
| ידי מדינת ישראל הצמודות לדולר של ארה"ב. | ||||
| (ב)החשיפה לאג"ח מדינות (כהגדרתו להלן) לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| בס"ק זה: "אג"ח מדינות" - אגרות חוב שהונפקו על ידי מדינות, לרבות מדינת ישראל, הנקובות בדולר של ארה"ב, הנסחרות מחוץ | ||||
| לישראל. | ||||
| (ג) משך החיים הממוצע של כלל אגרות החוב הצמודות ושל כלל אגרות החוב הנקובות בדולר של ארה"ב שיוחזקו בקרן, ביחד, לא יעלה על | ||||
| שנתיים. | ||||
| (ד) משך החיים הממוצע של כלל אגרות החוב שאינן צמודות שיוחזקו בקרן לא יעלה על שנה. | ||||
| חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. | ||||
| 23/09/2013 | 5103114 | פסגות (1B) מדדית פלוס | פסגות (1B) צמודה + 10 | ללא שינוי מדיניות |
| 23/09/2013 | 5101621 | פסגות (0D) אג"ח חו"ל בנקים ואג"ח A | פסגות (0D) אג"ח חו"ל ממוקדת | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן: |
| (א) בסעיף זה: | ||||
| "אג"ח חו"ל" - אגרות חוב הנסחרות מחוץ לישראל. | ||||
| "אג"ח ארה"ב" – אגרות חוב שהונפקו על ידי תאגידים שהתאגדו באחת ממדינות ארה"ב ו/או אגרות חוב שהונפקו על ידי מדינות בארה"ב. | ||||
| "אג"ח אירופה" – אגרות חוב שהונפקו על ידי תאגידים שהתאגדו באחת ממדינות אירופה ו/או אגרות חוב שהונפקו על ידי מדינות באירופה. | ||||
| "אג"ח שווקים מתעוררים" – אגרות חוב שהונפקו על ידי תאגידים שהתאגדו בשווקים מתעוררים (כהגדרתם להלן) ו/או אגרות חוב שהונפקו על ידי מדינות שהינן שווקים מתעוררים. | ||||
| "שווקים מתעוררים" - מדינות המסווגות על ידי סוכנות בלומברג (Bloomberg L.P) כשווקים מתעוררים (Emerging Markets), למעט מדינת ישראל. | ||||
| "אפיק אג"ח חו"ל" - כל אחד מאפיקי ההשקעה המפורטים להלן: (1) אג"ח ארה"ב. (2) אג"ח אירופה. (3) אג"ח שווקים מתעוררים. | ||||
| (ב) החשיפה לאג"ח חו"ל לא תפחת מ-75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| (ג) בכוונת מנהל הקרן, לפי שיקול דעתו, להתמקד באחד או שניים מאפיקי אג"ח חו"ל, אך מנהל הקרן אינו מתחייב לעשות כן. | ||||
| חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. | ||||
| 23/09/2013 | 5100383 | מיטב (1A) שקלית | מיטב (1A) שקלית 10/90 | 1. לפחות 90% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאגרות חוב שקליות ו/או לפקדונות ו/או למזומנים. |
| 2. שיעור החשיפה המצטברת של הקרן לנכסים שאינם שקליים לא יעלה בכל עת על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 3. שיעור חשיפת נכסי הקרן למניות לא יעלה, בערכו המוחלט, על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 4. שיעור חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 5. החשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה^ לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 6. משך החיים הממוצע של נכסי הקרן לא יעלה, בכל עת, על חמש שנים. | ||||
| 7. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 8. יתרת נכסי הקרן תושקע לפי שיקול דעתו המוחלט של מנהל הקרן. | ||||
| 23/09/2013 | 5100383 | מיטב (1A) שקלית 10/90 | מיטב (1A) שקלית 10/90 | 1. לפחות 90% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאגרות חוב שקליות ו/או לפקדונות בש"ח ו/או למזומנים בש"ח. |
| 2. שיעור החשיפה המצטברת של הקרן לנכסים שאינם שקליים לא יעלה בכל עת על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 3. שיעור חשיפת נכסי הקרן למניות לא יעלה, בערכו המוחלט, על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 4. שיעור חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 5. החשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה^ לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 6. משך החיים הממוצע של נכסי הקרן לא יעלה, בכל עת, על חמש שנים. | ||||
| 7. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 8. יתרת נכסי הקרן תושקע לפי שיקול דעתו המוחלט של מנהל הקרן. | ||||
| 23/09/2013 | 5100383 | מיטב (1A) שקלית 10/90 | מיטב (1A) שקלית 10/90 | 1. לפחות 90% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאגרות חוב שקליות ו/או לפקדונות בש"ח ו/או למזומנים בש"ח, ובלבד שלפחות 75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאג"ח ממשלתיות שקליות ו/או מק"מ ו/או לפקדונות בש"ח ו/או למזומנים בש"ח. |
| 2. שיעור החשיפה המצטברת של הקרן לנכסים שאינם שקליים לא יעלה בכל עת על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 3. שיעור חשיפת נכסי הקרן למניות לא יעלה, בערכו המוחלט, על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 4. שיעור חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 5. החשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה^ לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 6. משך החיים הממוצע של נכסי הקרן לא יעלה, בכל עת, על חמש שנים. | ||||
| 7. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 8. יתרת נכסי הקרן תושקע לפי שיקול דעתו המוחלט של מנהל הקרן. | ||||
| 24/09/2013 | 5106422 | הראל (0D) צמרת ללא מניות | הראל (0D) תיק אג"ח ללא מניות | (א)החשיפה לאגרות חוב לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| (ב)הוראות ס"ק (א) לעיל ניתנות לשינוי על ידי תיקון הסכם הקרן ללא צורך באישור אסיפה של בעלי היחידות. | ||||
| (ג)כפוף להוראות כל דין ולהוראות ס"ק (א) ו-(ב) לסעיף זה לעיל, רשאי מנהל הקרן להשקיע את אמצעי הקרן על פי שיקול דעתו המוחלט, והוא מוסמך גם לקבוע את סכום המזומנים שיכללו בנכסי הקרן מעת לעת. | ||||
| מדיניות ההשקעות של הקרן שנקבעה על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן: | ||||
| כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן: | ||||
| (א)החשיפה לאגרות חוב לא תפחת מ-75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| (ב)לא תהיה בקרן חשיפה למניות. | ||||
| (ג)החשיפה למטבע חוץ לא תעלה על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-0% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. (אך ראה ס"ק (ה) להלן). | ||||
| (ד)לא תהיה בקרן חשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה.@ | ||||
| (ה)הקרן היא קרן מוגבלת בניירות ערך חוץ. | ||||
| חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. | ||||
| 24/09/2013 | 5106406 | הראל (2D) צמרת 15 | הראל 15/85 (2D) | (א) החשיפה לאגרות חוב לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| (ב) הוראות ס"ק (א) לעיל ניתנות לשינוי על ידי תיקון הסכם הקרן ללא צורך באישור אסיפה של בעלי היחידות. | ||||
| (ג) כפוף להוראות כל דין ולהוראות ס"ק (א) ו-(ב) לסעיף זה לעיל, רשאי מנהל הקרן להשקיע את אמצעי הקרן על פי שיקול דעתו המוחלט, והוא מוסמך גם לקבוע את סכום המזומנים שיכללו בנכסי הקרן מעת לעת. | ||||
| 24/09/2013 | 5106653 | פסגות (4D) נקובה $ תיק מניות עולמי | פסגות (4D) תיק מניות עולמי - נקובה $ | ללא שינוי מדיניות |
| 30/09/2013 | 5114764 | מיטב דש (00) חיסכון עם שער מיועד ספטמבר 2013 | מיטב דש (00) פיקדון נזיל | בהתאם להסכם הקרן ובכפוף להוראות כל דין, כל נכסי הקרן יושקעו כמפורט להלן: |
| 1.אגרות חוב הנסחרות בבורסה או בשוק מוסדר שאינן צמודות, שיתרת התקופה עד למועד פדיונן אינה עולה על שנה אחת ואם הוצאו שלא על ידי המדינה - דרגתן AA (או דירוג מקביל לו) או דירוג גבוה מכך. | ||||
| 2.אגרות חוב הנסחרות בבורסה או בשוק מוסדר שאינן צמודות ואם הוצאו שלא ע"י המדינה - דרגתן AA (או דירוג מקביל לו) או דירוג גבוה מכך ומתקיים בהן גם לפחות אחד מאלה: | ||||
| א)הן נושאות ריבית משתנה ששיעורה נקבע אחת לשישה חודשים או פחות. | ||||
| ב)הן ניתנות לפדיון פעם אחת לפחות בתקופה של שישה חודשים ותנאי פדיונן או המרתן גורמים לכך שתנודתיותן דומה לתנודתיות של אגרות חוב כאמור בסעיף 1 לעיל. | ||||
| 3.מלווה קצר מועד שיתרת התקופה עד למועד פדיונו אינה עולה על שנה אחת. | ||||
| 4.תעודות חוב שאינן צמודות, ודרגתן A-1 (או דירוג מקביל לו) או דירוג גבוה מכך ומתקיימים בהן התנאים המפורטים בתקנה 2א(א)( 4) לתקנות השקעות משותפות בנאמנות (נכסים שמותר לקנות ולהחזיק בקרן ושיעוריהם המרביים), התשנ"ה 1994. | ||||
| 5.פיקדונות לזמן קצוב ומזומנים בש"ח ובלבד ששיעור ההחזקה של הקרן בפיקדונות ובמזומנים לא יעלה על 50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. יחד עם זאת, אם המספר המצטבר של הימים שבהם עלה שווי המזומנים והפיקדונות על השיעור האמור, לא עלה על 180 ימים במשך שנים עשר חודשים, לא יהווה הדבר חריגה ממדיניות ההשקעות של הקרן. | ||||
| 6.שווי פיקדונות לזמן קצוב יחד עם שווי תעודות חוב לא יעלה על 25% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 7.משך החיים הממוצע של כלל הנכסים המוחזקים בקרן, לא יעלה, בכל עת, על 60 ימים. | ||||
| 8.בכוונת מנהל הקרן להחזיק בקרן פיקדונות בהתאם למגבלות הקבועות בדין, ובהתאם לשיקול דעתו. | ||||
| 9.כל ניירות הערך המוחזקים בקרן יהיו נקובים בש"ח והפיקדונות לזמן קצוב והמזומנים שיוחזקו בקרן יהיו בש"ח בלבד. | ||||
| 10.הקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה^. | ||||
| 11.הקרן לא תיצור חשיפה למניות ו/או למט"ח. | ||||
| 12.השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסיה. | ||||
| 30/09/2013 | 5110754 | פסגות (4C) מניות ישראל-חו"ל | פסגות (4B) ישראל Large Cap | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן: |
| (א) החשיפה למניות ישראל LARGE CAP (כהגדרתן להלן) לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| בסעיף זה: | ||||
| "מועדי הבדיקה" – 30.9.13 וכן יום חישוב המחירים האחרון של הקרן בכל אחד מהחודשים מאי ונובמבר בכל שנה קלנדרית. | ||||
| "שווי שוק של חברה" - הכמות הרשומה למסחר של מניות שהונפקו על ידי החברה, כשהיא מוכפלת בשוויה של מניה כאמור. | ||||
| "LARGE CAP" - שווי שוק העולה על 5 מיליארד ₪. | ||||
| "מניות ישראל" – המניות המפורטות להלן, כולן או חלקן: | ||||
| (1) מניות הנסחרות בישראל. | ||||
| (2) מניות הנסחרות מחוץ לישראל שהונפקו על ידי חברות שהתאגדו בישראל. | ||||
| (3) מניות המסווגות על ידי מערכת "קו מנחה"* בקטגוריה "חו"ל" בתתי הקטגוריות: "ישראליות באירופה" או "ישראליות בנאסד"ק" או "ישראליות בניו יורק". | ||||
| "מניות ישראל LARGE CAP" – | ||||
| (1) מניות ישראל, שבמועד הבדיקה האחרון שווי השוק של החברה שהנפיקה אותן היה LARGE CAP. | ||||
| (2) מניות ישראל, שבמועד הבדיקה האחרון לא מתקיים לגביהן התנאי האמור לעיל בס"ק (1) להגדרה זו, וזאת במשך עשרה ימי חישוב מחירים של הקרן לאחר מועד הבדיקה. | ||||
| (3) מניות ישראל, שבמועד הבדיקה האחרון לא התקיים לגביהן התנאי האמור לעיל בס"ק (1) להגדרה זו, ששווי השוק של החברה שהנפיקה אותן הוא LARGE CAP. | ||||
| (ב) החשיפה למניות לא תעלה על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| (ג) החשיפה למטבע חוץ לא תעלה על 30% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(30%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| (ד) בכוונת מנהל הקרן, לפי שיקול דעתו, ליצור מעת לעת בעד הקרן אופציות רכש (CALL) ו/או אופציות מכר (PUT), על מדד ת"א 25 ו/או על מדדי מניות בחו"ל, אך מנהל הקרן אינו מתחייב לפעול כך. | ||||
| (ה) בכוונת מנהל הקרן, לפי שיקול דעתו, לרכוש אופציות רכש (CALL) על מדד ת"א 25 ו/או על מדדי מניות בחו"ל, וזאת במקרים שלהערכתו הפרמיה שתשולם בעד האופציות האמורות תהיה נמוכה, אך מנהל הקרן אינו מתחייב לפעול כך. | ||||
| חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. | ||||
| ____________ | ||||
| 30/09/2013 | 5116330 | מגדל (00) שקלי לפדיון עד 9/2013 | מגדל (00) שקלי לפדיון עד 1/2015 | המועד האחרון לפדיון (כהגדרתו במדיניות ההשקעות של הקרן האמורה בתשקיף הקרן מיום 24.2.13) הינו: 30 בינואר 2015. |
| 02/10/2013 | 5111570 | הראל (50) מעו"ף בריבוע | הראל (5A) מעו"ף בריבוע | (א) החשיפה למניות הנכללות במדד ת"א 25, כפי שיפורסם מעת לעת על ידי הבורסה לניירות ערך בתל-אביב, לא תפחת מ-180% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תעלה על 200% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. |
| (ב) החשיפה למניות לא תעלה על 200% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-180% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| (ג)החשיפה למטבע חוץ לא תעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(10%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| (ד)החשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה לא תעלה על 200% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(200%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן@. | ||||
| (ה)הקרן הינה קרן מוגבלת בניירות ערך חוץ. | ||||
| (ו)כפוף להוראות כל דין ולהוראות ס"ק (א) -(ה) לסעיף זה לעיל, רשאי מנהל הקרן להשקיע את אמצעי הקרן על פי שיקול דעתו המוחלט, והוא מוסמך גם לקבוע את סכום המזומנים שיכללו בנכסי הקרן מעת לעת. | ||||
| חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. | ||||
| 03/10/2013 | 5113188 | הראל פיא (0A) קונצרני AA ומעלה | הראל (0A) קונצרני AA ומעלה | ללא שינוי מדיניות |
| 06/10/2013 | 5116397 | מיטב דש (0B)(!) תיק מנוהל ללא מניות | מיטב (0B)(!) תיק מנוהל אקטיבי ללא מניות | 1.לפחות 50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאגרות חוב מכל סוג. |
| 2.בכוונת מנהל הקרן לעבור בין אפיקי השקעה שונים באגרות חוב, לרבות אגרות חוב ממשלתיות, אגרות חוב קונצרניות, אגרות חוב לא צמודות, אגרות חוב צמודות מדד, אגרות חוב צמודות מט"ח, אגרות חוב בעלות משך חיים ממוצע שונה, אגרות חוב בעלות מנגנון ריבית קבוע או משתנה, אגרות חוב ברמות דירוג שונות וכדומה. לחילופין, בכוונת מנהל הקרן להשקיע בו זמנית באגרות חוב האמורות ו/או בחלקן, והכל בהתאם למצב השוק ושיקול דעת מנהל הקרן. | ||||
| 3.הקרן לא תיצור חשיפה למניות. | ||||
| 4.שיעור חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 30% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 5.הקרן עשויה ליצור חשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה^. | ||||
| 6.בכוונת מנהל הקרן לנוע בין אפיקי השקעה שונים של נכסים שקליים, צמודי מדד ו/או צמודי/ נסחרי מט"ח, לרבות נכסים שהונפקו ע"י מדינת ישראל ו/או חברות, נכסים בעלי מועדי פדיון שונים, סוגי תשלומי ריבית שונים, דירוגים שונים, או לחילופין להשקיע את נכסי הקרן בו זמנית במגוון אפיקי השקעה כאמור והכל בכפוף לשיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. מנהל הקרן לא מתחייב לפעול כאמור בכל עת. | ||||
| 7.השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסיה. | ||||
| 8.יתרת נכסי הקרן תושקע על פי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. | ||||
| 06/10/2013 | 5114897 | ילין לפידות (4A) ממוקדת דיבידנד | ילין לפידות (4A) מניות דיבידבד | ללא שינוי מדיניות |
| 07/10/2013 | 5103767 | מיטב (0B) תיק מספר 1 ללא מניות | מיטב (0B) אג"ח ללא מניות בניהול שמרני | בהתאם להסכם הקרן ובכפוף להוראות כל דין, כל נכסי הקרן יושקעו כמפורט להלן: |
| 1. בכוונת מנהל הקרן לנהל את השקעות הקרן בניהול שמרני - קרן בניהול שמרני היא קרן אשר במדיניות ההשקעות שלה קיימות מגבלות השקעה שנועדו להקטין את רמת הסיכון בקרן וגם את הסיכוי לרווחים בקרן, וזאת ביחס לסיכון להפסדים ולסיכוי לרווחים בקרן המנוהלת ע"י מנהל הקרן ששמה אינו כולל את הביטוי "ניהול שמרני" ושסיווגה לצורך פרסום ופרופיל החשיפה שלה זהים, ככל שקרן כזו מנוהלת ע"י מנהל הקרן. | ||||
| 2. לפחות 75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאגרות חוב מכל סוג. | ||||
| 3. הקרן לא תיצור חשיפה למניות; שיעור חשיפת הקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 30% מהשווי הנקי של נכסי הקרן; הקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה^. | ||||
| 4. חשיפת נכסי הקרן לאג"ח יחיד שאינו אג"ח מדינה, מק"מ, תעודת מטבע או תעודת סל לא תעלה על 3%. | ||||
| 5. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על עשרה אחוזים מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 6. יתרת נכסי הקרן תושקע עפ"י שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן, בכפוף לתמהיל ההשקעות המפורט להלן. | ||||
| 7. היה ונכלל בעקרונות הכלליים להשקעה עיקרון המתייחס לדירוג מינימלי של אגרות חוב המוחזקות בקרן (בס"ק זה: "דירוג מינימלי"), הרי שאם ירד דירוגן של אגרות חוב קונצרניות המוחזקות בקרן מתחת לדירוג המינימלי או הופסק כליל דרוגה על ידי חברה מדרגת ובמועד רכישתן בעבור הקרן עמדו אגרות החוב האמורות בדרישת הדירוג המינימלי שהיתה בתוקף באותה עת, יהיה מנהל הקרן רשאי להמשיך ולהחזיק באגרות חוב אלה בקרן, עד תום יום חישוב המחירים העשרים בקרן מיום שניתן יהיה למוכרן בבורסה או בשוק מוסדר.7. ביום 8.11.2007 נחתם עם הבנק הבינלאומי הראשון לישראל בע"מ (להלן: "הבנק") הסכם לקבלת פרסומים, הכוללים שיעורי חשיפה מומלצים, לאפיקי השקעה שונים, ועקרונות כלליים להשקעה, המתפרסמים מעת לעת באתר האינטרנט של הבנק, לצורכי ניהול מדיניות ההשקעות של הקרן. | ||||
| מנהל הקרן יתאים את תמהיל השקעות הקרן בהתאם לשינויים שיחולו מעת לעת בתמהיל ההשקעות של "תיק מס' 1", הכולל שיעורי השקעה מומלצים באפיקי השקעות שונים ועקרונות כלליים להשקעה, המתפרסמים מעת לעת באתר הבנק. מנהל הקרן יתאים את השקעות הקרן בהתאם לפרסומים כאמור, וזאת עד ליום חישוב המחירים העשירי , לאחר כל שינוי בפרסום כאמור. | ||||
| מנהל הקרן יתאים את נכסי הקרן לשיעור החשיפה המומלץ לכל אפיק, ולעקרונות הכלליים להשקעה בהתאם לפרסומי הבנק, ובכפוף לאמור לעיל. ובלבד שלא יחרוג בשיעור של עד 5%, ביתר או בחסר, משיעור החשיפה המומלץ לכל אפיק, בהתאם לפרסומים. | ||||
| להלן תמהיל ההשקעות של הקרן נכון ליום 11.9.2013: צמוד מדד – 47%, שקלי– 47%, מט"ח– 6%, מניות– 0%. יצוין, כי תמהיל ההשקעות עשוי להשתנות מעת לעת בהתאם להחלטת הבנק מבלי שיינתן על כך דיווח נוסף ע"י מנהל הקרן. | ||||
| להלן עקרונות כלליים להשקעה של הקרן נכון ליום 11.9.2013: | ||||
| א. לפחות 30% מהתיק באג"ח של ממשלת ישראל ו/או בפקדונות. | ||||
| ב. משך החיים הממוצע (מח"מ) של תיק ההשקעות לא יעלה על 4 שנים. בנוסף, המח"מ של הנייר הבודד לא יעלה על 5 שנים. | ||||
| ג. אגרות חוב קונצרניות המדורגות בדרוג ישראלי של +A ומעלה, ואגרות חוב זרות המדורגות בדרוג בינלאומי של -BBB ומעלה. | ||||
| ד. בעת יצירת חשיפה למדד אגרות חוב בין אם באמצעות השקעה ישירה ובין אם באמצעות מוצרי מדדים, סעיפים ב' ו-ג' יותאמו למאפייני המדד הממוצעים לפי העניין. | ||||
| לפירוט אודות ההסכם לקבלת הפרסומים כאמור וכן לפרשנות המונחים בהם נעשה שימוש במדיניות ההשקעות, לרבות: אתר, פרסום, תמהיל, אפיק, עקרונות כלליים להשקעה, שיעורי השקעה מומלצים וכיו"ב, יש לעיין באתר הבנק (www.fibi.co.il). | ||||
| 09/10/2013 | 5115142 | מיטב (0A) מדינה פלטינום | מיטב (0A) מדינה בניהול שמרני | בהתאם להסכם הקרן ובכפוף להוראות כל דין, כל נכסי הקרן יושקעו כמפורט להלן: |
| 1. בכוונת מנהל הקרן לנהל את השקעות הקרן בניהול שמרני- קרן בניהול שמרני היא קרן אשר במדיניות ההשקעות שלה קיימות מגבלות השקעה שנועדו להקטין את רמת הסיכון בקרן וגם את הסיכוי לרווחים בקרן, וזאת ביחס לסיכון להפסדים ולסיכוי לרווחים בקרן המנוהלת ע"י מנהל הקרן ששמה אינו כולל את הביטוי "ניהול שמרני" ושסיווגה לצורך פרסום ופרופיל החשיפה שלה זהים, ככל שקרן כזו מנוהלת ע"י מנהל הקרן. | ||||
| 2.לפחות 75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאגרות חוב שהונפקו על ידי המדינה ו/או בערבותה, לרבות מק"מ. | ||||
| 3.החשיפה לאג"ח קונצרני לא תעלה על 25% מהשווי הנקי של נכסי הקרן . ובתנאי שהחשיפה לאגרות חוב של תאגיד יחיד לא תעלה על 3%. | ||||
| 4.דירוגן של אגרות החוב הקונצרניות שיוחזקו בקרן לא יהיה נמוך מ דרוג A או דרוג מקביל לו (להלן: "הדירוג המינימאלי"). אם ירד דירוגן של אגרות חוב הקונצרניות המוחזקות בקרן מתחת לדירוג המינימאלי, ובמועד רכישתן בעבור הקרן עמדו אגרות החוב האמורות בדרישת הדירוג המינימאלי שהיתה בתוקף באותה עת, יהיה מנהל הקרן רשאי להמשיך ולהחזיק באגרות חוב אלה בקרן, במהלך 90 ימים, מיום שניתן יהיה למוכרן בבורסה או בשוק מוסדר. | ||||
| 5. הקרן לא תיצור חשיפה למניות. | ||||
| 6. שיעור החשיפה למט"ח לא יעלה בערכו המוחלט על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן, יחד עם זאת מנהל הקרן לא יהיה חשוף למט"ח באופן ישיר, באמצעות רכישה ישירה של ני"ע ו/או מזומנים הנסחרים במט"ח, אך יתכן כי חשיפה כאמור תיווצר בעקבות הסדרי חוב, מנגנוני ריבית ביחס לאג"ח, באמצעות מוצרי מדדים שעשויים ליצור חשיפה מט"חית וכיוצ"ב. | ||||
| 7. הקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה^. | ||||
| 8. מח"מ תיק איגרות החוב של הקרן לא יעלה על 5 שנים. | ||||
| 9. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 10. יתרת נכסי הקרן תושקע עפ"י שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. | ||||
| 09/10/2013 | 5113204 | מיטב (0A) מדורגות A ומעלה עד 3 שנים | מיטב (0A) מדורגות A ומעלה עד 3 שנים בניהול שמרני | בהתאם להסכם הקרן ובכפוף להוראות כל דין, כל נכסי הקרן יושקעו כמפורט להלן: |
| 1. בכוונת מנהל הקרן לנהל את השקעות הקרן בניהול שמרני - קרן בניהול שמרני היא קרן אשר במדיניות ההשקעות שלה קיימות מגבלות השקעה שנועדו להקטין את רמת הסיכון בקרן וגם את הסיכוי לרווחים בקרן, וזאת ביחס לסיכון להפסדים ולסיכוי לרווחים בקרן המנוהלת ע"י מנהל הקרן ששמה אינו כולל את הביטוי "ניהול שמרני" ושסיווגה לצורך פרסום ופרופיל החשיפה שלה זהים, ככל שקרן כזו מנוהלת ע"י מנהל הקרן. | ||||
| 2.כל אגרות החוב שיירכשו לקרן יהיו בדירוג A- (או דירוג מקביל לו) ומעלה ובלבד שחשיפת הקרן לאג"ח חברות בדירוג A ומעלה לא תפחת מ – 75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. היה ונרכשה אגרת חוב בדירוג A- (או דירוג מקביל לו) ומעלה, ודירוגה ירד לאחר רכישתה ניתן יהיה להמשיך ולהחזיקה עד לתום יום חישוב המחירים העשירי ממועד הורדת הדירוג כאמור. | ||||
| 3. חשיפת נכסי הקרן לאג"ח יחיד שאינו אג"ח מדינה, מק"מ, תעודת מטבע או תעודת סל לא תעלה על 3%. | ||||
| 4.שיעור חשיפת נכסי הקרן לאגרות חוב ממשלתיות ומלווה קצר מועד לא יפחת מ- 5%. | ||||
| 5.משך החיים הממוצע של תיק אג"ח המדורגות בקרן לא יעלה, בכל עת, על שלוש שנים. | ||||
| 6.הקרן לא תיצור חשיפה למניות. | ||||
| 7.חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא תעלה, בערכה המוחלט, על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 8.הקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה^. | ||||
| 9.השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על עשרה אחוזים מהשווי הנקי של נכסי הקרן . | ||||
| 10.יתרת נכסי הקרן תושקע על פי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. | ||||
| 09/10/2013 | 5103767 | מיטב (0B) אג"ח ללא מניות בניהול שמרני | מיטב (0B) אג"ח ללא מניות בניהול שמרני | בהתאם להסכם הקרן ובכפוף להוראות כל דין, כל נכסי הקרן יושקעו כמפורט להלן: |
| 1. בכוונת מנהל הקרן לנהל את השקעות הקרן בניהול שמרני - קרן בניהול שמרני היא קרן אשר במדיניות ההשקעות שלה קיימות מגבלות השקעה שנועדו להקטין את רמת הסיכון בקרן וגם את הסיכוי לרווחים בקרן, וזאת ביחס לסיכון להפסדים ולסיכוי לרווחים בקרן המנוהלת ע"י מנהל הקרן ששמה אינו כולל את הביטוי "ניהול שמרני" ושסיווגה לצורך פרסום ופרופיל החשיפה שלה זהים, ככל שקרן כזו מנוהלת ע"י מנהל הקרן. | ||||
| 2. לפחות 75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן יהיו חשופים לאגרות חוב מכל סוג. | ||||
| 3. הקרן לא תיצור חשיפה למניות; שיעור חשיפת הקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 30% מהשווי הנקי של נכסי הקרן; הקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה^. | ||||
| 4. חשיפת נכסי הקרן לאג"ח יחיד שאינו אג"ח מדינה, מק"מ, תעודת מטבע או תעודת סל לא תעלה על 3%. | ||||
| 5. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל לא יעלה על עשרה אחוזים מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 6. יתרת נכסי הקרן תושקע עפ"י שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן, בכפוף לתמהיל ההשקעות המפורט להלן. | ||||
| 7. היה ונכלל בעקרונות הכלליים להשקעה עיקרון המתייחס לדירוג מינימלי של אגרות חוב המוחזקות בקרן (בס"ק זה: "דירוג מינימלי"), הרי שאם ירד דירוגן של אגרות חוב קונצרניות המוחזקות בקרן מתחת לדירוג המינימלי או הופסק כליל דרוגה על ידי חברה מדרגת ובמועד רכישתן בעבור הקרן עמדו אגרות החוב האמורות בדרישת הדירוג המינימלי שהיתה בתוקף באותה עת, יהיה מנהל הקרן רשאי להמשיך ולהחזיק באגרות חוב אלה בקרן, עד תום יום חישוב המחירים העשרים בקרן מיום שניתן יהיה למוכרן בבורסה או בשוק מוסדר.7. ביום 8.11.2007 נחתם עם הבנק הבינלאומי הראשון לישראל בע"מ (להלן: "הבנק") הסכם לקבלת פרסומים, הכוללים שיעורי חשיפה מומלצים, לאפיקי השקעה שונים, ועקרונות כלליים להשקעה, המתפרסמים מעת לעת באתר האינטרנט של הבנק, לצורכי ניהול מדיניות ההשקעות של הקרן. | ||||
| מנהל הקרן יתאים את תמהיל השקעות הקרן בהתאם לשינויים שיחולו מעת לעת בתמהיל ההשקעות של "תיק מס' 1", הכולל שיעורי השקעה מומלצים באפיקי השקעות שונים ועקרונות כלליים להשקעה, המתפרסמים מעת לעת באתר הבנק. מנהל הקרן יתאים את השקעות הקרן בהתאם לפרסומים כאמור, וזאת עד ליום חישוב המחירים העשירי , לאחר כל שינוי בפרסום כאמור. | ||||
| מנהל הקרן יתאים את נכסי הקרן לשיעור החשיפה המומלץ לכל אפיק, ולעקרונות הכלליים להשקעה בהתאם לפרסומי הבנק, ובכפוף לאמור לעיל. ובלבד שלא יחרוג בשיעור של עד 5%, ביתר או בחסר, משיעור החשיפה המומלץ לכל אפיק, בהתאם לפרסומים. | ||||
| להלן תמהיל ההשקעות של הקרן נכון ליום 11.9.2013: צמוד מדד – 47%, שקלי– 47%, מט"ח– 6%, מניות– 0%. יצוין, כי תמהיל ההשקעות עשוי להשתנות מעת לעת בהתאם להחלטת הבנק מבלי שיינתן על כך דיווח נוסף ע"י מנהל הקרן. | ||||
| להלן עקרונות כלליים להשקעה של הקרן נכון ליום 11.9.2013: | ||||
| א. לפחות 30% מהתיק באג"ח של ממשלת ישראל ו/או בפקדונות. | ||||
| ב. משך החיים הממוצע (מח"מ) של תיק ההשקעות לא יעלה על 4 שנים. בנוסף, המח"מ של הנייר הבודד לא יעלה על 5 שנים. | ||||
| ג. אגרות חוב קונצרניות המדורגות בדרוג ישראלי של +A ומעלה, ואגרות חוב זרות המדורגות בדרוג בינלאומי של -BBB ומעלה. | ||||
| ד. בעת יצירת חשיפה למדד אגרות חוב בין אם באמצעות השקעה ישירה ובין אם באמצעות מוצרי מדדים, סעיפים ב' ו-ג' יותאמו למאפייני המדד הממוצעים לפי העניין. | ||||
| לפירוט אודות ההסכם לקבלת הפרסומים כאמור וכן לפרשנות המונחים בהם נעשה שימוש במדיניות ההשקעות, לרבות: אתר, פרסום, תמהיל, אפיק, עקרונות כלליים להשקעה, שיעורי השקעה מומלצים וכיו"ב, יש לעיין באתר הבנק (www.fibi.co.il). | ||||
| 10/10/2013 | 5100227 | מנורה מבטחים (1A) שקלית 10/90 פלטינום | מנורה מבטחים (1A) בונד ריבית משתנה + 10 | בהתאם להסכם הקרן ובכפוף להוראות כל דין, שיעור החשיפה לאגרות חוב לא צמודות ופיקדונות (לרבות מזומנים) לא יפחת מ- 90%, ובלבד ששיעור החשיפה לאגרות חוב לא צמודות נקובות בש"ח הנושאות ריבית משתנה לא יפחת מ- 75%. |
| מבלי לגרוע מן האמור, שיעור החשיפה לאגרות חוב לא צמודות שהונפקו ע"י המדינה ו/או בערבותה, כולל מק"מ, לא יפחת מ-75%. | ||||
| בכוונת מנהל הקרן ליצור חשיפה למניות בשיעור שלא יעלה, בערכו המוחלט, על 10%. | ||||
| שיעור החשיפה למטבע חוץ לא יעלה, בערכו המוחלט, על 10%. | ||||
| שיעור החשיפה לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה (*) לא יעלה על 10%. | ||||
| יתרת החשיפה בקרן תיקבע לפי שיקול דעתו המוחלט של מנהל הקרן. | ||||
| השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל, לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסיה. | ||||
| 15/10/2013 | 5117817 | מגדל (00) אג"ח חברות תזרימיות ו/או AA ומעלה - 0-3 שנים | (00) MTF תל בונד צמודות בנקים | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן: |
| (א) בסעיף זה: | ||||
| "מדד" – מדד תל בונד צמודות-בנקים, כפי שיפורסם על ידי הבורסה לניירות ערך בתל-אביב. | ||||
| (ב) ייעודה של הקרן הינו השגת תוצאות הדומות ככל הניתן לשיעורי השינוי במדד. | ||||
| (ג) החשיפה לאגרות חוב הנכללות במדד לא תפחת מ-75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| (ד) לא תהיה בקרן חשיפה למניות. | ||||
| (ה) לא תהיה בקרן חשיפה למטבע חוץ. | ||||
| (ו) לא תהייה בקרן חשיפה לאג"ח שאינן בדירוג השקעה.@ | ||||
| (ז) הקרן הינה קרן מוגבלת בניירות ערך חוץ. | ||||
| חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. | ||||
| 17/10/2013 | 5114863 | פסגות (1D)(!) אג"ח שווקים מתעוררים ואג"ח High Yield | פסגות (1D)(!) אג"ח שווקים מתעוררים | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן: |
| (א) החשיפה לאג"ח שווקים מתעוררים* לא תפחת מ-75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| (ב) החשיפה לאג"ח High Yield*, אשר אינן אג"ח שווקים מתעוררים*, לא תפחת מ-10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תעלה על 25% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. | ||||
| 20/10/2013 | 5100284 | אלומות (1A) תיק סולידי + | אלומות (1A)י 10/90 סולידי | 1.חשיפת נכסי הקרן למדד S&P 500 לא תעלה על 280%- (מינוס) מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ 320%- (מינוס) מהשווי הנקי כאמור. |
| 2.שיעור חשיפת נכסי הקרן למניות יכול ויעלה בערכה המוחלט על 200% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 3.שיעור חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 4.הקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה^ . | ||||
| 5.השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 6.יתרת נכסי הקרן תושקע על פי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. | ||||
| 21/10/2013 | 5102652 | הראל פיא (4D) אגד חוץ - מניות שווקים מתעוררים | הראל (4B) מניות אירופה ETF - מגודרת מט"ח | החשיפה למניות לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| 22/10/2013 | 5104781 | פסגות (4D) אירופה | פסגות (4D) אירופה Stock Picking | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן: |
| (א) בסעיף זה: | ||||
| "מניות אירופה" - מניות הנסחרות באחת או יותר ממדינות אירופה ו/או מניות שהונפקו על ידי תאגידים שהתאגדו באחת ממדינות אירופה, הנסחרות מחוץ למדינות אירופה. | ||||
| "מוצרי מדדים" – אופציות על מדדי מניות אירופה ו/או חוזים עתידיים על מדדי מניות אירופה ו/או ETF על מדדי מניות אירופה ו/או תעודות סל על מדדי מניות אירופה. | ||||
| (ב) החשיפה למניות אירופה לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| (ג) החשיפה למניות אירופה תעשה על ידי מנהל הקרן באופן סלקטיבי (Stock Picking), על בסיס הערכותיו, אשר יתבססו, בין היתר, על קריטריונים הנקבעים מעת לעת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן. | ||||
| (ד) שווי מוצרי מדדים המוחזקים בקרן לא יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. | ||||
| 22/10/2013 | 5108675 | פסגות (0B) אג"ח קצר | פסגות (0B) סולידית | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן, החשיפה לנכסים סולידיים (כהגדרתם להלן) לא תפחת מ-75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן, ובלבד שהחשיפה לאגרות חוב שהונפקו על ידי מדינת ישראל לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. |
| בס"ק זה: "נכסים סולידיים" - כל אחד מהנכסים המפורטים להלן: (א) אגרות חוב שהונפקו על ידי מדינת ישראל. (ב) אגרות חוב המדורגות על ידי חברה מדרגת בדירוג AA או בדירוג מקביל לו או בדירוג גבוה ממנו. (ג) מזומנים ופיקדונות לזמן קצוב. | ||||
| חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. | ||||
| 22/10/2013 | 5113261 | פסגות דינמית (1A) אג"ח + 5 | פסגות (1A) נכסים סולידיים + 5 | למדיניות ההשקעות של הקרן, שנקבעה על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן, תתווסף ההחלטה הבאה: |
| כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן: | ||||
| (א) החשיפה לנכסים סולידיים (כהגדרתם להלן) לא תפחת מ-75% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| בס"ק זה: "נכסים סולידיים" - כל אחד מהנכסים המפורטים להלן: (א) אגרות חוב שהונפקו על ידי מדינת ישראל. (ב) אגרות חוב המדורגות על ידי חברה מדרגת בדירוג AA או בדירוג מקביל לו או בדירוג גבוה ממנו. (ג) מזומנים ופיקדונות לזמן קצוב. | ||||
| (ב) החשיפה לאגרות חוב קונצרניות לא תעלה על 25% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| (ג) משך החיים הממוצע של כלל הנכסים שיוחזקו בקרן לא יעלה על 5 שנים. | ||||
| חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. | ||||
| 22/10/2013 | 5116397 | מיטב (0B)(!) תיק מנוהל אקטיבי ללא מניות | מיטב (0B)(!) אקטיבית ללא מניות | ללא שינוי מדיניות |
| 23/10/2013 | 5101399 | סיגמא אג"ח מדינה (1A) | סיגמא אג"ח מדינה (0A) | במקום ההוראה הבאה במדיניות ההשקעות: |
| "שיעור החשיפה למניות בקרן, בערכו המוחלט, לא יעלה על 10%, שיעור החשיפה בקרן למטבע חוץ, בערכו המוחלט, לא יעלה על 10% ושיעור החשיפה לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה לא יעלה על 10%". | ||||
| יבוא: | ||||
| "הקרן לא תיצור חשיפה למניות ו/או לאג"ח שאינן מדורגות בדירוג השקעה (*). | ||||
| שיעור החשיפה בקרן למטבע חוץ, בערכו המוחלט, לא יעלה על 10%." | ||||
| 23/10/2013 | 5118153 | פסגות (0A) ריבית משתנה מנוהלת | פסגות (0A) ריבית משתנה פלוס ללא מניות | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן: |
| (א) החשיפה לאגרות חוב נושאות ריבית קבועה לא תפחת מ-5% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| (ב) החשיפה לנכסים שאינם אג"ח ריבית משתנה* לא תעלה על 50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. | ||||
| 24/10/2013 | 5112867 | פסגות (0A) שקלית מנוהלת | פסגות (0A) שקלית מנוהלת פלוס ללא מניות | כל עוד לא יוחלט אחרת על ידי הדירקטוריון של מנהל הקרן, החשיפה לאגרות חוב צמודות לא תפחת מ-2% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| 29/10/2013 | 5118278 | אלפא פלטינום (6D) אקסטרים שורט S&P 500 פי 2 | אלפא פלטינום (6D) אקסטרים שורט 500 S&P פי 3 | 1.חשיפת נכסי הקרן למדד S&P 500 לא תעלה על 280%- (מינוס) מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ 320%- (מינוס) מהשווי הנקי כאמור. |
| 2.שיעור חשיפת נכסי הקרן למניות יעלה בערכו המוחלט על 200% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 3.שיעור חשיפת נכסי הקרן למט"ח לא יעלה, בערכו המוחלט, על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 4.הקרן לא תיצור חשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה^ . | ||||
| 5.השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל יעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 6.יתרת נכסי הקרן תושקע על פי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. | ||||
| 30/10/2013 | 5115977 | הראל (0A) תיק קונצרני מדורג | הראל 1B) 5/95) | (א) החשיפה לאגרות חוב לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| (ב) הוראות ס"ק (א) לעיל ניתנות לשינוי על ידי תיקון הסכם הקרן ללא צורך באישור אסיפה של בעלי היחידות. | ||||
| (ג) כפוף להוראות כל דין ולהוראות ס"ק (א) ו-(ב) לסעיף זה לעיל, רשאי מנהל הקרן להשקיע את אמצעי הקרן על פי שיקול דעתו המוחלט, והוא מוסמך גם לקבוע את סכום המזומנים שיכללו בנכסי הקרן מעת לעת. | ||||
| 30/10/2013 | 5104153 | מיטב (4A) ת"א 25 טכני בינארי | מיטב (4D) מניות מחלקת המחקר | 1. החשיפה למניות המסוקרות על ידי מחלקת מחקר BUY SIDE (כהגדרתן להלן) לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. בסעיף זה: |
| "מחלקת מחקר BUY SIDE" - מחלקת המחקר של מיטב דש בית השקעות בע"מ אשר עוסקת, בין היתר, בניתוח וסיקור של חברות בארץ ובעולם, עבור חברות מקבוצת מיטב דש בית השקעות בע"מ. | ||||
| "מניות מסוקרות " – מניות אשר קיים עבורן סיקור על ידי מחלקת מחקר BUY SIDE , על בסיס אנליזות שבוצעו ע"י אנליסטים במחלקה. | ||||
| 2. החשיפה למניות לא תעלה על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 3. החשיפה למטבע חוץ לא תעלה על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(120%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 4. החשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה* לא תעלה על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 5. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל יכול שיעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסיה. | ||||
| 6. יתרת נכסי הקרן תושקע על פי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. | ||||
| 30/10/2013 | 5104153 | מיטב (4A) ת"א 25 טכני בינארי | מיטב (4D) מניות מחלקת המחקר | 1. החשיפה למניות המסוקרות על ידי מחלקת מחקר BUY SIDE (כהגדרתן להלן) לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. בסעיף זה: |
| "מחלקת מחקר BUY SIDE" - מחלקת המחקר של מיטב דש בית השקעות בע"מ אשר עוסקת, בין היתר, בניתוח וסיקור של חברות בארץ ובעולם, עבור חברות מקבוצת מיטב דש בית השקעות בע"מ. | ||||
| "מניות מסוקרות " – מניות אשר קיים עבורן סיקור על ידי מחלקת מחקר BUY SIDE , על בסיס אנליזות שבוצעו ע"י אנליסטים במחלקה. | ||||
| 2. החשיפה למניות לא תעלה על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 3. החשיפה למטבע חוץ לא תעלה על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן ולא תפחת מ-(120%-) מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 4. החשיפה לאג"ח שאינו בדירוג השקעה* לא תעלה על 120% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. | ||||
| 5. השווי הכולל של ניירות ערך חוץ, יחידות של קרנות חוץ ומטבע חוץ, שיוחזקו בקרן, בתוספת החשיפה לנכס בסיס הנסחר בחו"ל באמצעות פעילות בנגזרים בבורסות בחו"ל יכול שיעלה על 10% מהשווי הנקי של נכסיה. | ||||
| 6. יתרת נכסי הקרן תושקע על פי שיקול דעתו הבלעדי של מנהל הקרן. | ||||
| 30/10/2013 | 5115977 | הראל (0A) תיק קונצרני מדורג | הראל 1B) 5/95) | (א) החשיפה לאגרות חוב לא תפחת מ-50% מהשווי הנקי של נכסי הקרן. חריגה של השקעות הקרן ממדיניות ההשקעות של הקרן לא תחשב כהפרת החובה להשקיע את נכסי הקרן בהתאם למדיניות זו, אם נתקיימו התנאים הקבועים בדין או בהוראות רשות ניירות ערך לפיהם לא יראו בחריגה זו הפרת הוראות הדין. |
| (ב) הוראות ס"ק (א) לעיל ניתנות לשינוי על ידי תיקון הסכם הקרן ללא צורך באישור אסיפה של בעלי היחידות. | ||||
| (ג) כפוף להוראות כל דין ולהוראות ס"ק (א) ו-(ב) לסעיף זה לעיל, רשאי מנהל הקרן להשקיע את אמצעי הקרן על פי שיקול דעתו המוחלט, והוא מוסמך גם לקבוע את סכום המזומנים שיכללו בנכסי הקרן מעת לעת. |
הנתונים, המידע, הדעות והתחזיות המתפרסמות באתר זה מסופקים כשרות לגולשים. אין לראות בהם המלצה או תחליף לשיקול דעתו העצמאי של הקורא, או הצעה או או שיווק השקעות או ייעוץ השקעות ב: קרנות נאמנות, תעודות סל, קופות גמל, קרנות פנסיה, קרנות השתלמות או כל נייר ערך אחר או נדל"ן– בין באופן כללי ובין בהתחשב בנתונים ובצרכים המיוחדים של כל קורא – לרכישה ו/או ביצוע השקעות ו/או פעולות או עסקאות כלשהן. במידע עלולות ליפול טעויות ועשויים לחול בו שינויי שוק ושינויים אחרים. כמו כן עלולות להתגלות סטיות בין התחזיות המובאות בסקירה זו לתוצאות בפועל. לכותב עשוי להיות עניין אישי במאמר זה, לרבות החזקה ו/או ביצוע עסקה עבור עצמו ו/או עבור אחרים בניירות ערך ו/או במוצרים פיננסיים אחרים הנזכרים במסמך זה. הכותב עשוי להימצא בניגוד עניניים. פאנדר אינה מתחייבת להודיע לקוראים בדרך כלשהי על שינויים כאמור, מראש או בדיעבד. פאנדר לא תהיה אחראית בכל צורה שהיא לנזק או הפסד שיגרמו משימוש במאמר/ראיון זה, אם יגרמו, ואינה מתחייבת כי שימוש במידע זה עשוי ליצור רווחים בידי המשתמש.
לקבלת הצעה משתלמת לקרן השתלמות >>> https://www.yourcall.co.il/Investments/Register.aspx?CxId=3&ref=gemelLInk
