נזכרתם שכמעט אין לכם פנסיה לקראת גיל 50, ועכשיו מה? איך מגדילים את החיסכון הפנסיוני?

לפנסיה צריך להתחיל לחסוך בגיל צעיר. כמה צעיר? ככל שתתחילו לחסוך בגיל מוקדם יותר, כך הכסף יוכל לעבוד יותר זמן בשוק ההון ולצבור ריבית, שמהווה לאורך השנים מרכיב מאוד משמעותי מסך הצבירה והחיסכון לפנסיה.

למרות זאת, רבים לא מתחילים לחסוך בגילים צעירים, על אף חובת ההפרשה לפנסיה: סטודנטים נצחיים, עצמאים שמנסים לבסס את העסק, אנשים שמחליפים מקומות עבודה, או אנשים שזקוקים לכסף כעת, והם כבר ידאגו לעתיד, בעתיד. אבל, שיטת הפנסיה בישראל היא שיטה מבוססת צבירה, זאת אומרת שהפנסיה העתידית נגזרת מהיקף הכסף שהעובדים הפרישו במהלך שנות העבודה. כלומר, כל חודש עבודה בו לא הפקדתם כסף לפנסיה, משמעותו בהכרח קצבה יותר נמוכה.

רגע לפני גיל 50 זה בערך השלב שבו אנשים כבר מרגישים את הגב כואב, ותוהים, מה בעצם יהיה בעתיד, עד מתי הם יוכלו להמשיך ולעבוד, וזה גם השלב שבו בודקים את החסכונות לפנסיה, ומגלים שהם צפויים, במקרה הטוב, לתת לכם קצבה נמוכה מאוד מאוד. מה עושים?

חיסכון פנסיוני הוא חיסכון שמתנהל בשוק ההון, לאורך שנים ארוכות מאוד. בגלל אורך החיסכון, הכסף שהופקד בשנים הראשונות צובר ריבית, כאשר זו גם כן מושקעת בשוק הון וצוברת ריבית משל עצמה. לאפקט זה קוראים – ריבית דריבית, והוא אחראי לחלק ניכר מרמת החיים בפרישה, שכן, בעולם של ריבית רב שנתית ממוצעת של כ-4%, השקלים הראשונים שהפקדתם בעודכם צעירים, יהפכו לכמעט 5 שקלים בעת הפרישה, רק בשל הריבית שצברה ריבית לאורך 40 שנות חיסכון. לכן, הבעיה העיקרית בתחילת חיסכון מאוחרת, היא לא ההשלמה של ההפקדות החודשיות שפספסתם, אלא של התשואה ואפקט הריבית דריבית, שכן גם אם תבצעו הפקדה חד פעמית בשווי ההפקדות הקודמות, לא תגיעו לאותה צבירה, ויהיה עדיין פער גדול מאוד בין הסכום המופקד, לבין הסכום שהייתם צוברים בהפקדה שוטפת לאורך השנים.

כמה הפקדה מאוחרת קריטית עבור גובה הקצבה? אם ניקח לדוגמא גבר בן 25 שמתחיל להפקיד משכר של 15 אלף שקלים, בהנחה והפקדות המעביד לפיצויים הן- 6%, והוא בוחר הבטחה של 120 קצבאות בעת הפרישה. במקרה כזה, הקצבה החודשית שלו צפויה להיות כ-11 וחצי אלף שקלים, לפי הסימולטור שמבוסס על ההנחות של משרד האוצר. אבל, אם אותו גבר יתחיל להפקיד רק בגיל 50, הקצבה חודשית שלו, לפי אותם פרמטרים, צפויה להיות 3,500 שקלים בלבד. יחד עם קצבת הזקנה הוא עדיין רחוק מאוד מהסכום ההכנסה אליה היה רגיל בשנות עבודתו, וזהו הפער שכעת יש להתייחס אליו, ולמצוא דרכים לצמצומו.

קודם כל צריך להבין שאין פתרונות קסם, אף אחד לא ידאג לכם, לא תצוץ קרן שתעניק לכם קצבה, המדינה תתן לכם את קצבת הזקנה הכללית (והנמוכה), ומכאן והלאה האחריות היא עליכם. אתם אלו שצרכים לחלק את ההכנסה שלכם – חלק לשימוש כעת, וחלק לחיסכון בעתיד. אם לא עשיתם זאת עד עכשיו, כלומר, אם עד עכשיו הכסף שלכם הופנה לשימוש בהווה על חשבון העתיד, כעת כדאי לשים את הדגש הראוי והנכון להגדלת החיסכון לעתיד. אגב, אם התירוץ לחיסכון החסר הוא "עד אז אולי בכלל לא אחיה", אז רק שתדעו שסטטיסטית, אתם תחיו עוד בערך כשני עשורים אחרי הפרישה שלכם.

כדאי בשלב זה לשים את המספרים מול העיניים: מהי הקצבה הצפוייה שלכם? האם יש לכם צפי למקורות הכנסה נוספים? מהן ההוצאות שלכן? איזה מהן צפוייות להסתיים עד הפנסיה? למשל – תשלומים למסגרות לילדים, מה הפער בין השניים? כאשר שמים את המספרים ורואים את הפער, ניתן לקבל החלטות יותר מושכלות, ולהיערך מראש לקיצוץ חלק מההוצאות או להגדלת החיסכון. אין פתרונות קסם. חיסכון זה ויתור, ושקל שמצטרף לעוד שקל ולעוד שקל. לאורך שנים מצטבר סכום, אבל כעת, אתם אולי לא תבינו איך זה שתשימו בצד עוד 500 שקלים בחודש, יעזור לכם לגשר על הפער. בסוף זה יצמצם אותו, עם ההתנהלות הנכונה והסבלנות.

זה הזמן להשקיע בתכנון ההפרשות לקרן הפנסיה: ניתן לטייב את ההפרשה לקרן הפנסיה, להעלות את הפרשת העובד למקסימום האפשרי, ולראות אם מסלול הביטוח שבקרן הפנסיה מתאים לנו מבחינת מצבינו המשפחתי. בנוסף, כדאי לערוך חשיבה מעמיקה על מסלול השקעות הכספים של הקרן ולא לפנות באופן אוטומטי למסלול החיסכון בו הסיכון יורד עם הגיל. גם בגיל 50 יש שנות חיסכון ארוכות לפנינו, ואם החיסכון נמוך, אולי, ובתלות לשנאת הסיכון, כדאי להפנות כסף למסלולי חיסכון אגרסיביים שיניבו תשואה ויגדילו אותו, בטח אם אנחנו מגיעים לגיל הזה בתת חיסכון. עם זאת, בערך חמש שנים לפני הפרישה בפועל כדאי לבחון את רמת הסיכון, ולראות אם היא כבר לא גבוהה מידי, על מנת למזער את הסיכון לפרישה בעת משבר שיחתוך ברגע האחרון את החיסכון. כחמש שנים לפני היציאה לפנסיה, יש להפחית את רמת הסיכון, על מנת לא להגיע לפרישה בתקופה של משבר שצימק את החיסכון, כאשר אין לנו יכולת להמשיך לחסוך ולפצות על ההפסד. בנוסף, חשוב להתמקח ולהפחית את דמי הניהול בקרן. ובנוסף, אם נהגתם בעבר למשוך פיצויים, הפסיקו. הפיצויים הם חלק מהפנסיה, ושמרו אותם לשימוש בגיל השלישי.

בנוסף, אם אין לכם קרן השתלמות, פתחו אחת אם אתם עצמאיים, וחסכו דרכה. נסו לבקש מהמעסיק שלכם אחת כחלק מתנאי השכר, וייעדו את הקרן ככסף לגיל השלישי. כלומר, אל תמשכו אותה לאחר שש שנים, אלא תנו לה להמשיך ולצבור תשואה. קרן השתלמות היא מכשיר חיסכון מאוד אטרקטיבי עם הטבות מס ניכרות, והגבלת נזילות חלקית – וכדאי לנצל אותו כמכשיר חיסכון משלים לחיסכון הפנסיוני. 

זה השלב להעריך האם יהיה לכם די כסף על מנת לפרוש בגיל הפרישה, או שתצטרכו להאריך את שנות העבודה שלכם. אם התשובה היא שיש חשש שלא תוכלו לפרוש, זה הזמן להתחיל לחשוב על דרך להרוויח כסף בגיל 70, עם כל האילוצים הבריאותיים של הגיל. כלומר, להניח תשתית לפרנסה שהיא יחסית נוחה מבחינה גופנית, ככל הניתן דרך הבית, ולכל פחות כזו שלא דורשת עבודה פיזית מאומצת.

אם אתם חוששים שמקום העבודה לא ימשיך להעסיק אתכם כשכירים לאחר גיל הפרישה, צריך לנסות להניח תשתית ליצירת הכנסה עצמאית. מעבר מתפיסת שוק עבודה כשכיר לעצמאי, היא קשה בכל גיל, ובטח שהיא קשה בגיל השלישי – בו היכולות הפיזיות כבר לא בשיאן. לכן, אם זה המצב, כדאי לנסות לפתח במקביל לעבודה כשכיר, גם אפיק הכנסה עצמאי – על מנת להבין איך עושים את כל מגוון התפקידים שעצמאי מבצע: משיווק השירותים, ועד הגבייה של הכסף. זאת כמובן, במקביל לפיתוח המיומנות הספציפית, ממנה אתם מעוניינים להמשיך להתפרנס. לעסק עצמאי לוקח זמן להתרומם, זה מסע ארוך וסיזיפי של כישלונות, חיפושים, דיוקים, והתרוממויות. אל מנת שלא תהיו בלחץ, נסו לעשות זאת כבר בגיל 50 ולא עם הגב לקיר שנה לפני הפרישה.

תכננו הוצאות גדולות כך שיסתיימו לקראת אמצע שנות ה-60 שלכם. למשל הוצאות משכנתא, או הלוואות ארוכות אחרות שנוגסות אלפי שקלים מהתקציב החודשי. כך תדעו שהפנסיה שלכם תשמש למחייה ולא להחזר חובות. בנוסף, היו גלויים ופתוחים עם בני המשפחה, ובייחוד עם הילדים. ספרו להם כי צפויה ירידה בהכנסה, וכי ההוצאות שלכם ישתנו בהתאם לכך, לא ממקום רגשי של אכזבה, אלא פשוט כמציאות שמגיעה. חוסר פתיחות מול הילדים במקביל לניסיון לשמר רמת חיים מסויימת כאשר ההכנסה קטנה באופן משמעותי יכולה להוביל לבורות שיהיה קשה לסגור לאחר מכן.   

לאחר טיוב קרן הפנסיה, הפנו כספים נוספים לחיסכון. בבחינת החסכונות, העדיפו את אלו שנושאים תשואה ויוכלו להגדיל את הכספים שלכם בעשור וחצי שיש לכם לחסוך עד שתזדקקו להם. כדאי להיות מודעים למכשירי חיסכון שלהם יתרונות מס אם מפנים אותם לצורך חיסכון פנסיוני. כך למשל קופת גמל להשקעה – בה מי שחוסך את הכסף על מנת לצרף אותו לקצבה החודשית יכול להינות מהטבות מס משמעותיות. גם בהפקדה לקרן השתלמות אותה הזכרנו למעלה וגם בהפקדה לקופת גמל להשקעה, יש להתמקח על דמי הניהול ולהתאים את מסלול הסיכון לצרכיכם, ולהקטין אותו כאשר הפרישה מתקרבת. זכרו – כשאופק החיסכון ארוך, ניתן לקחת סיכון על מנת שהכסף יעבוד עבורינו, ככל שהוא מתקצר, צריך לראות אם לא רצוי להתאים את רמת הסיכון גם כן.

אם יש לכם כבר כסף חסוך "בצד", ניתן לבצע השקעות שיאפשרו לכם לקבל מהן בעתיד הכנסה פאסיבית, שתצטרף לקצבה. למשל רכישת דירה להשקעה יכולה להבטיח הכנסה שוטפת משכר דירה בהמשך הדרך (לאחר סיום תשלום המשכנתא). עם זאת, צריך להיות ערים לכך שבגיל מבוגר זוהי השקעה שדורשת תחזוק לקבלת ההכנסה השוטפת (תיקונים, מציאת שוכרים), ולהבין אם היא מתאימה לכם.

ישנם מספר מסלולי השקעה שנועדו לתמרץ השקעות לגיל השלישי, בהם תיקון 190 שמאפשר הפקדה לקופת גמל, ולאחר מכן משיכה חד פעמית של הכסף במיסוי מופחת. אולם, לפני שפונים להשקעה, צריך להכיר את כל האותיות הקטנות שלה, על מנת להבין האם היא מתאימה לכם או לא. כך למשל, מי שהתחיל לחסוך מאוחר ולא יגיע לקצבה מינימאלית מקרן הפנסיה של 4500 שקלים בחודש, לא יוכל למשוך את הכסף בצורה חד פעמית, אלא יהיה חייב להוסיף אותו לקצבה החודשית. בנוסף, ההטבה במסלול זה גם אם מושכים את הכסף באופן חד פעמי היא על הרווח הנומינלי (15%) במקום על הרווח הריאלי (25%). הטבה זו משמעותית כאשר האינפלציה אפסית, אבל כאשר האינפלציה במגמת עלייה, ההטבה מצטמצמת מאוד, ולא בטוח שהיא שווה את מחיר חוסר הנזילות.

לסיום תשלום המשכנתא לפני היציאה לפנסיה יש יתרון נוסף: במידה ובאמת הקצבה שלכם לא תאפשר מחייה בכבוד, תוכלו להשתמש בנכס כמקור לכסף נזיל למחייה. משכנתא הפוכה היא למעשה הלוואה עד 50% מערך הנכס. היא יכולה להימשך בצורת קצבה חודשית – למשל, החלטתם שאתם צרכים 10 אלף שקלים בחודש למחיה, ובכל חודש תקבלו 10 אלף שקלים לחשבון הבנק, עד מותכם באריכות ימים. היא יכולה גם להגיע בצורה של סכום חד פעמי – למשל חצי מיליון שקלים. המשכנתא ההפוכה תיגבה לאחר מותכם ממכירת הנכס על ידי היורשים. למשכנתא הפוכה יש ריבית לא נמוכה, בדומה למשכנתא לכל מטרה, ולאורך שנים היא מצטברת לסכומים גבוהים שמפחיתים את שווי הירושה של הילדים. לכן, לפני לקיחת משכנתא הפוכה צריך להתייחס אליה כאל כל הלוואה: לא לקחת סכום חד פעמי גבוה ללא תכנון, שכן הכסף יימס ויעלם במהירות, וגם הריבית תצטבר על מלוא הסכום מרגע נטילתו. עדיף במקרה של חוסר תזרימי ידוע לקחת את המשכנתא ההפוכה בצורת קצבה, וכך גם הריבית תצטבר רק על החלק שנלקח בכל נקודת זמן. וכמובן – כמו כל הלוואה, בצעו סקר שוק, השוואת ריביות, והתנהלו בצורה מחושבת.